μεταπτυχιακή εργασία

«ΑΝΑΠΤΥΞΗ ΜΕΤΡΩΝ ΑΥΞΗΣΗΣ ΤΗΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΣΤΑΘΕΡΟΤΗΤΑΣ ΤΗΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗΣ

Εισαγωγή

ΚΕΦΑΛΑΙΟ 1. Θεωρητικές και μεθοδολογικές βάσεις για την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης

1 Η ουσία και η σημασία της χρηματοοικονομικής σταθερότητας στις δραστηριότητες μιας επιχείρησης

2 Βασικές προσεγγίσεις για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης

3 Μεθοδολογία για την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης

4 Κανονιστικές πράξεις που διέπουν την οικονομική σταθερότητα της επιχείρησης

ΚΕΦΑΛΑΙΟ 2. Ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης χρησιμοποιώντας το παράδειγμα της Alta-Stroy LLC

1 Οικονομικά χαρακτηριστικά της επιχείρησης Alta-Stroy LLC

2 Ανάλυση φερεγγυότητας και ρευστότητας της Alta-Stroy LLC

3 Αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Alta-Stroy LLC

4 Οργάνωση διασφάλισης της οικονομικής και χρηματοοικονομικής ασφάλειας της επιχείρησης

5 Πληροφορίες και εργαλεία λογισμικού που χρησιμοποιούνται στις δραστηριότητες της επιχείρησης κατά την εκτέλεση βασικών λειτουργιών

2 Μέτρα για την αύξηση του εισοδήματος στην Alta-Stroy LLC

3 Υπολογισμός της αποτελεσματικότητας των προτεινόμενων μέτρων

συμπέρασμα

Εφαρμογές

Εισαγωγή

Σημαντική προϋπόθεση για τη συνεχή και αποτελεσματική λειτουργία μιας επιχείρησης είναι η υγιής οικονομική της κατάσταση. Για να επιτευχθεί αυτό, είναι απαραίτητο να διασφαλιστεί η σταθερή φερεγγυότητα της επιχειρηματικής οντότητας, η υψηλή ρευστότητα του ισολογισμού της και η οικονομική ανεξαρτησία. Αποφασίστε πού, πότε και πώς θα χρησιμοποιήσετε οικονομικούς πόρους για την αποτελεσματική ανάπτυξη της παραγωγής και την απόκτηση μέγιστων κερδών, που είναι ο κύριος στόχος της οικονομικής δραστηριότητας της επιχείρησης. Η μέριμνα για τα οικονομικά είναι η αφετηρία και το τελικό αποτέλεσμα των δραστηριοτήτων κάθε νομικού προσώπου. Σε μια οικονομία της αγοράς, αυτά τα ζητήματα είναι υψίστης σημασίας. Η ανάδειξη των οικονομικών πτυχών των δραστηριοτήτων των επιχειρηματικών οντοτήτων και ο αυξανόμενος ρόλος της χρηματοδότησης είναι χαρακτηριστικό γνώρισμα και τάση σε όλο τον κόσμο.

Η παγκόσμια οικονομική κρίση είχε σοβαρές επιπτώσεις στην ανάπτυξη των οικονομικών σχέσεων όλων των επιχειρηματικών φορέων σε όλους τους τομείς δραστηριότητας. Πρώτα απ 'όλα, επηρέασε τις επενδυτικές δραστηριότητες στις κατασκευές και το εμπόριο ακινήτων.

Επίσης, στις σύγχρονες οικονομικές συνθήκες, οι δραστηριότητες κάθε οικονομικής οντότητας αποτελούν αντικείμενο προσοχής ενός ευρέος φάσματος συμμετεχόντων στις σχέσεις αγοράς (οργανισμοί και άτομα) που ενδιαφέρονται για τα αποτελέσματα της λειτουργίας της. Σε συνθήκες αγοράς, το κλειδί για την επιβίωση και η βάση για μια σταθερή θέση μιας επιχείρησης είναι η χρηματοοικονομική της σταθερότητα. Αντανακλά την κατάσταση των χρηματοοικονομικών πόρων στην οποία μια επιχείρηση, ελεύθερα ελιγμούς των οικονομικών της, είναι σε θέση, μέσω της αποτελεσματικής χρήσης τους, να εξασφαλίσει την αδιάλειπτη διαδικασία παραγωγής και πώλησης προϊόντων, καθώς και το κόστος επέκτασης και ανανέωσής της.

Ο καθορισμός των ορίων της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας των επιχειρήσεων είναι ένα από τα σημαντικότερα οικονομικά προβλήματα στη μετάβαση στην οικονομία της αγοράς, καθώς η ανεπαρκής χρηματοπιστωτική σταθερότητα μπορεί να οδηγήσει σε έλλειψη κεφαλαίων για τις επιχειρήσεις για την ανάπτυξη της παραγωγής, την αφερεγγυότητα και, τελικά, την πτώχευση και Η υπερβολική σταθερότητα θα εμποδίσει την ανάπτυξη, επιβαρύνοντας το κόστος της επιχείρησης με πλεονάζοντα αποθέματα και αποθέματα.

Για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, χρησιμοποιείται μια ανάλυση της οικονομικής της κατάστασης. Η οικονομική κατάσταση είναι ένα σύνολο δεικτών που αντικατοπτρίζουν τη διαθεσιμότητα, την τοποθέτηση και τη χρήση οικονομικών πόρων.

Οι επιχειρήσεις εισάγουν συστήματα για πολύπλοκη αυτοματοποίηση της διαχείρισης επιχειρήσεων - αυτά είναι συστήματα αυτοματοποίησης εγγράφων, τα οποία καθιστούν δυνατή την κάπως απλοποίηση της διαδικασίας αξιολόγησης της χρηματοοικονομικής και οικονομικής κατάστασης μιας επιχείρησης, αυτοματοποιώντας το τμήμα υπολογισμού της.

Ταυτόχρονα, η οικονομική κατάσταση είναι το πιο σημαντικό χαρακτηριστικό της οικονομικής δραστηριότητας μιας επιχείρησης στο εξωτερικό περιβάλλον. Καθορίζει την ανταγωνιστικότητα της επιχείρησης, τις δυνατότητές της σε επιχειρηματική συνεργασία, αξιολογεί τον βαθμό στον οποίο είναι εγγυημένα τα οικονομικά συμφέροντα της ίδιας της επιχείρησης και των εταίρων της σε χρηματοοικονομικές και άλλες σχέσεις. Ως εκ τούτου, το σύστημα δεδομένων δεικτών στοχεύει να δείξει την κατάστασή του για τους εξωτερικούς καταναλωτές, καθώς με την ανάπτυξη των σχέσεων αγοράς, ο αριθμός των χρηστών χρηματοοικονομικών πληροφοριών αυξάνεται σημαντικά.

Η συνάφεια του θέματος είναι ότι η ανάλυση και η αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης είναι πολύ σημαντικές τόσο για το λειτουργικό οικονομικό έργο όσο και για τη λήψη στρατηγικών αποφάσεων στον τομέα των επενδύσεων, επιπλέον, αυτό είναι το κύριο συστατικό στο σύστημα αντι- διαχείριση κρίσεων μιας επιχείρησης. Η πρακτική σημασία της εργασίας είναι ότι τα προτεινόμενα μέτρα μπορούν να εφαρμοστούν στην επιχείρηση, γεγονός που θα βοηθήσει στη βελτιστοποίηση του συστήματος χρηματοοικονομικού σχεδιασμού.

Αντικείμενο της μελέτης είναι η εταιρεία περιορισμένης ευθύνης «Alta-Stroy».

Σκοπός αυτής της εργασίας είναι η αξιολόγηση και ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Alta-Stroy LLC και η ανάπτυξη τρόπων βελτίωσής της.

Με βάση το σκοπό της εργασίας, ορίζονται οι ακόλουθες εργασίες:

-μελέτη των θεωρητικών θεμελίων για την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης.

-ανάλυση των γενικών οργανωτικών και οικονομικών χαρακτηριστικών του ερευνητικού αντικειμένου·

αξιολόγηση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης με βάση χρηματοοικονομικούς δείκτες·

ανάπτυξη μέτρων που αποσκοπούν στη βελτίωση των χρηματοπιστωτικών και οικονομικών δραστηριοτήτων και των οικονομικών αποτελεσμάτων της.

Το νομικό πλαίσιο είναι οι νόμοι της Ρωσικής Ομοσπονδίας, οι νόμοι που αναπτύσσουν τις διατάξεις των ομοσπονδιακών νόμων και οι νόμοι για την αλληλεπίδραση των οργάνων. Η θεωρητική και μεθοδολογική βάση αποτέλεσε το έργο εγχώριων και ξένων συγγραφέων, μεθοδολογικό υλικό επιστημονικών και πρακτικών συνεδρίων και σεμιναρίων στον τομέα της χρηματοοικονομικής ανάλυσης.

ΚΕΦΑΛΑΙΟ 1. ΘΕΩΡΗΤΙΚΟ ΚΑΙ ΜΕΘΟΔΟΛΟΓΙΚΟ ΠΛΑΙΣΙΟ ΑΝΑΛΥΣΗΣ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΣΤΑΘΕΡΟΤΗΤΑΣ ΜΙΑΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗΣ

1.1Η ουσία και η σημασία της χρηματοοικονομικής σταθερότητας στις δραστηριότητες μιας επιχείρησης

Στο πλαίσιο της χρηματοπιστωτικής και οικονομικής κρίσης, οι εμπορικοί οργανισμοί αναγκάζονται να επανεξετάσουν τους όρους των συμβάσεων με προμηθευτές και πελάτες. Όλη η προσοχή της διοίκησης του οργανισμού στοχεύει κυρίως στην εξεύρεση αποθεματικών για τη μείωση του κόστους. Η χρηματοπιστωτική και οικονομική κρίση είναι ένα είδος «εξεταστικής» για τους εμπορικούς οργανισμούς. Σε μια κρίση, μόνο εκείνες οι οικονομικές οντότητες των οποίων η διοίκηση κατάφερε να προσαρμοστεί στους μεταβαλλόμενους μακροοικονομικούς και μικροοικονομικούς δείκτες θα μπορούν να λειτουργήσουν. Κατά τη διάρκεια της κρίσης αυξάνεται ο αριθμός των μη πληρωμών και η χρήση πτωχευτικών διαδικασιών. Από αυτή την άποψη, πολλοί οργανισμοί χάνουν τακτικούς πελάτες και προμηθευτές. Προκειμένου να λειτουργήσουν, οι οργανισμοί αναγκάζονται να δημιουργήσουν σχέσεις ανταπόκρισης με άλλους, άγνωστους αντισυμβαλλομένους.

Πριν από τη σύναψη επιχειρηματικών σχέσεων με πιθανούς επιχειρηματικούς εταίρους, είναι απαραίτητο να εκτιμηθεί ο βαθμός της οικονομικής τους σταθερότητας.

Οποιοσδήποτε οργανισμός ανήκει σε ένα ανοιχτό κοινωνικο-οικονομικό σύστημα, στο οποίο μπορούν να διακριθούν οι ακόλουθες ιδιότητες:

-το κοινωνικοοικονομικό σύστημα λειτουργεί στο χρόνο, αλληλεπιδρά με το εξωτερικό περιβάλλον και κάθε στιγμή μπορεί να βρίσκεται σε μία από τις πιθανές καταστάσεις που προκαθορίζονται από την καμπύλη του κύκλου ζωής.

-Οι πόροι λαμβάνονται στην "εισαγωγή του συστήματος" και τα αποτελέσματα (προϊόντα, έργα, υπηρεσίες) σχηματίζονται στην "εκροή".

-εντός του συστήματος, με βάση τις τεχνολογίες που χρησιμοποιούνται, οι εισερχόμενοι πόροι μετατρέπονται σε αποτελέσματα.

-υπό την επίδραση του εξωτερικού περιβάλλοντος, προκύπτουν αποκλίσεις καθορισμένων δεικτών ανάπτυξης εντός του συστήματος, οι οποίοι είναι ένας παράγοντας που προκαθορίζει τη μετάβαση του συστήματος από τη μια κατάσταση στην άλλη και οδηγεί στην προσαρμογή των παραμέτρων εισόδου και εξόδου του συστήματος.

-Η ανάπτυξη ενός κοινωνικοοικονομικού συστήματος θα πρέπει να θεωρείται βιώσιμη όταν επιτυγχάνεται ένα ελάχιστο χάσμα μεταξύ των καθορισμένων και των πραγματικών χαρακτηριστικών του, με την επιφύλαξη ελάχιστου κόστους για τη διασφάλιση μιας τέτοιας σταθερής κατάστασης.

Έτσι, ο οργανισμός αναπτύσσεται υπό την προϋπόθεση της διασφάλισης της βιωσιμότητας, διαφορετικά μπορεί να μην βγει από την επόμενη απόκλιση από τη βιώσιμη ανάπτυξη (κρίση). Η βιωσιμότητα είναι παράγοντας ανάπτυξης του συστήματος.

Η χρηματοοικονομική σταθερότητα είναι ένα από τα πιο σημαντικά χαρακτηριστικά της οικονομικής κατάστασης ενός οργανισμού. Τα έργα τόσο εγχώριων όσο και ξένων συγγραφέων δείχνουν ότι η έννοια της «χρηματοπιστωτικής σταθερότητας» βασίζεται στη βέλτιστη σχέση μεταξύ των τύπων περιουσιακών στοιχείων του οργανισμού (τρέχοντα και μη, λαμβάνοντας υπόψη την εσωτερική τους δομή) και τις πηγές τους. χρηματοδότηση (ίδια και δανειακά κεφάλαια).

Η βιωσιμότητα ενός οργανισμού που λειτουργεί σε μια οικονομία της αγοράς είναι ένας από τους πιο σημαντικούς παράγοντες για την αξιολόγηση της ανταγωνιστικότητάς του.

Εμφανίζουμε τους παράγοντες που καθορίζουν την οικονομική σταθερότητα του οργανισμού στο (Εικ. 1.1).

Πριν ορίσουμε τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα, είναι απαραίτητο να εξετάσουμε την ορολογική πλευρά αυτού του ζητήματος. Έτσι, ο V. Dahl δίνει τον ορισμό της αρχικής έννοιας της «σταθερότητας» από τη λέξη «αντιστέκομαι, στέκομαι ενάντια σε κάποιον, κάτι - να στέκεσαι σταθερός, να αντέχεις, να αντιστέκεσαι επιτυχώς στη δύναμη, να αντέχεις, να μην υποχωρείς. ” Σταθερός, ακλόνητος, δυνατός, σταθερός, όχι τρανταχτός». Με άλλα λόγια, μπορούμε να πούμε ότι η ανθεκτικότητα είναι σταθερότητα, το να μην υπόκεινται σε κίνδυνο απωλειών και ζημιών, συνέπεια.

Ρύζι. 1.1 Συνιστώσες της οικονομικής σταθερότητας ενός οργανισμού

Ozhegov S.I. στο Λεξικό της Ρωσικής Γλώσσας δίνει μια παρόμοια ερμηνεία της έννοιας - "βιώσιμο" και "χρηματοδότηση". Σταθερός - στέκεται σταθερός, δεν ταλαντεύεται, δεν πέφτει, δεν υπόκειται σε διακυμάνσεις, σταθερός, σταθερός, σταθερός. Η λέξη «χρηματοδότηση» αποκαλύπτεται ως κεφάλαια, στοιχείο εθνικού οικονομικού κύκλου εργασιών, χρήμα, νομισματικές υποθέσεις.

Από τη σκοπιά του M.V. Melnik, η οικονομική κατάσταση θεωρείται σταθερή εάν ο οργανισμός διαθέτει επαρκές κεφάλαιο για να εξασφαλίσει τη συνέχεια των δραστηριοτήτων του που σχετίζονται με την παραγωγή και την πώληση προϊόντων σε δεδομένο όγκο, καθώς και να αποπληρώσει πλήρως και έγκαιρα τις υποχρεώσεις του προς το προσωπικό για την πληρωμή των μισθών, την πληρωμή των φόρων του προϋπολογισμού και των προμηθευτών για τις προμήθειες και τις υπηρεσίες που λαμβάνουν από αυτούς, για τη δημιουργία κεφαλαίων για την ανανέωση και την ανάπτυξη των μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων.

L.I. Ο Kravchenko δεν δίνει επίσης άμεσο ορισμό της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης, αλλά επισημαίνει ότι η σταθερή οικονομική θέση της επιχείρησης χαρακτηρίζεται κυρίως από τη σταθερή διαθεσιμότητα κεφαλαίων σε τραπεζικούς λογαριασμούς στα απαιτούμενα ποσά, την απουσία ληξιπρόθεσμου χρέους, ο βέλτιστος όγκος και η δομή των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων, ο κύκλος εργασιών τους, η ρυθμική ανάπτυξη της παραγωγής προϊόντων, ο εμπορικός κύκλος εργασιών, η αύξηση των κερδών κ.λπ.

Με τη σειρά του, το L.A. Bogdanovskaya, Γ.Γ. Ο Vinogradov υποστηρίζει ότι η έννοια της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης συνδέεται στενά με τη μακροπρόθεσμη φερεγγυότητα. Η αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας επιτρέπει σε εξωτερικά υποκείμενα ανάλυσης (ιδιαίτερα επενδυτές) να προσδιορίσουν τις χρηματοοικονομικές δυνατότητες μιας επιχείρησης μακροπρόθεσμα. Δεδομένου ότι σε μια οικονομία της αγοράς, η εφαρμογή της παραγωγικής διαδικασίας, η επέκτασή της και η ικανοποίηση των διαφόρων αναγκών της επιχείρησης πραγματοποιούνται μέσω αυτοχρηματοδότησης, και εάν είναι ανεπαρκείς, μέσω δανειακών κεφαλαίων, η οικονομική ανεξαρτησία από εξωτερικές πηγές δανεισμού είναι μεγάλης σημασίας, αν και είναι δύσκολο να γίνει χωρίς αυτά. Επομένως, ο λόγος του χρέους, των ιδίων κεφαλαίων και του συνολικού κεφαλαίου μελετάται από διάφορες θέσεις.

V.V. Ο Bocharov είναι ένας από τους λίγους που δεν παρουσιάζει τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα ως ομάδα χαρακτηριστικών δεικτών, αλλά δίνει μια διατύπωση του ορισμού της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας: η χρηματοπιστωτική σταθερότητα μιας οικονομικής οντότητας είναι μια τέτοια κατάσταση των νομισματικών της πόρων που διασφαλίζει την ανάπτυξη η επιχείρηση κατά κύριο λόγο σε βάρος των ιδίων κεφαλαίων της, διατηρώντας παράλληλα τη φερεγγυότητα και την πιστοληπτική ικανότητα με ένα ελάχιστο επίπεδο επιχειρηματικού κινδύνου.

Η χρηματοοικονομική σταθερότητα είναι μια ιδιότητα καθορισμού στόχων της χρηματοοικονομικής ανάλυσης και η αναζήτηση ευκαιριών, μέσων και τρόπων για τον καθορισμό στόχων έχει βαθύ οικονομικό νόημα και καθορίζει τη φύση της εφαρμογής και του περιεχομένου της, λέει ο L.T. Γκιλιαρόφσκαγια.

Κατά τη γνώμη μας, ο G.V. αποκαλύπτει το πρόβλημα της οικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης με τις περισσότερες λεπτομέρειες. Savitskaya: «Η χρηματοοικονομική σταθερότητα μιας επιχείρησης είναι η ικανότητα μιας επιχειρηματικής οντότητας να λειτουργεί και να αναπτύσσεται, να διατηρεί μια ισορροπία των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεών της σε ένα μεταβαλλόμενο εσωτερικό και εξωτερικό περιβάλλον, διασφαλίζοντας τη σταθερή φερεγγυότητα και την ελκυστικότητα των επενδύσεών της εντός του αποδεκτού επιπέδου κίνδυνος."

Η διαφορά μεταξύ πραγματικού μετοχικού κεφαλαίου και εγκεκριμένου κεφαλαίου είναι ο κύριος αρχικός δείκτης της σταθερότητας της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης.

Πολλοί ξένοι συγγραφείς τονίζουν ότι η χρηματοοικονομική σταθερότητα ενός οργανισμού καθορίζεται από κανόνες που αποσκοπούν στη διατήρηση της ισορροπίας των χρηματοοικονομικών δομών ταυτόχρονα και στην αποφυγή κινδύνων για επενδυτές και πιστωτές. Κατά τη γνώμη τους, συνιστάται η μέτρηση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας με δείκτες που χαρακτηρίζουν διάφορους τύπους σχέσεων μεταξύ ιδίων και δανειακών πηγών κεφαλαίων που χρησιμοποιούνται για τη διαμόρφωση περιουσιακών στοιχείων που αντικατοπτρίζονται στο ενεργητικό του ισολογισμού.

Μια ανάλυση της σταθερότητας της οικονομικής κατάστασης από μια συγκεκριμένη ημερομηνία καθιστά δυνατό να διαπιστωθεί πόσο σωστά διαχειρίστηκε η επιχείρηση τους χρηματοοικονομικούς πόρους κατά την περίοδο που προηγείται αυτής της ημερομηνίας. Είναι σημαντικό η κατάσταση των χρηματοοικονομικών πόρων να ανταποκρίνεται στις απαιτήσεις της αγοράς και να ανταποκρίνεται στις αναπτυξιακές ανάγκες της επιχείρησης, καθώς η ανεπαρκής χρηματοοικονομική σταθερότητα μπορεί να οδηγήσει σε αφερεγγυότητα της επιχείρησης και έλλειψη κεφαλαίων για την ανάπτυξη της παραγωγής και υπερβολική χρηματοοικονομική Η σταθερότητα μπορεί να εμποδίσει την ανάπτυξη, επιβαρύνοντας το κόστος της επιχείρησης με πλεονάζοντα αποθέματα και αποθεματικά.

Η χρηματοοικονομική σταθερότητα μιας επιχείρησης σχετίζεται με τη συνολική χρηματοοικονομική δομή της επιχείρησης και τον βαθμό εξάρτησής της από πιστωτές και οφειλέτες. Για παράδειγμα, μια εταιρεία που χρηματοδοτείται κυρίως από δανεικά χρήματα μπορεί να χρεοκοπήσει εάν πολλοί πιστωτές ζητήσουν την επιστροφή των δανείων τους ταυτόχρονα. Σε αυτή την περίπτωση, η δομή της επιχείρησης «μετοχικό κεφάλαιο - δανειακό κεφάλαιο» έχει σημαντικό πλεονέκτημα υπέρ του τελευταίου.

Η ουσία της αξιολόγησης της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας είναι η αξιολόγηση της παροχής αποθεματικών και δαπανών με πηγές σχηματισμού. Ο βαθμός χρηματοοικονομικής σταθερότητας είναι ο λόγος για έναν ορισμένο βαθμό φερεγγυότητας του οργανισμού. Ο πιο γενικός δείκτης χρηματοπιστωτικής σταθερότητας είναι το πλεόνασμα ή η έλλειψη πηγών αποθεμάτων και κόστους.

Η αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας επιτρέπει σε εξωτερικά υποκείμενα ανάλυσης να προσδιορίσουν τις οικονομικές δυνατότητες του οργανισμού μακροπρόθεσμα.

Ο σκοπός της ανάλυσης χρηματοοικονομικής σταθερότητας είναι να αξιολογήσει την ικανότητα μιας επιχείρησης να πληρώσει τις υποχρεώσεις της και να διατηρήσει την ιδιοκτησία της επιχείρησης μακροπρόθεσμα. Σε αυτή την περίπτωση, είναι απαραίτητο να επιλυθούν τα ακόλουθα προβλήματα:

-αντικειμενική αξιολόγηση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας·

-προσδιορισμός παραγόντων που επηρεάζουν τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα·

-ανάπτυξη επιλογών για συγκεκριμένες αποφάσεις διαχείρισης με στόχο την ενίσχυση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας.

Η αξία της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας μεμονωμένων οικονομικών οντοτήτων για την οικονομία και την κοινωνία στο σύνολό της συντίθεται από την αξία της για κάθε επιμέρους στοιχείο αυτού του συστήματος:

-για το κράτος που εκπροσωπείται από φορολογικές και άλλες παρόμοιες αρχές - έγκαιρη και πλήρης πληρωμή όλων των φόρων και τελών σε προϋπολογισμούς διαφόρων επιπέδων. Η χρήση της πλευράς των εσόδων του προϋπολογισμού εξαρτάται από αυτό, καθώς και η ικανότητα να εκπληρώνει κανείς πλήρως τις λειτουργίες του και να εκπληρώνει τις υποχρεώσεις του, κάτι που τελικά μπορεί να οδηγήσει σε διάφορες αρνητικές συνέπειες σε κρατικό και περιφερειακό επίπεδο.

-για τα εξωδημοσιονομικά κεφάλαια που σχηματίζονται υπό την αιγίδα του κράτους - έγκαιρη και πλήρη αποπληρωμή του χρέους για εισφορές σε αυτά τα ταμεία. Η μη εκπλήρωση των υποχρεώσεών τους από τις επιχειρήσεις συνεπάγεται παραβιάσεις στην εργασία τους, ιδίως στον τομέα της καταβολής συντάξεων, επιδομάτων παιδικής μέριμνας, επιδομάτων ανεργίας κ.λπ.

-για υπαλλήλους της επιχείρησης και άλλους ενδιαφερόμενους - έγκαιρη πληρωμή μισθών, παροχή πρόσθετων θέσεων εργασίας. Επιπλέον, η αύξηση του εισοδήματος μιας επιχείρησης οδηγεί σε αύξηση των κεφαλαίων κατανάλωσης και, επομένως, σε βελτίωση της υλικής ευημερίας των εργαζομένων αυτής της επιχείρησης.

-για προμηθευτές και εργολάβους - έγκαιρη και πλήρη εκπλήρωση των υποχρεώσεων. Για αυτούς, αυτά τα σημεία είναι εξαιρετικά σημαντικά, αφού τα έσοδά τους από τις βασικές τους δραστηριότητες προέρχονται από έσοδα από αγοραστές και πελάτες. Η απόσυρση οικονομικών πόρων από την κυκλοφορία λόγω καθυστερήσεων πληρωμών αποδυναμώνει την οικονομική τους κατάσταση και τους αναγκάζει να προσελκύσουν πρόσθετα δανειακά κεφάλαια για να διασφαλίσουν την κανονική λειτουργία, γεγονός που συνδέεται με πρόσθετο κόστος.

-για την εξυπηρέτηση των εμπορικών τραπεζών - έγκαιρη και πλήρη εκπλήρωση των υποχρεώσεων σύμφωνα με τους όρους της δανειακής σύμβασης. Η μη συμμόρφωση με τους όρους του και οι μη πληρωμές για τα εκδοθέντα δάνεια ενδέχεται να οδηγήσουν σε διαταραχές στη λειτουργία των τραπεζών.

-για ιδιοκτήτες - κερδοφορία, το ποσό του κέρδους που διατίθεται για την πληρωμή μερισμάτων. Για τους ιδιοκτήτες μιας επιχείρησης, η σημασία της χρηματοοικονομικής σταθερότητας εκδηλώνεται ως παράγοντας που καθορίζει την κερδοφορία και τη σταθερότητά της στο μέλλον.

-για τους επενδυτές (συμπεριλαμβανομένων των πιθανών) - η κερδοφορία και ο βαθμός κινδύνου της επένδυσης σε μια επιχείρηση. Όσο πιο σταθερό είναι οικονομικά, τόσο λιγότερο επικίνδυνες και πιο κερδοφόρες είναι οι επενδύσεις σε αυτό.

Η υψηλότερη μορφή βιωσιμότητας μιας επιχείρησης είναι η ικανότητά της να αναπτύσσεται. Για να γίνει αυτό, η επιχείρηση πρέπει να έχει μια ευέλικτη δομή οικονομικών πόρων και την ικανότητα, εάν είναι απαραίτητο, να προσελκύει δανειακά κεφάλαια, δηλ. να είναι φερέγγυος.

Μια ανάλυση της ρωσικής επιχειρηματικής πρακτικής δείχνει ότι παρατηρείται ασταθής οικονομική κατάσταση τόσο σε επιχειρήσεις που παρουσιάζουν πτώση της παραγωγής και έχουν σημάδια αφερεγγυότητας, όσο και σε επιχειρήσεις που, αντίθετα, χαρακτηρίζονται από υψηλή ανάπτυξη και κύκλο εργασιών κεφαλαίου, αλλά έχουν υψηλό επίπεδο ημι-σταθερών δαπανών και σταδιακά χάνουν κέρδη.

1.2 Βασικές προσεγγίσεις για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης

Έρευνες έχουν δείξει ότι η αξιολόγηση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας βασίζεται στη μέθοδο του συντελεστή (σχετικοί δείκτες). Έτσι, οι δείκτες είναι από τα πιο διάσημα και ευρέως χρησιμοποιούμενα εργαλεία χρηματοοικονομικής ανάλυσης.

Ας επισημάνουμε τις ακόλουθες προσεγγίσεις για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας ενός οργανισμού:

Παραδοσιακός;

Πόρος;

-διαχείριση πόρων;

-με βάση τη χρήση στοχαστικής ανάλυσης.

-με βάση τη χρήση της ασαφούς θεωρίας συνόλων.

-με βάση τη χρήση άλλων ειδικών μεθόδων και μοντέλων υπολογισμού.

Οι παραδοσιακές προσεγγίσεις, οι προσεγγίσεις πόρων και διαχείρισης πόρων εφαρμόζονται στο πλαίσιο της μεθόδου του συντελεστή.

Παραδοσιακή προσέγγιση. Θεωρούμε ότι η παραδοσιακή προσέγγιση είναι αυτή που χρησιμοποιεί δείκτες που χαρακτηρίζουν τα περιουσιακά στοιχεία του οργανισμού, τις πηγές σύστασής τους και άλλες πτυχές της χρηματοοικονομικής και οικονομικής δραστηριότητας χωρίς να τα ομαδοποιεί σύμφωνα με ένα συγκεκριμένο κριτήριο.

Στη μεθοδολογία, οι δείκτες φερεγγυότητας και χρηματοπιστωτικής σταθερότητας συνδυάζονται σε μια ομάδα που περιέχει 10 συντελεστές:

-γενική φερεγγυότητα?

-αναλογία χρέους για τραπεζικά δάνεια και δάνεια·

-αναλογία χρέους προς άλλους οργανισμούς·

-αναλογία χρέους προς το δημοσιονομικό σύστημα·

-αναλογία εσωτερικού χρέους·

-βαθμός φερεγγυότητας για τρέχουσες υποχρεώσεις·

-συντελεστής κάλυψης βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων από κυκλοφορούν ενεργητικό.

-ίδια κεφάλαια σε κυκλοφορία·

-μερίδιο του μετοχικού κεφαλαίου στο κεφάλαιο κίνησης·

-συντελεστής αυτονομίας.

Μειονεκτήματα αυτής της μεθόδου:

-η ποικιλομορφία του συνόλου των συντελεστών συνδέεται με διαφορετικές πηγές πληροφοριών που χρησιμοποιούνται από τους συγγραφείς.

-η σημασία κάθε συντελεστή εξαρτάται από τα προσόντα των εμπειρογνωμόνων.

-οι δείκτες που υπολογίζονται με βάση τις οικονομικές καταστάσεις αντικατοπτρίζουν αναδρομικά στοιχεία, τα οποία οδηγούν σε μείωση της ποιότητας της αξιολόγησης·

-Η χρήση διαφορετικών μεθόδων για την αξιολόγηση της βαθμολογίας οδηγεί σε μικτά αποτελέσματα.

Προσέγγιση πόρων. Η ουσία της προσέγγισης των πόρων είναι ότι οι πόροι θεωρούνται ως συντελεστές παραγωγής που χρησιμοποιούνται για την επίτευξη αποτελεσμάτων. Υπάρχουν εργατικά, υλικά, οικονομικοί, πληροφορίες, πνευματικοί πόροι κ.λπ. Η διαθεσιμότητα, η σύνθεση και η αποτελεσματικότητα χρήσης τους καθορίζουν τον όγκο των πωλήσεων (έσοδα), το κέρδος και το κόστος.

Κατά κανόνα, κατά την αξιολόγηση και την πρόβλεψη της ανάπτυξης ενός οργανισμού, δεν έχει νόημα να χρησιμοποιείται μεγάλος αριθμός δεικτών. Οι δείκτες μπορεί να προέρχονται από ομάδες διαφορετικών σε οικονομικό περιεχόμενο και σκοπό, αλλά ο σκοπός τους είναι χαρακτηριστικό του τύπου «οικονομική ανάπτυξη της παραγωγής» σύμφωνα με τη δομή και τη δυναμική των δεικτών που χαρακτηρίζουν τη χρήση των πόρων.

Διάφοροι συνδυασμοί της δυναμικής του όγκου πωλήσεων (παραγωγή), των καταναλωμένων πόρων και του μεγέθους της απόδοσής τους καθορίζουν τον τύπο της οικονομικής ανάπτυξης της παραγωγής και προσδιορίζουν δείκτες που χαρακτηρίζουν τη χρηματοοικονομική σταθερότητα του οργανισμού.

Κατά την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας ενός οργανισμού, είναι σημαντικό το ερώτημα πότε επιδεινώνεται η οικονομική κατάσταση της επιχείρησης. Στο πλαίσιο της υπό εξέταση προσέγγισης, μια τέτοια στιγμή θα είναι η παρουσία εκτεταμένων παραγόντων στην ανάπτυξη της παραγωγής. Η παρουσία εκτεταμένων παραγόντων υποδηλώνει υπάρχοντα αποθέματα, η χρήση των οποίων μπορεί να οδηγήσει τον οργανισμό έξω από μια επερχόμενη κατάσταση κρίσης.

Η ανάλυση των υφιστάμενων και η έρευνα νέων συστημάτων δείχνει ότι για να εξασφαλιστεί συστημική και δομική σταθερότητα σύνθετων συστημάτων παραγωγής, οικονομίας, ζωγραφικής, μουσικής και άλλων τομέων, είναι απαραίτητο να δημιουργηθούν σχέσεις μεταξύ των κύριων δεικτών του συστήματος που αντιστοιχούν στην αρχή της «χρυσής αναλογίας» (Πίνακας 1.2).

Πίνακας 1.2

Ταξινόμηση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας λαμβάνοντας υπόψη την αρχή της «χρυσής αναλογίας» ανάλογα με τον τύπο οικονομικής ανάπτυξης της παραγωγής

Είδος χρηματοπιστωτικής σταθερότητας Τύπος ανάπτυξης παραγωγής Όρια μέτρησης Απόλυτη Εντατική Πάνω από 62% Κανονική Εντατική-εκτατική Από 38% έως 62% Ασταθής οικονομική κατάσταση Εκτεταμένη-ένταση Από 14% έως 38% Οικονομική κατάσταση κρίσης Εκτεταμένη Κάτω από 14%

Προσέγγιση διαχείρισης πόρων. Η αποδοτικότητα των πόρων που χρησιμοποιούνται εξαρτάται από την ποιότητα της διαχείρισης του οργανισμού, η οποία δεν λαμβάνεται υπόψη στις παραπάνω μεθόδους για την αξιολόγηση της βιωσιμότητας. Η κακή διαχείριση σε έναν οργανισμό μπορεί να οδηγήσει σε κατάσταση κρίσης. Από αυτή την άποψη, η δημιουργία οικονομικού δυναμικού θα πρέπει να συμπληρώνεται με την ακόλουθη προϋπόθεση: ο ρυθμός αύξησης του κόστους διαχείρισης ανά όγκο παραγωγής δεν πρέπει να υπερβαίνει τον ρυθμό αύξησης της κατανάλωσης συγκεκριμένων πόρων για την παραγωγή του ίδιου όγκου παραγωγής:

πού είναι ο ρυθμός αύξησης του κόστους διαχείρισης;

Ρυθμός αύξησης του άμεσου κόστους πόρων.

Η αξιολόγηση αξιολόγησης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας των οργανισμών κατά τις περιόδους μελέτης προσδιορίζεται σύμφωνα με αλγόριθμους. Η σημασία των δεικτών μπορεί να αλλάξει υπό την επίδραση εξωτερικών συνθηκών λειτουργίας του οργανισμού.

Μέθοδοι και μοντέλα βασισμένα σε στοχαστική ανάλυση. Συμπεράσματα σχετικά με την πιθανότητα απώλειας της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας μπορούν να γίνουν με βάση τη σύγκριση των δεικτών αυτού και παρόμοιων οργανισμών που έχουν χρεοκοπήσει ή απέφυγαν τη χρεοκοπία. Ωστόσο, στη Ρωσία είναι πολύ δύσκολο, και συχνά αδύνατο, να βρεθεί ένα κατάλληλο ανάλογο για σύγκριση σε κάθε περίπτωση.

Μεθοδολογικές προσεγγίσεις για την κατασκευή πολυπαραγοντικών μοντέλων για την πρόβλεψη της χρεοκοπίας μπορούν να χρησιμοποιηθούν κατά την πρόβλεψη της χρηματοοικονομικής σταθερότητας των ρωσικών οργανισμών. Για την επίτευξη υψηλότερης ακρίβειας των αποτελεσμάτων, είναι απαραίτητο να προσαρμόζεται συνεχώς το σύνολο των δεικτών και οι τιμές των συντελεστών στάθμισης κάθε δείκτη, λαμβάνοντας υπόψη τον τύπο της οικονομικής δραστηριότητας και άλλες αναφερόμενες συνθήκες.

Μέθοδοι και μοντέλα βασισμένα στη θεωρία των ασαφών συνόλων. Η ασαφής λογική είναι μια από τις πιο επιτυχημένες σύγχρονες τεχνολογίες για την ανάπτυξη και αξιολόγηση σύνθετων συστημάτων οργανωτικού ελέγχου. Καλύπτει ένα σημαντικό κενό στις μεθόδους σχεδιασμού με ανεπηρέαστες μαθηματικές προσεγγίσεις (π.χ. σχεδιασμός γραμμικού ελέγχου) και λογικές προσεγγίσεις (π.χ. έμπειρα συστήματα) στο σχεδιασμό και την αξιολόγηση της απόδοσης των συστημάτων.

Έχοντας μελετήσει τις κύριες προσεγγίσεις για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, είναι σκόπιμο να προχωρήσουμε στην εξέταση της μεθοδολογίας για την ανάλυσή της.

1.3 Μεθοδολογία για την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης

Η μέθοδος οικονομικής ανάλυσης είναι ένας τρόπος κατανόησης του σχηματισμού δεικτών χρηματοοικονομικής και οικονομικής δραστηριότητας και των παραγόντων της αλλαγής της δυναμικής τους σε σύγκριση με το σχέδιο. Χαρακτηριστικό γνώρισμα της μεθόδου οικονομικής ανάλυσης είναι η μελέτη των λόγων αλλαγών στους δείκτες χρηματοπιστωτικής και οικονομικής δραστηριότητας στην αλληλεπίδραση και αλληλεξάρτησή τους, ο προσδιορισμός και η ποσοτική σύγκριση παραγόντων και αποθεμάτων για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης και την αύξηση της παραγωγικής αποδοτικότητας. .

Κάθε διαδικασία διαμόρφωσης δεικτών χρηματοοικονομικής και οικονομικής δραστηριότητας πρέπει να θεωρείται ως ενότητα και πάλη των αντιθέτων.

Αντικείμενα ανάλυσης είναι δείκτες πηγών και κεφαλαίων, πάγιο κεφάλαιο και κεφάλαιο κίνησης, επενδυτικές και καινοτόμες δραστηριότητες, επιχειρηματικό σχέδιο, οικονομική κατάσταση, αποδοτικότητα χρήσης κεφαλαίου, εργατικοί πόροι, όγκος παραγωγής, πωλήσεις, κέρδος και κερδοφορία.

Αντικείμενο της οικονομικής ανάλυσης είναι οι παράγοντες και τα αποθέματα για την αλλαγή των αναλυόμενων δεικτών.

Κατά τη διαμόρφωση δεικτών χρηματοοικονομικής και οικονομικής δραστηριότητας, λαμβάνει χώρα μια μετάβαση από την ποσότητα στην ποιότητα. η εμφάνιση μιας νέας ποιότητας. άρνηση άρνησης; η πάλη των αντιθέτων, δηλ. Όλοι οι νόμοι και οι τεχνικές της υλιστικής διαλεκτικής είναι εγγενείς στην οικονομική ανάλυση.

Όλα τα φαινόμενα και οι διαδικασίες πρέπει να εξετάζονται σε συνεχή κίνηση, αλλαγή και ανάπτυξη. Οι συγκρίσεις χρησιμοποιούνται ευρέως στην ανάλυση των χρηματοοικονομικών δραστηριοτήτων μιας επιχείρησης: τα πραγματικά αποτελέσματα απόδοσης συγκρίνονται με τα αποτελέσματα των προηγούμενων ετών, τα επιτεύγματα άλλων επιχειρήσεων, τους προγραμματισμένους δείκτες κ.λπ.

Η χρήση της διαλεκτικής μεθόδου στην ανάλυση σημαίνει ότι η μελέτη των οικονομικών δραστηριοτήτων μιας επιχείρησης πρέπει να πραγματοποιείται λαμβάνοντας υπόψη όλες τις σχέσεις. Κανένα φαινόμενο δεν μπορεί να γίνει σωστά κατανοητό αν εξεταστεί μεμονωμένα, χωρίς σύνδεση με άλλο.

Ένα σημαντικό μεθοδολογικό χαρακτηριστικό της ανάλυσης είναι ότι είναι ικανή όχι μόνο να καθιερώνει σχέσεις αιτίου-αποτελέσματος, αλλά και να δίνει τα ποσοτικά χαρακτηριστικά τους, δηλ. εξασφαλίζουν τη μέτρηση της επίδρασης παραγόντων στα αποτελέσματα απόδοσης. Αυτό καθιστά την ανάλυση ακριβή και τα συμπεράσματα δικαιολογημένα.

Η χρήση της διαλεκτικής μεθόδου στην ανάλυση της χρηματοοικονομικής δραστηριότητας σημαίνει ότι κάθε διαδικασία, κάθε οικονομικό φαινόμενο πρέπει να θεωρείται ως ένα σύστημα, ως μια συλλογή πολλών στοιχείων που συνδέονται μεταξύ τους. Αυτό συνεπάγεται την ανάγκη για μια συστηματική προσέγγιση στη μελέτη των αντικειμένων ανάλυσης.

Η μεθοδολογία της οικονομικής ανάλυσης είναι ένα επίσημο έγγραφο κοινό για όλους τους κλάδους ή ένα ιδιωτικό έγγραφο που λαμβάνει υπόψη τις ιδιαιτερότητες του κλάδου, που περιέχει έναν κατάλογο δεικτών που μελετώνται, μια ταξινόμηση παραγόντων, τη μέτρησή τους, τεχνικές που καθιστούν δυνατό τον ποσοτικό προσδιορισμό η επιρροή μεμονωμένων παραγόντων στις αλλαγές των δεικτών και είναι ένα από τα στοιχεία του μηχανισμού εφαρμογής αντικειμενικών νόμων για τον εντοπισμό αποθεματικών για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης, στη διαδικασία σταθερής αύξησης της παραγωγικότητας της κοινωνικής εργασίας, αύξηση της αποτελεσματικότητας χρήσης κάθε είδος παραγωγής και οικονομικούς πόρους.

Η μεθοδολογία της οικονομικής ανάλυσης περιλαμβάνει:

τους στόχους και τους στόχους του· το σύνολο των δεικτών που μελετήθηκαν·

η σειρά, η συχνότητα και ο χρόνος της ανάλυσης·

πηγές πληροφοριών· τεχνικές ανάλυσης;

τη σειρά καταχώρισης των αποτελεσμάτων και την αξιολόγησή τους·

συγκεκριμένες υπηρεσίες και άτομα που υποβάλλονται σε ανάλυση.

Η πρακτική της χρηματοοικονομικής ανάλυσης έχει ήδη αναπτύξει τους βασικούς κανόνες για την ανάγνωση (μέθοδοι ανάλυσης) των οικονομικών αναφορών. Ανάμεσά τους υπάρχουν έξι κύριες μέθοδοι:

οριζόντια ανάλυση?

κάθετη ανάλυση;

ανάλυση τάσεων?

μέθοδος χρηματοοικονομικών δεικτών·

Συγκριτική ανάλυση?

παραγοντική ανάλυση.

Οριζόντια (χρονική) ανάλυση - σύγκριση κάθε στοιχείου αναφοράς με την προηγούμενη περίοδο.

Κάθετη (δομική) ανάλυση - προσδιορισμός της δομής των τελικών χρηματοοικονομικών δεικτών, προσδιορισμός της επίδρασης κάθε στοιχείου αναφοράς στο αποτέλεσμα ως σύνολο.

Ανάλυση τάσεων - σύγκριση κάθε στοιχείου αναφοράς με αριθμό προηγούμενων περιόδων και προσδιορισμός της τάσης, δηλ. η κύρια τάση της δυναμικής του δείκτη, απαλλαγμένη από τυχαίες επιρροές και μεμονωμένα χαρακτηριστικά μεμονωμένων περιόδων. Με τη βοήθεια μιας τάσης, διαμορφώνονται πιθανές τιμές δεικτών στο μέλλον και ως εκ τούτου, πραγματοποιείται μια πολλά υποσχόμενη, προγνωστική ανάλυση.

Ανάλυση σχετικών δεικτών (συντελεστών) - υπολογισμός αναλογιών στοιχείων αναφοράς, προσδιορισμός αλληλεπιδράσεων δεικτών.

Η συγκριτική (χωρική) ανάλυση είναι τόσο μια ανάλυση εντός της γεωργικής εκμετάλλευσης συνοπτικών δεικτών αναφοράς για μεμονωμένους δείκτες μιας εταιρείας, θυγατρικών, τμημάτων, εργαστηρίων και μια ανάλυση μεταξύ των αγροκτημάτων των δεικτών μιας δεδομένης εταιρείας σε σύγκριση με τους δείκτες των ανταγωνιστών, με τους μέσους όρους του κλάδου και τα μέσα γενικά οικονομικά στοιχεία.

Η παραγοντική ανάλυση είναι μια ανάλυση της επίδρασης μεμονωμένων παραγόντων (λόγων) σε έναν δείκτη απόδοσης χρησιμοποιώντας ντετερμινιστικές ή στοχαστικές τεχνικές έρευνας. Επιπλέον, η παραγοντική ανάλυση μπορεί να είναι είτε άμεση (η ίδια η ανάλυση), δηλ. κατακερματισμός ενός αποτελεσματικού δείκτη στα συστατικά μέρη του και το αντίστροφο (σύνθεση), όταν τα επιμέρους στοιχεία του συνδυάζονται σε έναν κοινό αποτελεσματικό δείκτη.

Οι υπάρχουσες μέθοδοι ανάλυσης χωρίζονται σε γενικές, ιδιωτικές, μεθόδους ανάλυσης της χρήσης κάθε τύπου παραγωγικών πόρων, μεθόδους μελέτης ιδιωτικών και γενικών δεικτών της αποτελεσματικότητας χρήσης κεφαλαίου, τρέχουσες, επενδυτικές και χρηματοοικονομικές δραστηριότητες, οικονομική κατάσταση και πρόβλεψή της.

Ανάλογα με τους τύπους οικονομικής ανάλυσης, διακρίνονται οι ακόλουθες μέθοδοι:

σε επίπεδο επιχείρησης: εντός της βιομηχανίας, εντός του καταστήματος, εργαστηρίου, ανάλυση σε επίπεδο ενώσεων παραγωγής και βιομηχανιών.

λειτουργικό-κόστος, οικονομικό-οικονομικό, λειτουργικό (ημερήσιο, δεκαήμερο, εβδομαδιαίο), προκαταρκτικό, τρέχον και τελικό.

αποτελεσματικότητα χρήσης παγίου και κεφαλαίου κίνησης, σχηματισμός κεφαλαίων και πηγών κεφαλαίων, κέρδος και κερδοφορία, όγκος και πωλήσεις προϊόντων.

Η ανάλυση της οικονομικής κατάστασης είναι μια ανάλυση κατά την οποία αποκαλύπτεται η παροχή μιας επιχείρησης με οικονομικούς πόρους που είναι απαραίτητοι για την κανονική πορεία των παραγωγικών δραστηριοτήτων, η σκοπιμότητα της τοποθέτησης και χρήσης τους, οι οικονομικές σχέσεις με άλλες επιχειρηματικές οντότητες, η φερεγγυότητα της ίδιας της επιχείρησης και η σταθερότητα της αγοράς του είναι σαφώς καθορισμένη.

Η οικονομική κατάσταση μιας επιχείρησης εξαρτάται από τα αποτελέσματα των παραγωγικών και χρηματοοικονομικών δραστηριοτήτων της, βάσει των οποίων καταρτίζονται σχέδια και γίνονται προβλέψεις για το μέλλον. Η παραγωγική δραστηριότητα εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από την οικονομική κατάσταση.

Ο κύριος στόχος της οικονομικής δραστηριότητας είναι να αποφασίσει πού, πότε και πώς θα χρησιμοποιηθούν οι οικονομικοί πόροι για την αποτελεσματική ανάπτυξη της παραγωγής και το μέγιστο κέρδος.

Το κύριο καθήκον της ανάλυσης είναι ο έγκαιρος εντοπισμός και η εξάλειψη των ελλείψεων στις χρηματοοικονομικές δραστηριότητες, η εύρεση αποθεματικών για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης και η φερεγγυότητα.

Με βάση τα στοιχεία του ισολογισμού, μπορούν να προσδιοριστούν οι ακόλουθοι κύριοι χρηματοοικονομικοί δείκτες:

την αξία της περιουσίας της επιχείρησης, η οποία εκφράζεται με την αξία του συνόλου του ισολογισμού·

κόστος παγίων (συνολική γραμμή του τμήματος I του ισολογισμού)·

το ποσό του κεφαλαίου κίνησης (συνολική γραμμή του τμήματος II του ισολογισμού).

το ποσό των ιδίων κεφαλαίων (η τελική γραμμή του τμήματος IV του ισολογισμού)·

το ποσό των δανειακών κεφαλαίων είναι το άθροισμα των δεικτών του ισολογισμού που αντικατοπτρίζουν τα μακροπρόθεσμα και βραχυπρόθεσμα δάνεια και δανεισμό (το άθροισμα των αποτελεσμάτων των ενοτήτων IV και V).

Είναι ευκολότερο και πιο βολικό να μελετήσουμε τη δομή και τη δυναμική της οικονομικής κατάστασης μιας επιχείρησης χρησιμοποιώντας έναν συγκριτικό αναλυτικό ισολογισμό, ο οποίος περιλαμβάνει τους κύριους συγκεντρωτικούς δείκτες του ισολογισμού. Ένας συγκριτικός αναλυτικός ισολογισμός συγκεντρώνει και συστηματοποιεί τους υπολογισμούς που κάνει συνήθως ένας αναλυτής όταν διαβάζει έναν ισολογισμό. Το αναλυτικό σχήμα ισολογισμού καλύπτει πολλούς σημαντικούς δείκτες που χαρακτηρίζουν τη στατικότητα και τη δυναμική της οικονομικής κατάστασης μιας επιχείρησης, γεγονός που καθιστά δυνατή την απλούστευση του έργου της διεξαγωγής οριζόντιας και κάθετης ανάλυσης των κύριων οικονομικών δεικτών της επιχείρησης.

Κατά την οριζόντια ανάλυση, προσδιορίζονται απόλυτες και σχετικές αλλαγές στις αξίες των διαφόρων στοιχείων του ισολογισμού για την περίοδο αναφοράς και σκοπός της κάθετης ανάλυσης είναι ο υπολογισμός του μεριδίου των δεικτών στο συνολικό ισολογισμό της επιχείρησης.

Το διάγραμμα για την κατασκευή αναλυτικού ισοζυγίου φαίνεται στον (Πίνακας 1.3).

Πίνακας 1.3

Χτίζοντας μια αναλυτική ισορροπία

Στοιχεία ισολογισμού Απόλυτες τιμές, τρίψιμο Μερίδιο, % Αλλαγές στην αρχή περιόδου Τέλος περιόδου Αρχή περιόδου Απόλυτες τιμές λήξης περιόδου, τρίψιμο. (3) - (2) μερίδιο (5) - (4)%, στην αξία στην αρχή της περιόδου (6)/(2); 10012345678 Περιουσιακό στοιχείο A... Аi... АnА1А2А1/Б1·100% А2/Б2·100%А= A2 - A1Balance (A)A1A2100100012345678Passive P...Pi...PnP1P2P1/B1·100%P2/B2·100%P= P2 - P1Balance (B)B1B00001

Οι υποχρεωτικοί δείκτες του συγκριτικού αναλυτικού ισοζυγίου είναι:

απόλυτες τιμές για στοιχεία του αρχικού ισολογισμού στην αρχή και στο τέλος της περιόδου·

συγκεκριμένα βάρη των στοιχείων του ισολογισμού στο νόμισμα (σύνολο) του ισολογισμού στην αρχή και στο τέλος της περιόδου·

αλλαγές σε απόλυτες τιμές και ειδικό βάρος.

αλλαγές σε % στις τιμές στην αρχή της περιόδου (ρυθμός ανάπτυξης του στοιχείου του ισολογισμού).

Απευθείας από τον αναλυτικό ισολογισμό μιας επιχείρησης, μπορείτε να λάβετε μια σειρά από τα πιο σημαντικά χαρακτηριστικά της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης, όπως:

συνολική αξία του ακινήτου·

κόστος των μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων·

κόστος κεφαλαίου κίνησης·

κόστος υλικού κεφαλαίου κίνησης·

το ποσό των εισπρακτέων λογαριασμών, συμπεριλαμβανομένων των προκαταβολών που εκδόθηκαν σε προμηθευτές και εργολάβους·

το ποσό των διαθέσιμων μετρητών, συμπεριλαμβανομένων των τίτλων και των βραχυπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων·

το ποσό των ιδίων κεφαλαίων της επιχείρησης·

το ποσό των δανειακών κεφαλαίων·

το ποσό των μακροπρόθεσμων δανείων και δανείων που προορίζονται, κατά κανόνα, για το σχηματισμό παγίων και άλλων μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων·

το ποσό των ιδίων κεφαλαίων σε κυκλοφορία·

το ποσό των βραχυπρόθεσμων δανείων και δανείων, που προορίζονται, κατά κανόνα, για το σχηματισμό κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων.

Η οριζόντια ή δυναμική ανάλυση αυτών των δεικτών καθιστά δυνατό τον καθορισμό των απόλυτων αυξήσεων και ρυθμών ανάπτυξής τους, κάτι που είναι σημαντικό για τον χαρακτηρισμό της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης, αλλά η κάθετη (δομική) ανάλυση των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων του ισολογισμού είναι όχι λιγότερο σημαντικό για την αξιολόγηση της οικονομικής κατάστασης.

Η ανάλυση της δυναμικής του ισολογισμού, της δομής των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων της επιχείρησης μας επιτρέπει να εξαγάγουμε ορισμένα σημαντικά συμπεράσματα απαραίτητα τόσο για την υλοποίηση των τρεχουσών χρηματοοικονομικών δραστηριοτήτων όσο και για τη λήψη μελλοντικών αποφάσεων διαχείρισης.

Έτσι, αναλύοντας τα δεδομένα από τα άρθρα του αναλυτικού ισοζυγίου, είναι δυνατό, πρώτα απ 'όλα, να προσδιοριστούν ποιες αλλαγές έχουν συμβεί στη σύνθεση των κεφαλαίων και τις πηγές τους, τις κύριες ομάδες αυτών των κεφαλαίων, καθώς και να ληφθούν απαντήσεις σε μια σειρά από ερωτήματα που είναι σημαντικά για τους σκοπούς της επιχειρησιακής διαχείρισης της επιχείρησης:

1.Προς ποια κατεύθυνση και πόσο έχουν αλλάξει τα επιμέρους στοιχεία του ισολογισμού και ποια αξιολόγηση αξίζουν αυτές οι αλλαγές;

2.Είναι απαραίτητο να γίνει μια πιο εμπεριστατωμένη ανάλυση και για ποια περίοδο;

.Ποια «σημεία συμφόρησης» υπάρχουν όσον αφορά την παροχή οικονομικών πόρων σε μια επιχείρηση και τη χρήση τους; και ούτω καθεξής.

1.4 Νομικές πράξεις που διέπουν την οικονομική σταθερότητα της επιχείρησης

Έχοντας εξετάσει την ουσία και τη σημασία της χρηματοοικονομικής σταθερότητας στις δραστηριότητες μιας επιχείρησης, θα εξετάσουμε τα κύρια κανονιστικά έγγραφα που διέπουν την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης. Φαίνονται στον (Πίνακας 1.4).

Πίνακας 1.4

Βασικά κανονιστικά έγγραφα που διέπουν την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης

Ονομασία της ρυθμιστικής νομικής πράξης Σύντομη περιγραφή 121. Ομοσπονδιακός νόμος "Περί αφερεγγυότητας (Πτώχευση)" της 26ης Οκτωβρίου 2002 N 127-FZ Σύμφωνα με τον Αστικό Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας, ο Ομοσπονδιακός Νόμος θεσπίζει τους λόγους για τη δήλωση οφειλέτη αφερέγγυος (πτώχευση), ρυθμίζει τη διαδικασία και τις προϋποθέσεις εφαρμογής των μέτρων αποτροπής της αφερεγγυότητας (πτώχευση). 2.Διαταγή του FSFO της Ρωσικής Ομοσπονδίας "Σχετικά με την έγκριση του Τυποποιημένου προγράμματος εκπαίδευσης για ειδικούς στη διαχείριση κρίσεων" της 19ης Νοεμβρίου 2001 N 355-r. Εξυπηρετεί την εκπαίδευση ειδικών στη διαχείριση κατά της κρίσης 3.Διαταγή του FSDN της Ρωσικής Ομοσπονδίας "Σχετικά με τους κανόνες για την προετοιμασία γνωμοδοτήσεων σχετικά με τη δυνατότητα αναδιάρθρωσης του χρέους των οργανισμών" της 22ας Σεπτεμβρίου 1999 N 30-r. Χρησιμεύει στη ρύθμιση της δυνατότητας αναδιάρθρωσης του χρέους των οργανισμών. 4. Διάταγμα της Ομοσπονδιακής Υπηρεσίας για Αφερεγγυότητα (Πτώχευση) με ημερομηνία 12 Σεπτεμβρίου 1994 N 56-r. Δίνονται έγκαιρες συστάσεις για την αξιολόγηση της οικονομικής κατάστασης των επιχειρήσεων με σημάδια αφερεγγυότητας. r. Παρέχει μια ενιαία μεθοδολογική προσέγγιση όταν το Ομοσπονδιακό Γραφείο Αφερεγγυότητας (Πτώχευση) και οι εδαφικές του υπηρεσίες αναλύουν την οικονομική κατάσταση των επιχειρήσεων και αξιολογούν τη δομή των ισολογισμών τους. αφερέγγυες επιχειρήσεις» με ημερομηνία 30 Ιουνίου 1994 Αρ. 15-ρ. Λογιστική ρυθμιστική υποστήριξη για αφερέγγυες επιχειρήσεις 7. Επιστολή της Κεντρικής Τράπεζας της Ρωσίας «Σχετικά με τις μεθοδολογικές συστάσεις για την ανάλυση των οικονομικών καταστάσεων που έχουν ετοιμαστεί από πιστωτικά ιδρύματα σύμφωνα με τα ΔΠΧΠ» της 28ης Φεβρουαρίου 2005 N 35-T. Παρέχει συστάσεις για την ανάλυση των οικονομικών καταστάσεων.

Όπως φαίνεται από τα δεδομένα στον Πίνακα 1.4, ο κατάλογος των κανονισμών παρέχει μια αρκετά πλήρη κάλυψη διαφόρων πτυχών της εργασίας για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης.

ΚΕΦΑΛΑΙΟ 2. ΑΝΑΛΥΣΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΣΤΑΘΕΡΟΤΗΤΑΣ ΣΤΟ ΠΑΡΑΔΕΙΓΜΑ ΤΗΣ ALTA-STROY LLC

2.1Οικονομικά χαρακτηριστικά της επιχείρησης Alta-Stroy LLC

Πλήρης επωνυμία της εταιρείας: Εταιρεία Περιορισμένης Ευθύνης «Alta-Stroy».

Συντομευμένη επωνυμία της εταιρείας: Alta-Stroy LLC

Νομική διεύθυνση: 428000, Cheboksary, Shkolny proezd, 1.

Πραγματική (ταχυδρομική) διεύθυνση: 428000, Cheboksary, Shkolny proezd, 1.

Η Alta-Stroy LLC εγγράφηκε σύμφωνα με το πρώτο μέρος του Αστικού Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας, τον Ομοσπονδιακό Νόμο «Περί Εταιρειών Περιορισμένης Ευθύνης» και την απόφαση των ιδρυτών με ημερομηνία 04/05/02.

Σκοπός της δημιουργίας της Εταιρείας είναι: η επέκταση της προσφοράς υπηρεσιών στην αγορά και η επίτευξη κέρδους, η δημιουργία επιπλέον θέσεων εργασίας.

Για την επίτευξη των στόχων της, η Εταιρεία μπορεί να ασκεί κάθε είδους δραστηριότητα που δεν απαγορεύεται από το νόμο. Η κύρια δραστηριότητα είναι οι κατασκευές. Στις 15 Αυγούστου 2005, ο οργανισμός έλαβε νέα άδεια (για αντικατάσταση της παλιάς) για την κατασκευή κτιρίων και κατασκευών των επιπέδων I και II ευθύνης, επιτρέποντας τους ακόλουθους τύπους δραστηριοτήτων:

γεωδαιτικές, εκσκαφές και προπαρασκευαστικές εργασίες.

έργα πέτρας? διευθέτηση και εγκατάσταση σκυροδέματος και οπλισμένου σκυροδέματος, ξύλινων και ελαφρών κατασκευών εγκλεισμού.

μόνωση και στέγες, εργασίες φινιρίσματος.

εξωραϊσμός?

παρκέ;

εργασίες για τη διευθέτηση εξωτερικών και εσωτερικών δικτύων μηχανικής και επικοινωνιών·

πασσάλους και ειδικές εργασίες σκυροδέματος.

εγκατάσταση μεταλλικών κατασκευών.

προστασία κατασκευών, εξοπλισμού διεργασίας και αγωγών·

κατασκευή μεταφορών?

κατασκευή ειδικών διατομεακών εγκαταστάσεων

εργασίες για την εγκατάσταση εξωτερικών και εσωτερικών μηχανικών δικτύων και επικοινωνιών κ.λπ.

Η εταιρεία εκτελεί καθήκοντα γενικού εργολάβου και πελάτη-προγραμματιστή. Άδεια GS-4-21-02-27-0-2127331790-002613-1 με ημερομηνία 15 Αυγούστου 2005, με ισχύ έως 15 Αυγούστου 2010.

Η εταιρεία διαθέτει ένα καθιερωμένο σύστημα προμήθειας και πωλήσεων, για το οποίο έχουν οργανωθεί εξειδικευμένα τμήματα (τμήμα πωλήσεων και τμήμα logistics ή υπηρεσία αγορών) υπεύθυνα για την ικανή και ακριβή εκτέλεση των καθηκόντων. Σε σχέση με αυτό, δεν σημειώνονται καθόλου διακοπές στην προμήθεια πρώτων υλών και προμηθειών.

Οι αποφάσεις της διοίκησης λαμβάνονται με τη μορφή εντολών από το Ιδρυτικό Συμβούλιο και οι αρμοδιότητες για την εκτέλεσή τους ανατίθενται στους επικεφαλής των τμημάτων. Η εταιρεία πραγματοποιεί εβδομαδιαίες συναντήσεις προγραμματισμού.

Το τμήμα πωλήσεων είναι επίσης υπεύθυνο για τη διαμόρφωση της συνολικής τακτικής και στρατηγικής της επιχείρησης. Ο προγραμματισμός σε μια επιχείρηση έχει μακροπρόθεσμο χαρακτήρα, με βάση τις ιδιαιτερότητες της δραστηριότητας.

Όσον αφορά τη λογιστική πολιτική για τη λογιστική, αυτή τηρείται από το λογιστήριο ως ανεξάρτητη μονάδα υπό την ηγεσία του επικεφαλής λογιστή. Οι λογιστικές πληροφορίες επεξεργάζονται αυτόματα χρησιμοποιώντας λογισμικό, η εταιρεία χρησιμοποιεί το αδειοδοτημένο πρόγραμμα "1C: Construction Contractor", οι μισθοί επεξεργάζονται στο πρόγραμμα Τζάκι. Το λογιστικό έντυπο είναι αυτοματοποιημένο με μεμονωμένα στοιχεία του εντύπου εντολής ανάμνησης, με έντυπα εξόδου λογιστικών μητρώων και πρωτογενών εγγράφων που συνιστώνται από το Υπουργείο Οικονομικών της Ρωσικής Ομοσπονδίας.

Η ωφέλιμη ζωή των πάγιων περιουσιακών στοιχείων καθορίζεται με βάση την Ταξινόμηση των παγίων περιουσιακών στοιχείων που περιλαμβάνονται σε ομάδες απόσβεσης, που εγκρίθηκε με το διάταγμα της κυβέρνησης της Ρωσικής Ομοσπονδίας της 1ης Ιανουαρίου 2002 αριθ. 1.

Η εταιρεία χρησιμοποιεί τη σταθερή μέθοδο υπολογισμού των αποσβέσεων για όλα τα αντικείμενα, συμπεριλαμβανομένων των άυλων περιουσιακών στοιχείων.

Οι προκαταβολές για φόρο εισοδήματος καταβάλλονται με βάση τον πραγματικό φόρο εισοδήματος που καταβλήθηκε για το προηγούμενο τρίμηνο. Η ημερομηνία πώλησης για τον υπολογισμό του φόρου προστιθέμενης αξίας είναι η ημερομηνία παραλαβής των κεφαλαίων για τα προϊόντα που αποστέλλονται (αγαθά, εργασίες, υπηρεσίες) στους λογαριασμούς ή στο ταμείο του οργανισμού.

Η αξιολόγηση των πρώτων υλών ή των υλικών που χρησιμοποιούνται στην παραγωγή (κατασκευή) αγαθών (απόδοση εργασίας, παροχή υπηρεσιών) πραγματοποιείται με μέσο κόστος. Το κόστος των αποθεμάτων που διαγράφονται για την παραγωγή καθορίζεται από το μέσο κόστος.

Η ωφέλιμη ζωή των πάγιων περιουσιακών στοιχείων καθορίζεται με βάση την Ταξινόμηση των παγίων περιουσιακών στοιχείων που περιλαμβάνονται σε ομάδες απόσβεσης, που εγκρίθηκε με το διάταγμα της κυβέρνησης της Ρωσικής Ομοσπονδίας της 1ης Ιανουαρίου 2002. Αρ. 1. Οι δαπάνες για επισκευές πάγιων περιουσιακών στοιχείων περιλαμβάνονται στο κόστος προϊόντων, έργων και υπηρεσιών στην τρέχουσα περίοδο αναφοράς στο πραγματικό κόστος. Η εκτίμηση του κόστους των αποθεμάτων κατά την υλοποίησή τους πραγματοποιείται στο πραγματικό κόστος τους.

Η Εταιρεία μπορεί να δημιουργήσει υποκαταστήματα και να ανοίξει γραφεία αντιπροσωπείας στην επικράτεια της Ρωσικής Ομοσπονδίας και στο εξωτερικό σύμφωνα με τις απαιτήσεις της ισχύουσας νομοθεσίας.

Οι διαχειριστές του εργοταξίου είναι οι διαχειριστές και οι άμεσοι οργανωτές της κατασκευαστικής παραγωγής σε καθορισμένες τοποθεσίες και αναφέρονται στην ηγεσία του κατασκευαστικού τμήματος, τον γενικό διευθυντή.

Η οργανωτική δομή της διοίκησης παρουσιάζεται στο (Εικ. 2.1).

Ρύζι. 2.1. Δομή των οργάνων διαχείρισης της Alta-Stroy LLC.

Η ύπαρξη της Εταιρείας στην αγορά ακινήτων δεν είναι ρεαλιστική χωρίς εδραιωμένη διαχείριση των χρηματοοικονομικών της πόρων και των ταμειακών ροών της. Αυτό γίνεται από τον οικονομικό διευθυντή και το λογιστικό τμήμα της επιχείρησης. Είναι αλληλένδετα, γιατί το αποτέλεσμα της χρηματοοικονομικής ανάλυσης καθορίζεται σε μεγάλο βαθμό από την ποιότητα και την αξιοπιστία της βάσης πληροφοριών. Και η κύρια πηγή χρηματοοικονομικής ανάλυσης είναι οι οικονομικές καταστάσεις που συντάσσει το λογιστήριο.

Τα κύρια καθήκοντα του οικονομικού διευθυντή και του λογιστικού τμήματος:

διεξαγωγή έγκαιρης ανάλυσης και προγραμματισμού με τη μορφή αξιολόγησης των περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης και των πηγών χρηματοδότησής τους, πηγών πρόσθετης χρηματοδότησης κ.λπ.

παροχή στην επιχείρηση με τους απαραίτητους οικονομικούς πόρους, οι οποίοι περιλαμβάνουν λεπτομερή αξιολόγηση του όγκου των απαιτούμενων κεφαλαίων, της μορφής παρουσίασής τους, του βαθμού παραδεκτού και του χρόνου παροχής·

κατανομή οικονομικών πόρων, η οποία περιλαμβάνει ανάλυση και αξιολόγηση μακροπρόθεσμων και βραχυπρόθεσμων επενδυτικών αποφάσεων κ.λπ.

Το τμήμα προμήθειας οργανώνει την παροχή της επιχείρησης με όλους τους υλικούς πόρους της απαιτούμενης ποιότητας που απαιτούνται για τις παραγωγικές της δραστηριότητες και την ορθολογική χρήση τους προκειμένου να μειωθεί το κόστος παραγωγής και να επιτευχθούν τα μέγιστα κέρδη.

Στο τμήμα παραγωγής, γίνονται εργασίες για τη δημιουργία κατασκευαστικών έργων και την παρακολούθηση αντικειμένων υπό κατασκευή. Το τμήμα ασχολείται με τη συντήρηση τεκμηρίωσης σχεδιασμού, την ανάπτυξη κατασκευαστικών έργων, τη σύνταξη εκθέσεων σχετικά με τις εργασίες που πραγματοποιήθηκαν στα εργοτάξια και την επίλυση όλων των θεμάτων που σχετίζονται με τη συμμετοχή του οργανισμού σε διαγωνισμούς.

Το τμήμα μάρκετινγκ και πωλήσεων εμπλέκεται στη σύναψη συμβάσεων με τους μετόχους (καθώς η κατασκευή είναι κυρίως κοινή), στη σύνταξη οικονομικών καταστάσεων και επίσης εκτελεί τις λειτουργίες του τμήματος μάρκετινγκ, δηλ. διεξάγει έρευνα μάρκετινγκ, μελετά τις τιμές στην κατασκευαστική αγορά της Τσουβάσια, μελετά την αγορά κατασκευών, αναλύει φόρμες και κανάλια πωλήσεων, ασχολείται με τη διαφήμιση, μελετά τις τιμές που ορίζονται στην αγορά ακινήτων από άλλους κατασκευαστικούς οργανισμούς, μελετά την προσφορά και τη ζήτηση.

Η κύρια δραστηριότητα της Alta-Stroy LLC είναι οι κατασκευές. Η εταιρεία εκτελεί τις λειτουργίες του πελάτη-προγραμματιστή.

Για την ανάπτυξη ενός κατασκευαστικού έργου, είναι απαραίτητο να παρέχετε στον γενικό μελετητή τα ακόλουθα αρχικά δεδομένα:

-αρχιτεκτονική και πολεοδομική ανάθεση που συντάσσεται από τις αρχές αρχιτεκτονικής και πολεοδομίας. Το αρχιτεκτονικό και σχεδιαστικό έργο μπορεί να συνδυαστεί με το έργο σχεδιασμού.

Τεχνικές προϋποθέσεις για τη σύνδεση με πηγές ή εξωτερικά δίκτυα μηχανολογικού εξοπλισμού.

αρχικά δεδομένα για την κατάρτιση τεκμηρίωσης εκτίμησης·

αρχικά δεδομένα για την ανάπτυξη ενός έργου οργάνωσης κατασκευής ·

απόφαση της τοπικής αυτοδιοίκησης για την κατεδάφιση κτιρίων και τη φύση της αποζημίωσης για κατεδάφιση·

υλικά για απογραφή γης, υφιστάμενων κτιρίων, υπόγειων και υπέργειων δικτύων και κατασκευών·

υλικά του εγκεκριμένου σχεδίου λεπτομερούς σχεδιασμού για την οικιστική περιοχή·

κατάλογος κατασκευών που παράγονται από κατασκευαστικές εταιρείες.

τοπογραφικό σχέδιο και υλικά έρευνας μηχανικής.

Για την κατάρτιση ενός σχεδίου και σχεδίου περιφερειακού σχεδιασμού, απαιτούνται οι ακόλουθοι δείκτες: έδαφος, πληθυσμός, οικιστικό απόθεμα, υπηρεσίες μεταφοράς, μηχανικός εξοπλισμός και εξωραϊσμός, δημιουργία συστήματος πολιτιστικών και δημόσιων υπηρεσιών για τον πληθυσμό, ιδρύματα και επιχειρήσεις που εξυπηρετούν τον πληθυσμό .

Το εργοτάξιο έχει το δικό του σχέδιο υπαγωγής των εργαζομένων (Εικ. 2.2).

Οι διαχειριστές του εργοταξίου είναι οι διαχειριστές και οι άμεσοι οργανωτές της κατασκευαστικής παραγωγής στο εργοτάξιο που του έχουν ανατεθεί και αναφέρονται στην ηγεσία του τμήματος κατασκευών, τον γενικό διευθυντή.

Ρύζι. 2.2. Σύστημα υπαγωγής εργαζομένων σε εργοτάξια

Ο εργοδηγός εργασίας είναι ο διευθυντής και ο άμεσος διοργανωτής της παραγωγής στο εργοτάξιο που του έχει ανατεθεί και αναφέρεται στον διευθυντή του εργοταξίου ή απευθείας στον επικεφαλής της κατασκευής, του εξειδικευμένου τμήματος ή του γενικού διευθυντή.

Η διαχείριση και ο άμεσος οργανωτής της παραγωγής κατασκευών και η εργασία των εργαζομένων στο εργοτάξιο που έχει ανατεθεί (είδος εργασίας) είναι ευθύνη του εργοδηγού κατασκευής και εγκατάστασης, ο οποίος αναφέρεται στον υπεύθυνο εργασίας ή στον υπεύθυνο του εργοταξίου, ανάλογα με τον αριθμό των αντικειμένων και ο όγκος των εργασιών του ιστότοπου. Όλες οι ομάδες και οι εργαζόμενοι που απασχολούνται στις εγκαταστάσεις που εποπτεύει είναι εξαρτημένες από τον εργοδηγό· για αυτούς τους εργάτες, οι οδηγίες του εργοδηγού είναι υποχρεωτικές και μπορούν να ακυρωθούν μόνο από τον παραγωγό του έργου. Ο εργοδηγός δίνει οδηγίες στον εργοδηγό των εργατών, ο οποίος με τη σειρά του μεταφέρει τα καθήκοντα στους εργάτες.

Ο επιχειρησιακός προγραμματισμός παραγωγής πραγματοποιείται από το τμήμα παραγωγής (USD). Εδώ ελέγχεται προσεκτικά ο χρόνος που απαιτείται για την ολοκλήρωση των μεμονωμένων εργασιών κατασκευής και εγκατάστασης, προγραμματίζεται ο συνολικός όγκος εργασίας, το απαιτούμενο εργατικό δυναμικό και ο χρόνος ολοκλήρωσής τους και στη συνέχεια, μαζί με το τμήμα HR, καταρτίζονται ατομικά ημερήσια σχέδια για κάθε ομάδα εργαζομένων. Η τυποποίηση εργασίας είναι ευθύνη του τμήματος Ανθρώπινου Δυναμικού και πραγματοποιείται σύμφωνα με τον Εργατικό Κώδικα. Δεν υπάρχουν σαφή προγράμματα διαχείρισης αποθεμάτων στην επιχείρηση, καθώς δεν υπάρχουν ιδιόκτητες αποθήκες και το λογιστικό τμήμα είναι κυρίως υπεύθυνο για τη λογιστική για τα υλικά. Στην πραγματικότητα, όλη η ευθύνη πέφτει στους ώμους των προμηθευτών, αλλά, κατά κανόνα, δεν προκύπτουν προβλήματα μαζί τους.

Ο προγραμματισμός αποτελεί μέρος του προγραμματισμού παραγωγής και βασίζεται, πρώτα απ 'όλα, στην πολυπλοκότητα της εργασίας που εκτελείται, τη βλαβερότητα, τη διάρκειά της και λαμβάνει επίσης υπόψη τις αργίες, τα Σαββατοκύριακα, τις διακοπές και την πιθανή αναρρωτική άδεια. Καταρτίζεται σχέδιο για κάθε εργάσιμη εβδομάδα για ξεχωριστή ομάδα. Προς το τέλος της κατασκευής των αντικειμένων, μπορεί να συνταχθεί για αρκετές ημέρες, ανάλογα με το αν οι εργαζόμενοι κατάφεραν να ολοκληρώσουν τα πάντα στην ώρα τους.

Το κίνητρο και η τόνωση της εργασίας των εργαζομένων στην παραγωγή χρησιμοποιείται ευρέως: μπόνους, εφάπαξ παροχές, ανταμοιβές, οικονομική βοήθεια κ.λπ.

Η διαχείριση παραγωγής σε διαφορετικά επίπεδα γίνεται με διαφορετικούς τρόπους. Στο υψηλότερο επίπεδο, η διοίκηση περιλαμβάνει στρατηγικό σχεδιασμό, καθορισμό στόχων και διαμόρφωση καθηκόντων, οργάνωση, κίνητρα και έλεγχο της εφαρμογής των διοικητικών αποφάσεων. Σε ενδιάμεσο επίπεδο: επιχειρησιακός σχεδιασμός, δελτίο, παροχή προμηθειών και έλεγχος της παραγωγικής διαδικασίας. Και στο κατώτερο επίπεδο, η διοίκηση προβλέπει τον έλεγχο σε κάθε συγκεκριμένο εργαζόμενο, στην εκτέλεση του ημερολογιακού προγράμματος (ημερήσιο, εβδομαδιαίο κ.λπ.), στην έγκαιρη παράδοση των υλικών, λαμβάνοντας υπόψη τιμαλφή και αποθέματα.

Οι δραστηριότητες της Alta-Stroy LLC ρυθμίζονται από τον Χάρτη. Η εταιρεία είναι νομική οντότητα και κατέχει ξεχωριστή περιουσία που απεικονίζεται στον ισολογισμό της, συμπεριλαμβανομένης της περιουσίας που της μεταβιβάστηκε από τους μετόχους ως πληρωμή για μετοχές. Η εταιρεία μπορεί, για λογαριασμό της, να αποκτά και να ασκεί περιουσιακά και προσωπικά μη περιουσιακά δικαιώματα, να φέρει ευθύνες και να είναι ενάγων και εναγόμενος στο δικαστήριο. Η Εταιρεία έχει στρογγυλή σφραγίδα που περιέχει το πλήρες όνομά της στα ρωσικά και ένδειξη της τοποθεσίας της. Η Εταιρεία έχει το δικαίωμα να έχει σφραγίδες και έντυπα με την επωνυμία της, το δικό της έμβλημα, καθώς και σήμα κατατεθέν με τον προβλεπόμενο τρόπο και άλλα μέσα οπτικής αναγνώρισης.

Οι πωλήσεις προϊόντων, η εκτέλεση εργασιών και η παροχή υπηρεσιών πραγματοποιούνται σε τιμές και τιμολόγια που καθορίζονται από την εταιρεία ανεξάρτητα, εκτός από τις περιπτώσεις που προβλέπονται από το νόμο.

Η εταιρεία μπορεί να συμμετέχει σε δραστηριότητες και να δημιουργεί επιχειρηματικές εταιρείες, συνεργασίες και παραγωγικούς συνεταιρισμούς με δικαιώματα νομικής οντότητας στην επικράτεια της Ρωσικής Ομοσπονδίας και στο εξωτερικό, συμπεριλαμβανομένων των ξένων χωρών. Η εταιρεία μπορεί οικειοθελώς να ενωθεί σε συνδικάτα και ενώσεις υπό όρους που δεν έρχονται σε αντίθεση με την αντιμονοπωλιακή νομοθεσία που ισχύει στην επικράτεια της Ρωσικής Ομοσπονδίας και με τον τρόπο που προβλέπεται από νομοθετικές πράξεις.

Η Εταιρεία μπορεί να συμμετέχει σε δραστηριότητες και να συνεργάζεται με άλλες μορφές με διεθνείς δημόσιους, συνεταιριστικούς και άλλους οργανισμούς.

Η Εταιρεία έχει το δικαίωμα να προσελκύει Ρώσους και ξένους ειδικούς για εργασία και να καθορίζει ανεξάρτητα τις μορφές, τα συστήματα, τα ποσά και τους τύπους αμοιβής για την εργασία τους.

Δεν επιτρέπεται παρέμβαση στις διοικητικές και οικονομικές δραστηριότητες της εταιρείας από κρατικούς, δημόσιους και άλλους οργανισμούς, εκτός εάν αυτό οφείλεται στα δικαιώματά τους να ασκούν έλεγχο και έλεγχο σύμφωνα με την κείμενη νομοθεσία.

Η εταιρεία ευθύνεται για τις υποχρεώσεις της με όλη της την περιουσία. Η εταιρεία δεν ευθύνεται για τις υποχρεώσεις των μετόχων της.

Εάν η πτώχευση μιας εταιρείας προκαλείται από τους μετόχους της ή άλλα πρόσωπα που έχουν το δικαίωμα να δώσουν οδηγίες δεσμευτικές για την εταιρεία ή με άλλο τρόπο έχουν τη δυνατότητα να καθορίσουν τις ενέργειές της, τα πρόσωπα αυτά, σε περίπτωση ανεπαρκούς περιουσίας της εταιρείας , μπορεί να του ανατεθεί επικουρική ευθύνη για τις υποχρεώσεις του.

Η αφερεγγυότητα μιας εταιρείας θεωρείται ότι προκαλείται από τους μετόχους της ή άλλα πρόσωπα που έχουν το δικαίωμα να δίνουν υποχρεωτικές οδηγίες ή τη δυνατότητα να καθορίζουν ενέργειες μόνο στην περίπτωση που αυτοί οι μέτοχοι ή άλλα πρόσωπα χρησιμοποίησαν το δικαίωμά τους να δώσουν υποχρεωτικές οδηγίες ή την ευκαιρία να καθορίσει τις ενέργειες της εταιρείας, γνωρίζοντας ότι οι συνέπειες αυτής της ενέργειας θα συνιστούν την αφερεγγυότητα της εταιρείας.

Το κράτος και οι φορείς του δεν ευθύνονται για τις υποχρεώσεις της εταιρείας, όπως και η εταιρεία δεν ευθύνεται για τις υποχρεώσεις του κράτους και των οργάνων της.

Οι δραστηριότητες της Εταιρείας ρυθμίζονται από τον Κώδικα Στέγασης της Ρωσικής Ομοσπονδίας της 29ης Δεκεμβρίου 2004 N 188-FZ (όπως τροποποιήθηκε στις 31 Δεκεμβρίου 2005, 18 Δεκεμβρίου 2006, 18 Οκτωβρίου 2007) από τον Κώδικα Φορολογίας του η Ρωσική Ομοσπονδία, ο Αστικός Κώδικας της Ρωσικής Ομοσπονδίας, ο Κώδικας Εργασίας της Ρωσικής Ομοσπονδίας (όπως τροποποιήθηκε την 1η Δεκεμβρίου 2007). διατάγματα της κυβέρνησης τόσο της Ρωσικής Ομοσπονδίας όσο και της Δημοκρατίας της Τσετσενίας, νόμοι και κανονισμοί των τοπικών κυβερνήσεων, καθώς και του Προέδρου της Δημοκρατίας της Τσετσενίας· ψηφίσματα της Ομοσπονδιακής Στατιστικής Υπηρεσίας του Κράτους· Ομοσπονδιακή Υπηρεσία Κατασκευών και Στέγασης και Κοινοτικών Υπηρεσιών, Κρατική Επιτροπή της Ρωσικής Ομοσπονδίας για την Προστασία του Περιβάλλοντος.

Για παράδειγμα: Ψήφισμα της Ομοσπονδιακής Στατιστικής Υπηρεσίας της 16ης Μαρτίου 2007 N 28 «Σχετικά με την έγκριση στατιστικών εργαλείων για την οργάνωση της στατιστικής παρακολούθησης των πάγιων περιουσιακών στοιχείων και των κατασκευών για το 2008».

Ψήφισμα του Υπουργικού Συμβουλίου της Δημοκρατίας του Τσουβάς της 17ης Μαρτίου 2004 N 51 «Σχετικά με την έγκριση της κατά προσέγγιση διαδικασίας παροχής δωρεάν επιδοτήσεων στους πολίτες για την κατασκευή ή την αγορά κατοικιών σε βάρος των τοπικών προϋπολογισμών το 2004».

Ο οργανισμός έχει μια εσωτερική ροή εγγράφων.

Πρώτα απ 'όλα, η επιχείρηση λειτουργεί σύμφωνα με το καταστατικό της LLC. Ο επικεφαλής της επιχείρησης εκδίδει εντολές.

Η εταιρεία χρησιμοποιεί ισολογισμό (Έντυπο αρ. 1), καθώς και λογαριασμό κερδών και ζημιών (Έντυπο αρ. 2) (βλ. Παράρτημα).

Ο ισολογισμός είναι ένα λογιστικό έγγραφο που αντιπροσωπεύει ένα σύνολο δεικτών που χαρακτηρίζουν τη χρηματοοικονομική και οικονομική κατάσταση μιας εταιρείας σε μια συγκεκριμένη ημερομηνία, πιο συχνά στο τέλος ή την αρχή μιας ημερολογιακής περιόδου. Η κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων περιέχει στοιχεία για τα έσοδα, τα έξοδα και τα οικονομικά αποτελέσματα σε δεδουλευμένη βάση από την αρχή του έτους έως την ημερομηνία αναφοράς.

Το γράφημα των κύριων δεικτών απόδοσης της επιχείρησης παρουσιάζεται στο (Εικ. 2.3).

Ρύζι. 2.3. Βασικοί δείκτες απόδοσης της Alta-Stroy LLC

2.2 Ανάλυση φερεγγυότητας και ρευστότητας της Alta-Stroy LLC

Η ανάλυση της οικονομικής κατάστασης καθιστά δυνατό τον προσδιορισμό του μεγέθους του κεφαλαίου κίνησης του κατασκευαστικού οργανισμού, των κερδών και ζημιών και της κατάστασης διακανονισμού και της πειθαρχίας πληρωμών.

Στοιχεία ισολογισμού 2008-2010. και η κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσης 01/01/08 - 31/12/2010 δίνονται στα Παραρτήματα 1-4. Β (Πίνακας 2.1). παρουσιάζονται δείκτες της αποτελεσματικότητας της χρήσης πάγιων περιουσιακών στοιχείων της Alta-Stroy LLC.

Πίνακας 2.1

Δείκτες αποτελεσματικότητας χρήσης παγίων στοιχείων της Alta-Stroy για την περίοδο 2008-2010.

Δείκτες Έτος Απόκλιση (+/-) Ρυθμός μεταβολής, %2008 2009 2010 2009 από το 2008 έως το 2010 από 20092009 έως το 2008.2010 έως το 20091. Μέσο ετήσιο κόστος παγίων περιουσιακών στοιχείων, χιλιάδες ρούβλια 3766939874375262205-2348105.994,12. Όγκος δραστηριότητας, χιλιάδες ρούβλια 123014112055141348-109592929391.1126.13. Κέρδη προ φόρων, χιλιάδες ρούβλια 26916170336402-9883-1063163.337.64. Μέσος αριθμός εργαζομένων, άτομα 615954-2-596.791.55. Παραγωγικότητα εργασίας, χιλιάδες ρούβλια/άτομο 2016.61899.22617.6-117.4718.394.2137.86. Παραγωγικότητα κεφαλαίου, τρίψιμο/τριβ. 3.32.83.8-0.51.086.1134.07. Επιστροφή κεφαλαίου, %71.4542.7217.06-0.3-0.359.839.98. Αναλογία κεφαλαίου-εργασίας, χιλιάδες ρούβλια/άτομο 617.5675.8694.958.319.1109.4102,8

Σύμφωνα με τα αποτελέσματα του Πίνακα. Ο Πίνακας 2.1 δείχνει ότι, παρά τη μείωση του μέσου ετήσιου κόστους των παγίων στοιχείων το 2010 - κατά 5,9%, ο όγκος της δραστηριότητας αυξήθηκε περισσότερο από 26%. Αυτό οφείλεται στην αποτελεσματικότερη χρήση των πόρων της επιχείρησης. Ωστόσο, η εταιρεία δεν κατάφερε να βελτιώσει τους δείκτες κερδών της - εδώ και δύο χρόνια υπάρχει σημαντική πτώση.

Είναι ορατή αύξηση της παραγωγικότητας του κεφαλαίου - η αύξηση το 2010 ήταν 34%. Ωστόσο, η απόδοση κεφαλαίου για το 2010 μειώθηκε σχεδόν κατά 60%, κάτι που αποτελεί αρνητική τάση.

Σημαντικοί δείκτες είναι επίσης δείκτες της δυναμικής, της σύνθεσης και της δομής του κεφαλαίου κίνησης της επιχείρησης (Πίνακας 2.2).

Πίνακας 2.2

Δείκτες δυναμικής, σύνθεσης, δομής κεφαλαίου κίνησης της Alta-Stroy για την περίοδο 2009-2010.

Δείκτες Κόστος κεφαλαίου κίνησης, χιλιάδες ρούβλια Δομή κεφαλαίου κίνησης, % 2009 2010 απόκλιση, (+/-) ποσοστό μεταβολής, % 2009 2010 απόκλιση, (+/-) Κεφάλαια κίνησης, σύνολο, συμπεριλαμβανομένων 15351197854434128.9010, συμπεριλαμβανομένων 15351197854434128.9010. 040.049.69. 6 ΦΠΑ κεκτημένων περιουσιακών στοιχείων 48149211102.33.12.5-0.6 Λογαριασμοί εισπρακτέοι 34241422-200241.522, 37.2-15.1 Μετρητά 53055046-25995.1351-2300.625. 215.2

Κατά την περίοδο αναφοράς, σημειώθηκε σημαντική αύξηση του κεφαλαίου κίνησης της εταιρείας - κατά 28,9%. Ταυτόχρονα, παρατηρείται επίσης σημαντική μείωση των εισπρακτέων λογαριασμών -κατά 58,5% σε σχέση με την προηγούμενη χρήση- που είναι θετική τάση και υποδηλώνει ότι η εταιρεία συνεργάζεται ενεργά με τους οφειλέτες.

Είναι επίσης απαραίτητο να αναλυθεί η διαδικασία παραγωγής των οικονομικών αποτελεσμάτων της εταιρείας - αυτά παρουσιάζονται στον (Πίνακας 2.3).

Πίνακας 2.3

Διαμόρφωση οικονομικών αποτελεσμάτων δραστηριοτήτων Alta-Stroy για το 2009-2010.

Δείκτες της επέκτασης, (+,-) ο ρυθμός μεταβολής του ποσού, %το 2009.2010 Summauro-InSumauro-InSummyurov-Nemovka (Netto) από την πώληση αγαθών, προϊόντων, έργων, υπηρεσιών12055100.0141348100.0141348100.0201.ECTY21 , εργασίες, υπηρεσίες 9288782.911130778.71842062.9119.8 Μικτό κέρδος 1916817.13004121.31087337.1156.7 Έξοδα πώλησης 9680.9177367196 φορές (Προφ. 20 016.2122848.7-5916-20.267,5 Τόκοι εισπρακτέοι 20.020.000 00,0 Λοιπά έσοδα 500.03230.02730.00.0 Λοιπά έξοδα 10390.011950.01560.00.0 Μη λειτουργικά έσοδα 1390.12400.21010.3172.7 Μη λειτουργικά έξοδα 3190.352523.7493316.8 16 φορές Κέρδος (ζημίες προ φόρων. 1-36.337.6 Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση 00.0630.0630.00.0 Αναβαλλόμενη φορολογία υποχρεώσεις 00.090.090.00.0 Τρέχων φόρος εισοδήματος 48194.332402.3-1579-5.467,2 Καθαρά κέρδη (ζημιές) περιόδου 1221410.932162,3 -8998- 30.726.

Από τα δεδομένα του Πίνακα. Ο Πίνακας 2.3 δείχνει ότι με αύξηση των εσόδων κατά 26,1%, το μικτό κέρδος αυξήθηκε κατά 57,9%, αυτό οφείλεται στη βελτιστοποίηση του κόστους των προϊόντων, δηλαδή στην αναζήτηση νέων προμηθευτών υλικών και αξιών εμπορευμάτων. Αυτή είναι μια θετική τάση. Παράλληλα, παρατηρείται σημαντική αύξηση των εμπορικών εξόδων -18 φορές- που υποδηλώνει αναποτελεσματική δομή διοίκησης της εταιρείας. Αξιοσημείωτη είναι και η 16πλάσια αύξηση των μη λειτουργικών εξόδων - πρέπει να μειωθούν.

Β (Πίνακας 2.4). παρουσιάζεται συγκριτικός αναλυτικός ισολογισμός της Alta-Stroy.

Πίνακας 2.4

Συγκριτικό αναλυτικό ισοζύγιο Alta-Stroy για το 2009-2010.

Συγκεντρωτικές αξίες Απόλυτες αξίες, χιλιάδες ρούβλια Μερίδια, % των συνολικών Αλλαγών 2009 2010 2009 2010 Απόλυτη αξίες, χιλιάδες ρούβλια Σε συγκεκριμένες τιμές ASSET1. Μη κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού (F)455854330174.868.6-228495.02. Κυκλοφορούν ενεργητικό (Μ) 153511978525.231.44434128.92.1. Υλικό κυκλοφορούν ενεργητικό (Ζ) 395960316.59.62072152.32.2. Ταμειακά διαθέσιμα, διακανονισμοί και λοιπά κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού (Ra)530550468.78.0-25995.1ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ1. Ίδια κεφάλαια (Κ) 506985339683.284.62698105.32 Δανεικά κεφάλαια (Σ) 10238969016.815.4-54894.62.1. Μακροπρόθεσμα δάνεια και δάνεια (Κτ) 574257519.49.19100.22.2. Βραχυπρόθεσμα δάνεια και δάνεια (Kt)449639397.46.2-55787.6

Ο συγκριτικός αναλυτικός ισολογισμός της Alta-Stroy για το 2010 έδειξε ότι κατά την περίοδο αναφοράς, τα περιουσιακά στοιχεία της εταιρείας αυξήθηκαν κατά 2,15 εκατομμύρια ρούβλια. και αυτή είναι μια θετική τάση.

Στη διάρθρωση του συνόλου των περιουσιακών στοιχείων κατά την περίοδο αναφοράς, υπήρχε σχεδόν διπλή υπεροχή των μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων έναντι των κυκλοφορούντων.

Η αύξηση της αξίας των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων μιας επιχείρησης υποδηλώνει, με τη σειρά της, την επιθυμία της επιχείρησης να επεκτείνει τις δραστηριότητές της.

Αξιοσημείωτη είναι η μείωση του δανειακού κεφαλαίου ως μέρος των υποχρεώσεων για την περίοδο αναφοράς κατά 548 χιλιάδες ρούβλια. Επιπλέον, η μείωση οφείλεται κυρίως στον τομέα των βραχυπρόθεσμων δανείων και δανείων. Αυτή η τάση είναι θετική.

Για να εκτιμήσουμε τη φερεγγυότητα της επιχείρησης, υπολογίζουμε στη συνέχεια τους συντελεστές φερεγγυότητας, οι οποίοι μας επιτρέπουν να αξιολογήσουμε τη φερεγγυότητα της επιχείρησης βραχυπρόθεσμα (Πίνακας 2.5).

Πίνακας 2.5

Δείκτες ρευστότητας της Alta-Stroy LLC για το 2009-2010

Δείκτες ρευστότητας Στην αρχή του έτους Στο τέλος του έτους Βέλτιστη τιμή Δείκτης απόλυτης ρευστότητας 1.181.28>0.2-0.7 Δείκτης γρήγορης ρευστότητας-0.030.82>0.8-1.0 Δείκτης κάλυψης 3.415.021<Кп<2

Ο δείκτης απόλυτης ρευστότητας δείχνει ποιο μέρος των βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων της εταιρείας μπορεί να αποπληρωθεί χρησιμοποιώντας διαθέσιμα μετρητά. Η βέλτιστη τιμή του Cal είναι > 0,2 - 0,7. Όσο μεγαλύτερη είναι η αξία του, τόσο μεγαλύτερη είναι η εγγύηση αποπληρωμής του χρέους. Κατά την περίοδο αναφοράς, η απόλυτη φερεγγυότητα της επιχείρησης βελτιώθηκε ελαφρά (κατά 0,1).

Ο δείκτης γρήγορης ρευστότητας δείχνει την ικανότητα της εταιρείας να εξοφλήσει τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις χρησιμοποιώντας απολύτως ρευστά κεφάλαια και εισπρακτέους λογαριασμούς. Η βέλτιστη τιμή Kbl > 0,8 - 1,0. Η τιμή του συντελεστή ήταν εξαιρετικά αρνητική στην αρχή της περιόδου, αλλά στο τέλος έφτασε στην τυπική τιμή (0,82).

Ο δείκτης κάλυψης χαρακτηρίζει τον βαθμό στον οποίο όλες οι βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις μιας επιχείρησης είναι εξασφαλισμένες από τα κυκλοφορούντα περιουσιακά της στοιχεία. Βέλτιστη τιμή 1< Кп < 2. Нижняя граница указывает, что оборотных средств достаточно, чтобы покрыть свои краткосрочные обязательства. Если же значение коэффициента ниже 1,0, то это означает, что предприятие безоговорочно неплатежеспособно. Превышение оборотных активов над краткосрочными обязательствами более чем в 2 раза нежелательно и свидетельствует о нерациональном вложении своих средств и неэффективном их использовании. Значение данного показателя, как на начало, так и на конец отчетного периода находится существенно выше нормы.

Η αξιολόγηση της φερεγγυότητας μιας επιχείρησης για μια περίοδο είναι μια ανάλυση της χρηματοοικονομικής και οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης που βασίζεται στη συνεκτίμηση τριών σημαντικών παραγόντων - εισοδήματος, περιουσίας και χρηματοοικονομικών πόρων. Και τα τρία αυτά συστατικά της φερεγγυότητας περνούν άμεσα από τα στάδια σχηματισμού, διανομής και χρήσης.

Το εισόδημα μιας επιχείρησης θα πρέπει να νοείται ως η συνολική ακαθάριστη προστιθέμενη αξία που έλαβε η επιχείρηση κατά την περίοδο αναφοράς από όλους τους τύπους δραστηριοτήτων (για παράδειγμα, παραγωγή, κατασκευές, υπηρεσίες), μεμονωμένες επιχειρηματικές μονάδες (έργα, υποκαταστήματα και γραφεία αντιπροσωπείας), καθώς και ως τομείς και πτυχές δραστηριότητας (κύρια, επενδυτικά και οικονομικά).

Η περιουσία μιας επιχείρησης αντιπροσωπεύει οικονομικά περιουσιακά στοιχεία, τα οποία χωρίζονται κατά μορφή σε περιουσιακά στοιχεία και κατά περιεχόμενο σε κεφάλαιο. Στην περίπτωση αυτή, η περιουσία χωρίζεται σε νομισματικά και μη νομισματικά στοιχεία κατά μορφή. Αυτή η προσέγγιση εξηγείται από το γεγονός ότι τα περιουσιακά στοιχεία, πρώτα απ 'όλα, πρέπει να διακρίνονται από τη μορφή φερεγγυότητας - νομισματικής (μόνο μέσω μετρητών, τίτλων και των ισοδύναμων τους) και μη νομισματικών (πάγια στοιχεία ενεργητικού, άυλα περιουσιακά στοιχεία, αποθέματα, κεφάλαια διακανονισμού και άλλα περιουσιακά στοιχεία), και όχι μόνο από την ταχύτητα κυκλοφορίας (μακροπρόθεσμα και κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία).

Ο δείκτης χρέους είναι το ποσό του χρέους διαιρούμενο είτε με τα ίδια κεφάλαια είτε με το σύνολο του ενεργητικού.

Όταν εξετάζουμε το ζήτημα της μακροπρόθεσμης ρευστότητας μιας εταιρείας, δηλαδή της ικανότητάς της να ανταποκρίνεται στις μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις της, δεν θα κάνουμε χωρίς δείκτες χρέους.

Το ένα βρίσκεται διαιρώντας το συνολικό χρέος της επιχείρησης (συμπεριλαμβανομένων των βραχυπρόθεσμων πληρωτέων λογαριασμών της) με την αξία των ιδίων κεφαλαίων:

Kz = 9690 / 53396 = 0,18

Εκτός από τον δείκτη χρέους, δηλαδή τον λόγο του συνολικού ποσού των πληρωτέων λογαριασμών προς τα ίδια κεφάλαια, μπορούμε να υπολογίσουμε έναν άλλο δείκτη που λαμβάνει υπόψη μόνο τη μακροπρόθεσμη κεφαλαιοποίηση της εταιρείας:

Kdkf = 5751 / (5751 + 53396) = 0,097

Η αξιολόγηση της αποτελεσματικότητας των οικονομικών δραστηριοτήτων μιας επιχείρησης είναι απαραίτητη προϋπόθεση για τη λήψη ικανών διοικητικών και επιχειρηματικών αποφάσεων.

Στην Alta-Stroy LLC έχουμε:

E2008 = 12214 / 60936 = 20%

E2009 = 3216 / 63086 = 5,1%

Υπάρχει προφανώς σημαντική μείωση του ποσοστού κέρδους στην Alta-Stroy LLC στο τέλος του 2010 - ανήλθε σε 14,9%.

Τα εκτιμώμενα ποσοστά απόδοσης μπορεί να διαφέρουν ανάλογα με:

-κεφαλαιακές δομές?

-επίπεδο προβλεπόμενων τιμών για τα προϊόντα·

Όγκος ζήτησης;

Άλλοι παράγοντες.

Το επιλεγμένο κριτήριο της αποδοτικότητας της παραγωγής με τη μορφή του ποσοστού απόδοσης κεφαλαίου χρησιμοποιείται τόσο για τη σύγκριση διαφορετικών επιλογών για την ανάπτυξη μιας επιχείρησης όσο και για την αξιολόγηση μιας ενιαίας επιλογής από την αγορά. Σύμφωνα με το αποδεκτό κριτήριο, καθορίζονται συγκεκριμένοι δείκτες απόδοσης παραγωγής, οι οποίοι αντικατοπτρίζουν τα κύρια χαρακτηριστικά του κόστους και των αποτελεσμάτων.

Η περίοδος επιστροφής για επενδύσεις κεφαλαίου (περίοδος αποπληρωμής) είναι η χρονική περίοδος που είναι απαραίτητη για να φτάσει το μελλοντικό κέρδος της επιχείρησης στην αξία των επενδύσεων κεφαλαίου που πραγματοποιήθηκαν. Ο δείκτης περιόδου απόσβεσης χαρακτηρίζει την ένταση της απόδοσης των δαπανηθέντων κεφαλαίων σε ένα ορισμένο χρονικό διάστημα μετά την επένδυσή τους:

χρηματοπιστωτική σταθερότητα, φερεγγυότητα

όπου T είναι η περίοδος απόσβεσης των επενδύσεων κεφαλαίου, έτη.

P - καθαρό ετήσιο κέρδος μείον φόρους, αλλά λαμβάνοντας υπόψη τις αποσβέσεις, τρίψτε.

Στην περίπτωσή μας έχουμε:

T2009 = 63086 / 3216 = 19,6 έτη

Μια άλλη εξίσου γνωστή μέθοδος για την εκτίμηση του εισοδήματος σε μετρητά είναι η μέθοδος κερδοφορίας, η οποία χαρακτηρίζει το ποσό του κέρδους που λαμβάνεται ανάλογα με τον όγκο των πωλήσεων και την αξία των περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης. Οι οικονομικές μέθοδοι ρύθμισης της κερδοφορίας μιας επιχείρησης περιλαμβάνουν απόδοση κεφαλαίου, κερδοφορία προϊόντων, απόδοση περιουσιακών στοιχείων (παραγωγικότητα κεφαλαίου).

Με βάση το κέρδος, υπολογίζονται οι σχετικοί δείκτες:

Η συνολική κερδοφορία (Rototal) υπολογίζεται ως ο λόγος του κέρδους προς το μέσο ετήσιο κόστος των πάγιων και τυποποιημένων ενεργητικών στοιχείων ενεργητικού παραγωγής:

όπου Pb είναι το κέρδος του ισολογισμού.

OS και Ob - το μέσο ετήσιο κόστος πάγιου κεφαλαίου και κεφαλαίου κίνησης.

Στην περίπτωσή μας, Rtotal = 3216 / (37526 - 19785) = 0,18

παραγωγικότητα κεφαλαίου (υπολογισμοί βλέπε Πίνακα 2.1):

όπου Q είναι η έξοδος.

Ένταση κεφαλαίου:

Οι δείκτες κύκλου εργασιών είναι μια ομάδα οικονομικών δεικτών που χαρακτηρίζουν το επίπεδο επιχειρηματικής δραστηριότητας μιας εταιρείας τόσο βραχυπρόθεσμα όσο και μακροπρόθεσμα (Πίνακας 2.6).

Πίνακας 2.6

Αναλογίες κύκλου εργασιών Alta-Stroy για την περίοδο 2008-2010.

Δείκτες Απόκλιση έτους (+/-) Ρυθμός μεταβολής, %2008200920102009 από το 2008 έως το 2010 από 20092009 έως το 2008.2010 έως το 20091. Μέσο ετήσιο κόστος κεφαλαίου κίνησης, τρίψιμο 3766939874375262205-2348105.994,12. Τόμος δραστηριότητας, t.r. 123014112055141348-109592929391.1126.13. Δείκτης κύκλου εργασιών, φορές 3.32.83.8-0.51.086.1134.04. Διάρκεια μιας περιστροφής, ημέρες 111.8129.996.918.1-33.0116.274.6

Φυσικά, θετική τάση είναι η σημαντική αύξηση του δείκτη κύκλου εργασιών - από 3,3 το 2007. έως 3,8 το 2010, δηλ. κατά 34%, και κατά συνέπεια μείωση της διάρκειας του κύκλου εργασιών.

Η ανταγωνιστικότητα μιας επιχείρησης σχετίζεται με την ανταγωνιστικότητα των προϊόντων της. Η αύξηση του όγκου των πωλήσεων, κατά κανόνα, οδηγεί σε αύξηση των κερδών και αύξηση των δεικτών κερδοφορίας. Η χρήση της παραγωγικής ικανότητας, η αύξηση του χαρτοφυλακίου παραγγελιών και η αύξηση των επενδύσεων κεφαλαίου στην παραγωγή υποδηλώνουν αύξηση της ανταγωνιστικότητας της επιχείρησης.

2.3 Αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Alta-Stroy LLC

Ας εξετάσουμε στη συνέχεια τους συντελεστές χρηματοπιστωτικής σταθερότητας, οι οποίοι είναι σχετικοί δείκτες που υπολογίζονται με βάση τους απόλυτους δείκτες που περιλαμβάνονται στον ισολογισμό και, εάν χρειάζεται, από άλλες πηγές πληροφόρησης (Πίνακας 2.7).

Πίνακας 2.7

Δείκτες χρηματοπιστωτικής σταθερότητας Alta-Stroy

Ονομασία συντελεστών Στις αρχές του 2010 Στο τέλος του 2010 Αλλαγή Τυπική τιμή Συντελεστής αυτονομίας (K avt) 0.830.850.01>0.5 Λόγος χρέους προς ίδια κεφάλαια (K z/s) 0.200.18-0.02<1Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными средствами (К об.зап.)1,340,84-0,50>0,6-0,8 Συντελεστής ελιγμών (K m) 0,100,190,09>0,2-0,5 Συντελεστής χρηματοδότησης (οικονομική εξάρτηση) (Kf)1.201.18-0,02>1 Συντελεστής ασφάλειας μακροπρόθεσμης επένδυσης (Kodi)0.800.783>10 .

Ο συντελεστής αυτονομίας (K avt) είναι ο λόγος του ιδίου κεφαλαίου της επιχείρησης προς το σύνολο του ισολογισμού. Η βέλτιστη τιμή του K aut > 0,5.

Με αυτή την έννοια, όλες οι υποχρεώσεις της επιχείρησης μπορούν να καλυφθούν από ίδια κεφάλαια της επιχείρησης. Η αύξηση του δείκτη σημαίνει ενίσχυση της οικονομικής ανεξαρτησίας της επιχείρησης. Στην περίπτωσή μας, ο υπολογισμός του συντελεστή αυτονομίας έδειξε ότι η επιχείρηση, τόσο στην αρχή του έτους όσο και στο τέλος της περιόδου αναφοράς, είχε τα ίδια κεφάλαιά της εντός κανονικών ορίων, γεγονός που υποδηλώνει επαρκή οικονομική ανεξαρτησία της επιχείρησης.

Ο δείκτης χρέους προς ίδια κεφάλαια δείχνει το μερίδιο των δανειακών κεφαλαίων στις πηγές χρηματοδότησης της επιχείρησης. Βέλτιστη τιμή του K s/s< 1. Чем меньше его значение, тем оптимальнее состав активов предприятия. В нашем случае значения коэффициента на начало отчетного периода и на его конец соответствовало допустимой норме. К концу отчетного периода коэффициент незначительно уменьшился. Эта тенденция положительная.

Ο συντελεστής παροχής αποθεμάτων και κόστους με ίδια κεφάλαια (K ob.zap.) δείχνει την ικανότητα της επιχείρησης να αυτοχρηματοδοτεί οικονομικές δραστηριότητες και να διευρύνει την αναπαραγωγή. Βέλτιστη τιμή του K ob.zap. > 0,6 -0,8. Όσο μεγαλύτερη είναι η αξία του, τόσο μεγαλύτερος είναι ο βαθμός οικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης. Η τιμή του συντελεστή για το έτος αναφοράς μειώθηκε και σχεδόν έφτασε στο όριο της τυπικής τιμής.

Ο συντελεστής ευκινησίας (K m) είναι ο λόγος των ιδίων κεφαλαίων που επενδύονται σε κυκλοφορούν ενεργητικό προς όλα τα κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού. Δείχνει ποιο μερίδιο του μετοχικού κεφαλαίου που επενδύεται σε κεφάλαιο κίνησης καταλαμβάνεται στο συνολικό ποσό του ίδιου κεφαλαίου, δηλ. ποιο μέρος του κεφαλαίου της επιχείρησης επενδύεται στα πιο κινητά περιουσιακά στοιχεία (είναι σε κινητή μορφή). Η βέλτιστη τιμή Km > 0,2-0,5; Όσο πιο κοντά είναι η τιμή στο 0,5, τόσο μεγαλύτερες είναι οι ευκαιρίες για οικονομικούς ελιγμούς. Από την τελευταία ημερομηνία αναφοράς, ο συντελεστής ευκινησίας έφτασε σχεδόν το όριο της τυπικής τιμής (0,19).

Ο δείκτης χρηματοδότησης (χρηματοοικονομική εξάρτηση) (Kf) είναι ο λόγος του μετοχικού κεφαλαίου μιας επιχείρησης προς το δανεισμένο κεφάλαιο. Δείχνει ποιο μέρος της παραγωγής και των οικονομικών δραστηριοτήτων χρηματοδοτείται από ίδια κεφάλαια. Η βέλτιστη τιμή Kf > 1. Ο υπολογισμός του δείκτη χρηματοδότησης έδειξε ελαφρά μείωση αυτού του δείκτη μέχρι το τέλος της περιόδου αναφοράς (κατά 0,02).

Ο δείκτης μακροπρόθεσμης επενδυτικής ασφάλειας σάς επιτρέπει να παρακολουθείτε τη συμμόρφωση της επιχείρησης με έναν σημαντικό κανόνα οικονομικής διαχείρισης: τα πάγια στοιχεία ενεργητικού και μέρος του κεφαλαίου κίνησης πρέπει να χρηματοδοτούνται από ίδια κεφάλαια.

Για μια οικονομικά σταθερή επιχείρηση, ο δείκτης ασφάλειας των μακροπρόθεσμων επενδύσεων πρέπει να είναι μεγαλύτερος από 1. Στην περίπτωση αυτή, παρατηρείται θετική αξία του καθαρού κεφαλαίου κίνησης.

Στην περίπτωσή μας, έχουμε σημαντική μείωση σε αυτόν τον δείκτη για το έτος αναφοράς, γεγονός που δείχνει ότι το σύνολο του κεφαλαίου κίνησης και μέρος των μόνιμων περιουσιακών στοιχείων χρηματοδοτούνται από δανειακά κεφάλαια. Σε αυτή την περίπτωση, η οικονομική θέση του οργανισμού είναι ασταθής και υπάρχει σοβαρός κίνδυνος προβλημάτων με την αποπληρωμή δανειακών κεφαλαίων.

Ο δείκτης ασφάλειας των μακροπρόθεσμων επενδύσεων που δεν φτάνει το 1 μπορεί να είναι δείκτης μιας επικίνδυνης επενδυτικής πολιτικής. Στην περίπτωση αυτή, η παράλογη επενδυτική πολιτική σημαίνει ότι η κλίμακα της επένδυσης υπερβαίνει τις οικονομικές δυνατότητες της επιχείρησης.

Έτσι, με βάση τη γενική ανάλυση της επιχείρησης που πραγματοποιήθηκε στο Κεφάλαιο 2, μπορούμε να συμπεράνουμε ότι η Alta-Stroy LLC χαρακτηρίζεται από υψηλή χρηματοοικονομική σταθερότητα, λειτουργεί κερδοφόρα και έχει υψηλούς δείκτες ρευστότητας.

2.4 Οργάνωση διασφάλισης της οικονομικής και χρηματοοικονομικής ασφάλειας της επιχείρησης

Ως οικονομική ασφάλεια μιας επιχείρησης (εταιρία, οργανισμός) νοείται η ασφάλεια του επιστημονικού, τεχνικού, τεχνολογικού, παραγωγικού και προσωπικού δυναμικού από εξωτερικές και εσωτερικές οικονομικές απειλές και η ικανότητα αναπαραγωγής με την αποτελεσματική χρήση όλων των πόρων της.

Το επίπεδο οικονομικής ασφάλειας της Alta-Stroy LLC εξαρτάται κατά κύριο λόγο από την ικανότητα της διοίκησης να προβλέπει και να αποτρέπει πιθανές απειλές, καθώς και να επιλύει γρήγορα προβλήματα που προκύπτουν.

Μεταξύ των λόγων που αποσταθεροποιούν την κατάσταση της οικονομικής ασφάλειας στην Alta-Stroy LLC είναι οι εξής:

υποκειμενική, που προκαλείται από την αναποτελεσματική εργασία της επιχείρησης ή τη διοίκησή της, για παράδειγμα, χαμηλή ανταγωνιστικότητα και, κατά συνέπεια, έλλειψη ζήτησης προϊόντων στην αγορά, ενέργειες ορισμένων επιχειρηματικών οντοτήτων, αστάθεια της οικονομικής θέσης της επιχείρησης.

αντικειμενικό, που δεν προκύπτει από υπαιτιότητα μιας συγκεκριμένης επιχείρησης, για παράδειγμα: η αδυναμία του κράτους να πληρώσει για προϊόντα για τις ανάγκες του, υψηλός πληθωρισμός, ανωτέρα βία και άλλα.

Τα λειτουργικά στοιχεία της οικονομικής ασφάλειας της Alta-Stroy LLC αποτελούνται από τα ακόλουθα στοιχεία:

τεχνικό και τεχνολογικό στοιχείο·

πνευματική και προσωπικό·

χρηματοοικονομική;

πολιτικό και νομικό·

περιβαλλοντικά.

οικονομική συνιστώσα. Είναι το πιο σημαντικό, καθώς η χρηματοοικονομική σταθερότητα μιλάει για την ασφάλεια της επιχείρησης με τους δικούς της οικονομικούς πόρους, το επίπεδο χρήσης τους και την κατεύθυνση τοποθέτησης. Η χρηματοοικονομική σταθερότητα συνδέεται στενά με την παραγωγική αποδοτικότητα, καθώς και με τα τελικά αποτελέσματα της επιχείρησης. Η χρηματοοικονομική σταθερότητα της Alta-Stroy LLC συζητήθηκε λεπτομερέστερα νωρίτερα.

Οι λόγοι για την απώλεια της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Alta-Stroy LLC μπορεί να είναι η μείωση του όγκου παραγωγής, οι μη κερδοφόρες δραστηριότητες, το υψηλό κόστος παραγωγής, ο αναποτελεσματικός σχεδιασμός και η διαχείριση περιουσιακών στοιχείων, οι περιστάσεις ανωτέρας βίας.

Για να διατηρήσουν τη σταθερότητα στην επιχείρηση, χρησιμοποιούν μια οικονομική στρατηγική, δηλαδή σχεδιάζουν συγκεκριμένα καθήκοντα και τρόπους εφαρμογής τους στη διαδικασία της χρηματοοικονομικής και οικονομικής δραστηριότητας της επιχείρησης. Μπορούν να εντοπιστούν οι ακόλουθοι στρατηγικοί στόχοι: βελτίωση των προϊόντων τους, μείωση του κόστους, επίτευξη παραγωγικής αποδοτικότητας με το χαμηλότερο κόστος, εξασφάλιση επαρκούς επιπέδου κερδοφορίας.

Πνευματικό και προσωπικό στοιχείο. Στις σύγχρονες οικονομικές συνθήκες, το επίπεδο οικονομικής ασφάλειας εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από τα προσόντα και τον επαγγελματισμό του προσωπικού. Ως εκ τούτου, η Alta-Stroy LLC έχει δημιουργήσει μια ευέλικτη δομή διαχείρισης και έχει οργανώσει ένα σύστημα επιλογής, πρόσληψης, εκπαίδευσης και παρακίνησης εργαζομένων.

Το διοικητικό προσωπικό της Alta-Stroy LLC καλείται να αναλύει συνεχώς την κατάσταση της οικονομικής ασφάλειας και επίσης εκπαιδεύεται να ενεργεί σε περίπτωση καταστάσεων κρίσης.

Τεχνικό και τεχνολογικό στοιχείο. Κατά τη διασφάλιση της οικονομικής ασφάλειας, η διοίκηση αναλύει συνεχώς εάν οι τεχνολογίες που χρησιμοποιούνται στην επιχείρηση συμμορφώνονται με τα σύγχρονα παγκόσμια πρότυπα, ποιες τεχνολογίες χρησιμοποιούνται σε άλλες επιχειρήσεις που κατασκευάζουν παρόμοια προϊόντα. αναζητά εσωτερικά αποθέματα για τη βελτίωση των χρησιμοποιούμενων τεχνολογιών, παρακολουθεί τις νέες επιστημονικές εξελίξεις.

Πολιτική και νομική συνιστώσα. Η διαδικασία ασφαλείας πραγματοποιείται σύμφωνα με ένα τυπικό σχήμα:

-ανάλυση απειλών αρνητικών επιρροών·

-αξιολόγηση του τρέχοντος επιπέδου παροχής·

-σχεδιάζουν ένα σύνολο μέτρων για την αύξηση αυτού του επιπέδου.

Οι αρνητικές επιρροές μπορούν να χωριστούν σε εσωτερικές και εξωτερικές. Κατά την ανάλυση της εσωτερικής επιρροής, λαμβάνεται υπόψη πόσο επαρκές είναι το επίπεδο προσόντων των υπαλλήλων νομικής υπηρεσίας και σε ποιο επίπεδο χρηματοδοτείται η νομική υποστήριξη.

Σε περίπτωση αρνητικής εξωτερικής επιρροής, τα αίτια της αστάθειας μπορεί να είναι πολιτικές (στρατιωτικές συγκρούσεις, οικονομικοί και πολιτικοί αποκλεισμοί κ.λπ.) και νομοθετικές.

Πληροφοριακό στοιχείο. Ένας οργανισμός ή επιχείρηση πρέπει να διαθέτει ορισμένες υπηρεσίες που θα συσσωρεύουν και θα προστατεύουν πληροφορίες. Σκοπός αυτών των υπηρεσιών είναι η συγκέντρωση όλων των απαραίτητων πληροφοριών σχετικά με τις δραστηριότητες μιας συγκεκριμένης επιχειρηματικής οντότητας (πληροφορίες για όλους τους τύπους αγορών, απαραίτητες τεχνικές πληροφορίες, για τάσεις στην ανάπτυξη της εθνικής και παγκόσμιας οικονομίας). Μετά τη συσσώρευση, τα δεδομένα που λαμβάνονται θα πρέπει να αναλυθούν και το αποτέλεσμα αυτής της ανάλυσης θα πρέπει να είναι μια πρόβλεψη των τάσεων στην ανάπτυξη των επιστημονικών, τεχνικών, οικονομικών και πολιτικών διαδικασιών στην επιχείρηση.

Η επιχείρηση πρέπει να οργανώσει ένα αυστηρό σύστημα πρόσβασης στις πληροφορίες, το οποίο θα περιλαμβάνει τις ακόλουθες δραστηριότητες:

εξασφάλιση εισαγωγής κωδικού πρόσβασης στο σύστημα βάσης δεδομένων: εγγραφή, εκχώρηση και αλλαγή κωδικών πρόσβασης.

καθορισμός δικαιωμάτων πρόσβασης για ομάδες προσώπων και ατόμων, δηλαδή καθορισμός επιτρεπόμενων λειτουργιών σε δεδομένα.

δοκιμές προστασίας δεδομένων·

καταγραφή προσπαθειών μη εξουσιοδοτημένης πρόσβασης σε πληροφορίες·

διερεύνηση νεοεμφανιζόμενων περιπτώσεων παραβιάσεων προστασίας δεδομένων και εφαρμογή μέτρων για την πρόληψή τους.

Ωστόσο, επί του παρόντος, αυτές οι περιοχές δεν έχουν επεξεργαστεί στην Alta-Stroy LLC, γεγονός που την καθιστά απροστάτευτη όσον αφορά την ασφάλεια των πληροφοριών.

Έχοντας αναλύσει όλα τα λειτουργικά στοιχεία, μπορούμε να συμπεράνουμε ότι για να διασφαλιστεί η οικονομική ασφάλεια της Alta-Stroy LLC από την επίδραση υποκειμενικών και αντικειμενικών λόγων, η διοίκηση πρέπει να λαμβάνει αποφάσεις με την ίδια ταχύτητα με την οποία συμβαίνουν αρνητικές αλλαγές και να είναι σε θέση να προλάβετε τους.

2.5 Πληροφορίες και εργαλεία λογισμικού που χρησιμοποιούνται στις δραστηριότητες της επιχείρησης κατά την εκτέλεση βασικών λειτουργιών

Στο πλαίσιο της οικονομικής κρίσης, σχεδόν όλοι οι κατασκευαστικοί οργανισμοί έχουν αυξημένη ανάγκη για προγραμματισμό ταμειακών ροών, προϋπολογισμό και οικονομική ανάλυση των αποτελεσμάτων απόδοσης.

Για τη διατήρηση λογιστικών και φορολογικών αρχείων, καθώς και για την επίλυση των προβλημάτων των χρηματοοικονομικών υπηρεσιών της Alta-Stroy LLC, χρησιμοποιείται η τυπική λύση εφαρμογής "1C: Construction Contractor 4.0 Financial Management".

Αυτό το προϊόν λογισμικού έχει αναπτυχθεί με βάση τη λύση 1C:Accounting 8 στην πλατφόρμα 1C:Enterprise 8 και υποστηρίζει όλη τη λειτουργικότητά του. Ας εξετάσουμε στη συνέχεια τις δυνατότητες του προγράμματος όσον αφορά τον προϋπολογισμό και τον οικονομικό προγραμματισμό.

Το πρόγραμμα σάς επιτρέπει να αυτοματοποιείτε τον προγραμματισμό όλων των τύπων προϋπολογισμών, καθώς και να παρακολουθείτε την εκτέλεσή τους. Για τον προγραμματισμό προϋπολογισμών για κέντρα οικονομικής ευθύνης, είναι δυνατό να διαμορφωθεί η οικονομική δομή του οργανισμού. Ο προγραμματισμός προϋπολογισμού για εργολαβικό κατασκευαστικό οργανισμό πραγματοποιείται στο πλαίσιο κατασκευαστικών έργων. Η διαμόρφωση των οικονομικών της αποτελεσμάτων για κατασκευαστικά έργα πραγματοποιείται λαμβάνοντας υπόψη όλα τα έμμεσα κόστη. Ο προγραμματισμός προϋπολογισμών και η δημιουργία επιχειρησιακών σχεδίων για έναν οργανισμό μπορεί να γίνει σε διάφορα σενάρια.

Το πρόγραμμα εφαρμόζει λειτουργική διαχείριση ταμειακών ροών, συμπεριλαμβανομένου του σχεδιασμού των χρηματοοικονομικών ροών και του ελέγχου του προϋπολογισμού ταμειακών ροών. Προβλέπεται η διαμόρφωση ημερολογίου πληρωμών και ανάλυση της εκτέλεσής του διαδικτυακά. Η διαχείριση του προγραμματισμού των οικονομικών πόρων ενός κατασκευαστικού οργανισμού πραγματοποιείται με τον καθορισμό ορίων στους προϋπολογισμούς και τους ελεγχόμενους δείκτες.

Για την οικονομική ανάλυση των δραστηριοτήτων ενός οργανισμού κατασκευής συμβολαίων, χρησιμοποιείται ανάλυση διακύμανσης και υπολογισμός οικονομικών δεικτών.

Οι χρήστες του προϊόντος λογισμικού είναι υπάλληλοι του λογιστηρίου, του οικονομικού τμήματος, του τμήματος logistics, καθώς και υπάλληλοι των αποθηκών του οργανισμού, συμπεριλαμβανομένων των αποθηκών επιτόπου. Επί του παρόντος, η λύση εφαρμογής "1C: Construction Contractor 4.0 Financial Management" χρησιμοποιείται με επιτυχία σε περισσότερους από 800 κατασκευαστικούς οργανισμούς.

Για τον επιχειρησιακό σχεδιασμό των πράξεων για τη λήψη και τη δαπάνη κεφαλαίων, χρησιμοποιείται το έγγραφο «Σχέδιο Ταμειακών Ροών». Μπορείτε να προγραμματίσετε ταμειακές ροές τόσο από κέντρα οικονομικής ευθύνης όσο και από κατασκευαστικά έργα. Κατά την εργασία με ένα έγγραφο, πραγματοποιείται αυτόματος έλεγχος της συμμόρφωσης της λειτουργίας με τον προϋπολογισμό που ισχύει σε μια δεδομένη περίοδο. Η πραγματική εκτέλεση των συναλλαγών ταμειακών ροών καταγράφεται επίσης χρησιμοποιώντας αυτό το έγγραφο.

Η αναφορά "Ημερολόγιο πληρωμών" δημιουργείται με βάση τα έγγραφα "Πρόγραμμα Ταμειακών Ροών". Ανάλογα με τις επιλεγμένες ρυθμίσεις, η αναφορά μπορεί να περιέχει δεδομένα τόσο για προγραμματισμένες όσο και για πραγματικά εκτελεσθείσες συναλλαγές σε μετρητά, καθώς και για τα υπόλοιπά τους στην αρχή και στο τέλος της περιόδου. Η αναφορά παρέχει ομαδοποίηση κατά στοιχεία ταμειακών ροών και επιλογή κατά αναλυτικά στοιχεία.

Ο σχεδιασμός σεναρίων που εφαρμόζεται στο πρόγραμμα διασφαλίζει τον σχηματισμό πολλών επιλογών για το Ημερολόγιο Πληρωμών. Για να συγκρίνετε διαφορετικές εκδόσεις του ημερολογίου και να αναλύσετε τις αποκλίσεις, χρησιμοποιήστε την αναφορά "Σύγκριση εκδόσεων ημερολογίου πληρωμών".

Ως αποτέλεσμα της σωστής εφαρμογής των εργαλείων σχεδιασμού ταμειακών ροών, μπορούν να αποφευχθούν τα ταμειακά κενά. Αυτή η ευκαιρία είναι ιδιαίτερα σημαντική κατά τη διάρκεια μιας κρίσης. Μια αρκετά απλή και κατανοητή διεπαφή εγγράφων, βιβλίων αναφοράς και εκθέσεων επιτρέπει σε έναν λογιστή που δεν είναι ειδικός στον προϋπολογισμό να συνεργαστεί μαζί τους.

Το οικονομικό τμήμα της κατασκευαστικής LLC Alta-Stroy μπορεί να λειτουργήσει με αρκετούς προϋπολογισμούς στο έργο του. Αυτό θα μπορούσε να είναι, για παράδειγμα, ένας προϋπολογισμός για παραγγελίες για εργασίες κατασκευής και εγκατάστασης (CEM) και ένας προϋπολογισμός για εργασίες κατασκευής και εγκατάστασης, ένας προϋπολογισμός για το κόστος υλικών, ένας προϋπολογισμός για το κόστος πληρωμής των εργαζομένων στην παραγωγή και ένας προϋπολογισμός για έξοδα διαχείρισης, προϋπολογισμός για προμήθειες και ανάγκες, προϋπολογισμός για δαπάνες οργάνωσης και συντήρησης κατασκευής, κεφαλαιουχικές δαπάνες και προϋπολογισμός επενδύσεων κ.λπ.

Για να εισαγάγετε προγραμματισμένα δεδομένα σχετικά με τους προϋπολογισμούς στο σύστημα, χρησιμοποιήστε το έγγραφο "Σχέδιο προϋπολογισμού". Ο καθορισμός ενός συνόλου περιορισμών ελέγχου που σας επιτρέπουν να ελέγχετε τη διαδικασία προγραμματισμού και εκτέλεσης του προϋπολογισμού πραγματοποιείται χρησιμοποιώντας το έγγραφο "Σχέδιο ορίων προϋπολογισμού". Χρησιμοποιώντας αυτό το έγγραφο, μπορείτε, για παράδειγμα, να ορίσετε περιορισμούς στις δαπάνες για ένα αντικείμενο σύμφωνα με την εγκεκριμένη εκτίμηση, να καθορίσετε δείκτες-στόχους που χαρακτηρίζουν το οικονομικό αποτέλεσμα για ένα αντικείμενο ή για ένα κέντρο οικονομικής ευθύνης, να ορίσετε ανώτατα και κατώτερα όρια για οποιοδήποτε στοιχείο του προϋπολογισμού, λαμβάνοντας υπόψη τις αναλυτικές μετρήσεις που χρησιμοποιούνται για αυτό το άρθρο κ.λπ.

Τα συνοπτικά δεδομένα προϋπολογισμού ανά θέση παρουσιάζονται στην "Αναφορά προϋπολογισμού". Για να δείτε και να αναλύσετε την εκτέλεση των ορίων προϋπολογισμού κατά τη δημιουργία προϋπολογισμών, μπορείτε να χρησιμοποιήσετε την "Αναφορά για τα όρια". Η αναφορά "Σύγκριση εκδόσεων προϋπολογισμού" έχει σχεδιαστεί για να προβάλλει και να αναλύει δύο εκδόσεις ταυτόχρονα.

Χρησιμοποιώντας εργαλεία προγραμματισμού προϋπολογισμού και εργαλεία για την ανάλυση των δεικτών προϋπολογισμού, οι ειδικοί από το οικονομικό τμήμα της Alta-Stroy LLC μπορούν να προβλέψουν σωστά τους κύριους οικονομικούς δείκτες του οργανισμού, να αποτρέψουν απώλειες και να εκτιμήσουν τους κινδύνους. Οι οικονομικές εκθέσεις, σε αντίθεση με τις λογιστικές, είναι πιο κατανοητές από τη διοίκηση και, ελλείψει οικονομικού διευθυντή στον οργανισμό, απλοποιούν σημαντικά το έργο του επικεφαλής λογιστή στην παροχή των απαραίτητων πληροφοριών στον διευθυντή.

Η αναφορά «Χρηματοοικονομική Ανάλυση» προορίζεται για τη δημιουργία συνοπτικών αναλυτικών εκθέσεων και τον υπολογισμό αναλυτικών δεικτών τόσο των προγραμματισμένων όσο και των πραγματικών αποτελεσμάτων των δραστηριοτήτων του οργανισμού.

Αυτή η αναφορά σάς επιτρέπει να αναλύσετε τον ισολογισμό με συγκεντρωτικά δεδομένα, ομαδοποιημένα κατά βαθμό ρευστότητας (στοιχεία ενεργητικού) και βαθμό επείγουσας ανάγκης πληρωμής (παθητικό) και να υπολογίσετε δείκτες χρηματοοικονομικής ανάλυσης για δείκτες ισολογισμού που αντικατοπτρίζουν τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα, καθώς και ως ρευστότητα και φερεγγυότητα του οργανισμού. Χρησιμοποιώντας αυτήν την αναφορά, μπορείτε επίσης να αναλύσετε δείκτες που χαρακτηρίζουν την αποτελεσματικότητα ενός κατασκευαστικού οργανισμού σε διάφορους τομείς - την αποτελεσματικότητα της χρήσης πάγιων περιουσιακών στοιχείων παραγωγής, υλικών πόρων και πόρων εργασίας. Προβλέπει τη δημιουργία κατάστασης κερδών και ζημιών, καθώς και τον υπολογισμό οικονομικών δεικτών που χαρακτηρίζουν την κερδοφορία των δραστηριοτήτων, τον κύκλο εργασιών μετρητών, την επιχειρηματική δραστηριότητα και τον οικονομικό κύκλο.

Τα εργαλεία χρηματοοικονομικής ανάλυσης συμπληρώνονται από την αναφορά Factor Analysis. Αυτή η έκθεση υπολογίζει την απόδοση των ιδίων κεφαλαίων και αναλύει τους παράγοντες που την επηρεάζουν. Το αναλυτικό μοντέλο απόδοσης ιδίων κεφαλαίων σάς επιτρέπει να συγκρίνετε διάφορες επιλογές για την ανάπτυξη της επιχείρησης και να επιλέξετε την πιο βέλτιστη επιλογή.

Για μια ολοκληρωμένη συγκριτική ανάλυση δεδομένων σχετικά με τον προγραμματισμένο και πραγματικό όγκο κόστους για κατασκευαστικά έργα, χρησιμοποιείται η έκθεση «Σύγκριση δεικτών για κατασκευαστικά έργα». Η σύγκριση των δεδομένων στην έκθεση πραγματοποιείται ανά στοιχεία κόστους.

Έτσι, έχοντας εφαρμόσει την πολυλειτουργική λύση "1C: Construction Contractor 4.0. Financial Management", η Alta-Stroy LLC έλαβε σε ένα πακέτο όχι μόνο λογιστικούς και φορολογικούς λογιστικούς μηχανισμούς, αλλά και ισχυρά εργαλεία οικονομικής ανάλυσης, εργαλεία προϋπολογισμού και διαχείριση χρηματοοικονομικών ροών.

1 Εκτίμηση της πιθανότητας χρεοκοπίας της Alta-Stroy LLC

Η διάγνωση της αφερεγγυότητας (πτώχευση) μιας επιχείρησης απαιτεί θεμελιώδη διαγνωστικά:

-οικονομική κατάσταση της επιχείρησης ·

-κατάσταση της αγοράς·

-ανίχνευση συμπτωμάτων, αιτιών και κύριων παραγόντων που συμβάλλουν στην ανάπτυξη μιας κατάστασης κρίσης·

-πρόβλεψη της κλίμακας της κρίσης και ανάπτυξη μέτρων για τη διαχείριση κατά της κρίσης.

Ένας από τους πιο εντυπωσιακούς κλάδους ανάλυσης είναι η πρόβλεψη της οικονομικής κατάστασης ενός οργανισμού.

Από τη σκοπιά της οικονομικής διαχείρισης, η πτώχευση χαρακτηρίζει την πραγματοποίηση καταστροφικών κινδύνων μιας επιχείρησης κατά τη διαδικασία των χρηματοοικονομικών της δραστηριοτήτων, ως αποτέλεσμα των οποίων δεν είναι σε θέση να ικανοποιήσει τις απαιτήσεις των πιστωτών εντός του καθορισμένου χρονικού πλαισίου και να εκπληρώσει τις υποχρεώσεις της προς ο προϋπολογισμός.

Αν και η πτώχευση μιας επιχείρησης είναι νομικό γεγονός (μόνο ένα διαιτητικό δικαστήριο μπορεί να αναγνωρίσει το γεγονός της πτώχευσης μιας επιχείρησης), βασίζεται κυρίως σε οικονομικούς λόγους. Οι κύριοι λόγοι περιλαμβάνουν:

Σοβαρή παραβίαση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης, παρεμποδίζοντας την ομαλή υλοποίηση των οικονομικών της δραστηριοτήτων. Η πραγματοποίηση αυτού του κινδύνου χαρακτηρίζεται από την υπέρβαση των χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων της επιχείρησης έναντι των περιουσιακών της στοιχείων. 2. Σημαντική ανισορροπία για σχετικά μεγάλο χρονικό διάστημα στον όγκο των ταμειακών ροών της. Η πραγματοποίηση αυτού του κινδύνου χαρακτηρίζεται από παρατεταμένη υπέρβαση του όγκου των αρνητικών ταμειακών ροών έναντι του θετικού και απουσία προοπτικών αναστροφής αυτής της αρνητικής τάσης.

Παρατεταμένη αφερεγγυότητα μιας επιχείρησης λόγω της χαμηλής ρευστότητας των περιουσιακών της στοιχείων. Η πραγματοποίηση αυτού του κινδύνου χαρακτηρίζεται από σημαντική υπέρβαση των επειγουσών χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων της επιχείρησης έναντι του ποσού του υπολοίπου των μετρητών και των στοιχείων ενεργητικού της σε μορφή υψηλής ρευστότητας, η οποία είναι χρόνια.

Η φύση των λόγων δείχνει ότι η οικονομική αφερεγγυότητα μιας επιχείρησης, η οποία καθορίζει το νομικό γεγονός της πτώχευσής της, είναι σε μεγάλο βαθμό συνέπεια της αναποτελεσματικής οικονομικής διαχείρισης.

Υπάρχουν δύο κύριες προσεγγίσεις για την πρόβλεψη της χρεοκοπίας. Η πρώτη - ποσοτική - βασίζεται σε οικονομικά δεδομένα και περιλαμβάνει τη λειτουργία ορισμένων συντελεστών που γίνονται όλο και πιο διάσημοι: ο συντελεστής Altman Z (ΗΠΑ), ο συντελεστής Taffler (Ηνωμένο Βασίλειο), ο συντελεστής Beaver, το μοντέλο R-score (Ρωσία ) και άλλα, και χρησιμοποιείται επίσης κατά την αξιολόγηση τέτοιων δεικτών της πιθανότητας χρεοκοπίας όπως η τιμή της επιχείρησης, ο συντελεστής αποκατάστασης της φερεγγυότητας, ο συντελεστής χρηματοδότησης δύσκολα προς πώληση περιουσιακών στοιχείων. Το δεύτερο - ποιοτικό - προέρχεται από στοιχεία για πτωχευμένες εταιρείες και τα συγκρίνει με τα αντίστοιχα στοιχεία της υπό μελέτη εταιρείας (Argenti A-account, μέθοδος Scone). Η ολοκληρωμένη μέθοδος βαθμολόγησης, που χρησιμοποιείται για μια γενική αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, φέρει τα χαρακτηριστικά τόσο της ποσοτικής όσο και της ποιοτικής προσέγγισης.

Για να προσδιορίσουμε την πιθανότητα χρεοκοπίας της Alta-Stroy LLC, θα χρησιμοποιήσουμε το μοντέλο πιστοληπτικής βαθμολογίας του D. Durand.

Η τεχνική της πιστωτικής βαθμολογίας προτάθηκε για πρώτη φορά από τον Αμερικανό οικονομολόγο D. Durant στις αρχές της δεκαετίας του 1940. Η ουσία αυτής της τεχνικής είναι να ταξινομεί τις επιχειρήσεις κατά επίπεδο κινδύνου με βάση το πραγματικό επίπεδο των δεικτών χρηματοπιστωτικής σταθερότητας και τη βαθμολογία κάθε δείκτη, εκφρασμένη σε μονάδες με βάση εκτιμήσεις εμπειρογνωμόνων. Το κύριο μοντέλο βαθμολόγησης χρησιμοποιείται με τρεις δείκτες ισολογισμού, οι οποίοι σας επιτρέπουν να κατανέμετε τις επιχειρήσεις σε κατηγορίες: κατηγορία - επιχειρήσεις με καλό περιθώριο χρηματοοικονομικής σταθερότητας, επιτρέποντάς σας να είστε σίγουροι για την απόδοση των δανειακών κεφαλαίων· κατηγορία - επιχειρήσεις που αποδεικνύουν ορισμένου βαθμού κινδύνου στο χρέος, αλλά δεν θεωρούνται ακόμη επικίνδυνες, τάξεις - προβληματικές επιχειρήσεις, κατηγορία - επιχειρήσεις με υψηλό κίνδυνο χρεοκοπίας, ακόμη και μετά τη λήψη μέτρων για οικονομική ανάκαμψη. Οι πιστωτές κινδυνεύουν να χάσουν τα κεφάλαια και τους τόκους τους· κατηγορία - επιχειρήσεις υψηλότερου κινδύνου, πρακτικά αφερέγγυες.

Πίνακας 3.1

Ομαδοποίηση επιχειρήσεων σε κατηγορίες ανάλογα με το επίπεδο φερεγγυότητας

Δείκτης Όρια κατηγορίας σύμφωνα με τα κριτήρια I class 11 class 111 class IV class V class Απόδοση συνολικού κεφαλαίου, % 30% και άνω (50 μονάδες) από 29,9 έως 20% (από 49,9 έως 35) από 19,9 έως 10% (από 34,9 σε 20 μονάδες) από 9,9 σε 1% (από 19,9 σε 5) λιγότερο από 1% (0 μονάδες) Αναλογία ρεύματος 2,0 και άνω (30 μονάδες) από 1,99 σε 1,7 (από 29,9 έως 20 )από 1,69 σε 1,4 (από 19,9 σε 19,9 μονάδες) 10 βαθμοί) από 1,39 έως 1,1 (9,9 - 1) 1 και κάτω (0 βαθμοί) Συντελεστής οικονομικής ανεξαρτησίας 0,7 και άνω (20 βαθμοί )από 0,69 έως 0,45 (από 19,9 έως 10) από 0,44 έως 0,3 (από 9,9 μονάδες) από 0,29 έως 0,20 (5 - 1) λιγότερο από 0, 2 (0 βαθμοί) Όρια τάξης 100 βαθμοί και άνω από 99 έως 65 βαθμούς από 64 έως 35 βαθμούς από 34 έως 6 βαθμούς 0 βαθμοί

Σύμφωνα με αυτά τα κριτήρια, προσδιορίζουμε σε ποια κατηγορία ανήκει η αναλυόμενη επιχείρηση (Πίνακας 3.2):

Η απόδοση των ιδίων κεφαλαίων θα υπολογιστεί ως ο λόγος του καθαρού κέρδους προς τα ίδια κεφάλαια της επιχείρησης.

Θα υπολογίσουμε τον συντελεστή οικονομικής ανεξαρτησίας ως την αναλογία των ιδίων κεφαλαίων προς το συνολικό νόμισμα του καθαρού υπολοίπου.

Πίνακας 3.2

Γενική αξιολόγηση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας

Δείκτης 2009 2010 πραγματική κατηγορία βαθμών επιπέδου κατηγορία πραγματικών βαθμών Κερδοφορία της ασφαλιστικής εταιρείας Συντελεστής TL Συντελεστής FN 0,21 3,41 0,8336 30 202 1 10,06 5,02 0,8515 30 204 - 1 16 Σύνολο:

Όπως φαίνεται από τον Πίνακα 3.2, σύμφωνα με τον βαθμό χρηματοοικονομικού κινδύνου που υπολογίστηκε με τη χρήση αυτής της μεθοδολογίας, η Alta-Stroy LLC το 2009 μπορούσε με ασφάλεια να ταξινομηθεί ως επιχείρηση 1ης κατηγορίας, ενώ το 2010 η οικονομική της κατάσταση επιδεινώθηκε και η επιχείρηση πέρασε στη 2η κατηγορία .

Και δεδομένου ότι οι επιχειρήσεις που επιδεικνύουν έναν ορισμένο βαθμό κινδύνου χρέους, αλλά δεν θεωρούνται ακόμη επικίνδυνες, προκαλούν ήδη ορισμένες ανησυχίες μεταξύ των επενδυτών και των αντισυμβαλλομένων, είναι απαραίτητο να ληφθούν μέτρα για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης της Alta-Stroy LLC ώστε να ενταχθεί στην κατηγορία 1 .

3.2 Μέτρα για την αύξηση του εισοδήματος στην Alta-Stroy LLC

Για τη βελτίωση των οικονομικών δραστηριοτήτων ενός κατασκευαστικού οργανισμού, ο οποίος είναι η Alta-Stroy LLC, είναι απαραίτητο να δοθεί ιδιαίτερη προσοχή στην επιστημονική και τεχνολογική πρόοδο:

μετάβαση σε νέες κατασκευαστικές τεχνολογίες και την ευρεία ανάπτυξή τους·

εισαγωγή νέας τεχνολογίας στην παραγωγή·

χρήση νέων και προηγμένων δομικών υλικών·

δημιουργία οργανωτικών προϋποθέσεων, οικονομικών και κοινωνικών κινήτρων για τη δημιουργική εργασία σχεδιαστών, μηχανικών και εργαζομένων.

εφαρμόζουν ευρέως προοδευτικές μορφές επιστημονικής οργάνωσης της εργασίας στην παραγωγή, βελτιώνουν την τυποποίησή της, επιτυγχάνουν ανάπτυξη της κουλτούρας παραγωγής, ενισχύουν την τάξη και την πειθαρχία, τη σταθερότητα των εργασιακών συλλογικοτήτων κ.λπ.

Αυτή η τεχνολογία καθιστά δυνατή την αύξηση της έκτασης των χώρων που πωλούνται κατά 16%, και, κατά συνέπεια, τα έσοδα από εργασίες κατασκευής και εγκατάστασης (EcEf1).

Ένας από τους σημαντικότερους παράγοντες εντατικοποίησης και αύξησης της αποδοτικότητας της παραγωγής είναι ο τρόπος οικονομίας. Η εξοικονόμηση πόρων θα πρέπει να γίνει αποφασιστική πηγή κάλυψης της αυξανόμενης ζήτησης για καύσιμα, ενέργεια και υλικά, είναι απαραίτητο να γίνει καλύτερη χρήση των πάγιων περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης (βελτίωση της δομής των πάγιων περιουσιακών στοιχείων, ταχεία κατάκτηση των νέων δυνατοτήτων που τέθηκαν σε λειτουργία κ.λπ.) .

Έτσι, η μετάβαση στην παραπάνω τεχνολογία καθιστά δυνατή τη μείωση της κατανάλωσης οπλισμένου σκυροδέματος και οπλισμένων υλικών κατά 10% (EkEf2).

Σημαντική θέση στην αποδοτικότητα της παραγωγής καταλαμβάνουν οργανωτικοί και οικονομικοί παράγοντες, συμπεριλαμβανομένης της διαχείρισης. Πρώτα απ 'όλα, πρόκειται για την ανάπτυξη και τη βελτίωση των ορθολογικών μορφών οργάνωσης της παραγωγής - συγκέντρωση, εξειδίκευση, συνεργασία και συνδυασμός.

Τα κύρια μέτρα είναι τα ακόλουθα:

-αύξηση του επιπέδου μηχανοποίησης και αυτοματοποίησης παραγωγικών διαδικασιών έντασης εργασίας, χρήση σύγχρονου εξοπλισμού υψηλής απόδοσης.

-βελτίωση της οργάνωσης των χώρων εργασίας·

βελτιστοποίηση του ρυθμού εργασίας·

βελτιστοποίηση των προγραμμάτων εργασίας και ανάπαυσης·

βελτίωση των υπηρεσιών μεταφοράς για θέσεις εργασίας που αφορούν βαριά αντικείμενα εργασίας·

επιστημονικά τεκμηριωμένη θέσπιση προτύπων για τη συντήρηση του εξοπλισμού και χρονικών προτύπων για τη συντήρησή του, λαμβάνοντας υπόψη τον όγκο των πληροφοριών που ένας εργαζόμενος μπορεί να αντιληφθεί σωστά, να επεξεργαστεί και να λάβει μια έγκαιρη και σωστή απόφαση·

εναλλαγή εργασιών που απαιτεί τη συμμετοχή διαφορετικών αναλυτών (ακοή, όραση, αφή κ.λπ.)·

εναλλαγή εργασιών που απαιτούν κυρίως ψυχικό στρες με σωματική εργασία.

εναλλασσόμενες εργασίες ποικίλης πολυπλοκότητας και έντασης·

βελτιστοποίηση των προγραμμάτων εργασίας και ανάπαυσης·

πρόληψη και μείωση της μονοτονίας της εργασίας αυξάνοντας το περιεχόμενο της εργασίας.

ρυθμισμός της εργασίας (εργασία σύμφωνα με ένα πρόγραμμα με 10-15% μειωμένο φορτίο την πρώτη και την τελευταία ώρα της βάρδιας εργασίας).

μηχανογράφηση υπολογιστικής και αναλυτικής εργασίας, ευρεία χρήση προσωπικών υπολογιστών στην πρακτική διαχείρισης παραγωγής, οργάνωση τραπεζών δεδομένων υπολογιστών για διάφορες πτυχές της παραγωγικής δραστηριότητας και άλλα.

Οι παραπάνω μέθοδοι θα σας επιτρέψουν να αυξήσετε τα έσοδα κατά 5-10% στα πρώτα στάδια υλοποίησης (EkEf3).

Ιδιαίτερη θέση στην εντατικοποίηση της οικονομίας και στη μείωση της κατανάλωσης συγκεκριμένων πόρων ανήκει στη βελτίωση της ποιότητας των προϊόντων.

Είναι απαραίτητο να επεκταθούν σημαντικά οι δυνατότητες δράσης όλων των παραγόντων για την αύξηση της αποδοτικότητας της παραγωγής στις συνθήκες διαμόρφωσης σχέσεων αγοράς. να πραγματοποιήσει διαρθρωτική αναδιάρθρωση της εθνικής οικονομίας, να την επαναπροσανατολίσει προς τον καταναλωτή· εκσυγχρονισμός των κατασκευών που βασίζονται σε υψηλές τεχνολογίες· να ξεπεραστεί το κενό από το παγκόσμιο επιστημονικό και τεχνικό επίπεδο· και τα λοιπά.

3.3 Υπολογισμός της αποτελεσματικότητας των προτεινόμενων μέτρων

Η ανάλυση επενδύσεων είναι η μελέτη του πόσο αποτελεσματικά θα αποδώσει μια επένδυση και πόσο κατάλληλη είναι για έναν δεδομένο επενδυτή. Η ανάλυση επενδύσεων είναι το κλειδί για οποιαδήποτε στρατηγική διαχείρισης χαρτοφυλακίου. Οι επενδυτές που, για οποιονδήποτε λόγο, δεν είναι σε θέση να πραγματοποιήσουν μόνοι τους επενδυτική ανάλυση μπορούν να ζητήσουν επαγγελματική συμβουλή από έναν χρηματοοικονομικό σύμβουλο.

Η ανάλυση επενδύσεων είναι μια ματιά σε προηγούμενες επενδυτικές αποφάσεις και έχει ως στόχο τη λήψη μιας επενδυτικής απόφασης με βάση την εμπειρία του παρελθόντος, λαμβάνοντας υπόψη όλους τους λανθασμένους υπολογισμούς που συνέβησαν κατά την υλοποίηση προηγούμενων επενδύσεων. Οι βασικοί παράγοντες για την ανάλυση είναι το κόστος εισόδου στην επένδυση, ο αναμενόμενος επενδυτικός ορίζοντας και οι λόγοι για τους οποίους πρέπει να ληφθεί η απόφαση αυτή τη στιγμή.

Για παράδειγμα, κατά τη διεξαγωγή μιας επενδυτικής ανάλυσης ενός υπάρχοντος επενδυτικού κεφαλαίου, ένας επενδυτής θα πρέπει πρώτα να λάβει υπόψη έναν παράγοντα όπως η απόδοση του αμοιβαίου κεφαλαίου σε σχέση με το σημείο αναφοράς του. Ένας επενδυτής μπορεί επίσης να συγκρίνει την απόδοση ενός επιλεγμένου αμοιβαίου κεφαλαίου με παρόμοια αμοιβαία κεφάλαια, τον δείκτη λειτουργικών εξόδων του, τη σταθερότητα της διαχείρισης, την έκθεση του κλάδου, το επενδυτικό στυλ και την κατανομή περιουσιακών στοιχείων. Κατά τη διεξαγωγή μιας επενδυτικής ανάλυσης, θα πρέπει πάντα να λαμβάνετε υπόψη τους επενδυτικούς σας στόχους. Δεν πρέπει να χωράτε όλους σε ένα πρότυπο ανάλυσης, καθώς οι υψηλότερες αποδόσεις, ανεξαρτήτως κινδύνου, δεν είναι πάντα ο στόχος μιας επένδυσης.

Για κάθε αρχάριο επενδυτή, η ανάλυση επενδύσεων είναι πολύ σημαντική. Η προσεκτική εξέταση των προηγούμενων αποφάσεων και η ανάλυση των λαθών και των επιτυχιών θα σας βοηθήσουν να βελτιώσετε την επενδυτική σας στρατηγική. Πολλοί επενδυτές δεν διατηρούν αρχεία σχετικά με το γιατί έκαναν ορισμένες επενδύσεις, πόσο μάλλον να αναλύουν γιατί ήταν επιτυχημένες ή αποτυχημένες. Για παράδειγμα, σε μια συγκεκριμένη κατάσταση, ένας επενδυτής θα μπορούσε να πάρει τη σωστή απόφαση, αλλά έκτακτα γεγονότα θα μπορούσαν να οδηγήσουν σε απώλειες. Εάν δεν αναλυθούν οι λόγοι, τότε ένας τέτοιος επενδυτής πιθανότατα θα αποφύγει παρόμοιες αποφάσεις στο μέλλον, που δεν θα του δώσουν την ευκαιρία να βγάλει κέρδος.

Το συνολικό οικονομικό αποτέλεσμα των μέτρων που προτείνονται στην υποπαράγραφο 2 αυτού του κεφαλαίου θα είναι:

EkEf1 = Μικτό Κέρδος x 0,16 = 4806,6 χιλιάδες ρούβλια/έτος

EkEf2 = Κόστος x 0,10 = 11130 χιλιάδες ρούβλια/έτος

EkEf3 = 141348 x 0,1 = 14135 χιλιάδες ρούβλια/έτος

EkEf = EkEf1 + EkEf2 + EkEf3 = 4806,6 + 11130 + 14135 = 30071,6 χιλιάδες ρούβλια/έτος

Έτσι, από την ανάλυση των δραστηριοτήτων που προτείνονται στο Κεφάλαιο 3 αυτής της εργασίας, μπορούμε να συμπεράνουμε ότι η επιχείρηση όχι μόνο έχει μια σταθερή τάση προς την αύξηση των κερδών και των εσόδων, αλλά και αναξιοποίητη δυνατότητα βελτίωσης των δικών της δεικτών απόδοσης. Η σωστή χρήση αυτού του δυναμικού θα βελτιώσει σημαντικά το έργο της Alta-Stroy LLC.

συμπέρασμα

Με τη μετάβαση στις σχέσεις της αγοράς, οι επιχειρηματίες και οι διευθυντές επιχειρήσεων αντιμετωπίζουν πολλά ερωτήματα:

πώς να οργανωθούν ορθολογικά οι οικονομικές δραστηριότητες μιας επιχείρησης για την περαιτέρω ανάπτυξή της·

πώς να βελτιωθεί η αποτελεσματικότητα της διαχείρισης των οικονομικών πόρων·

Πόσο καλά διαχειρίστηκε η εταιρεία οικονομικούς πόρους κατά τη διάρκεια μιας ορισμένης περιόδου.

Αυτά και πολλά άλλα ζωτικής σημασίας ερωτήματα μπορούν να απαντηθούν με αντικειμενική οικονομική ανάλυση, καθώς τα αποτελέσματά της χαρακτηρίζουν τη χρηματοοικονομική δραστηριότητα της επιχείρησης την περασμένη περίοδο, εντοπίζουν αρνητικές πτυχές και καθορίζουν την έννοια της ανάπτυξης στο μέλλον.

Η ανάλυση της οικονομικής κατάστασης καθορίζει την ανταγωνιστικότητα της επιχείρησης, τις δυνατότητές της σε επιχειρηματική συνεργασία, αξιολογεί τον βαθμό στον οποίο είναι εγγυημένα τα οικονομικά συμφέροντα της ίδιας της επιχείρησης και των εταίρων της σε χρηματοοικονομικές και άλλες σχέσεις. Τα δεδομένα χρηματοοικονομικής ανάλυσης χρησιμοποιούνται για την πρόβλεψη πιθανών χρηματοοικονομικών αποτελεσμάτων, της οικονομικής κερδοφορίας, με βάση τις πραγματικές συνθήκες οικονομικής δραστηριότητας και τη διαθεσιμότητα ιδίων και δανειακών πόρων. ανάπτυξη συγκεκριμένων μέτρων με στόχο την αποτελεσματικότερη χρήση των οικονομικών πόρων και την ενίσχυση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης.

Κατά τη συγγραφή αυτής της εργασίας, παρουσιάστηκε υλικό που περιέγραφε την ουσία, τις μεθόδους και τη βάση πληροφοριών της χρηματοοικονομικής ανάλυσης και παρουσίασε επίσης μια μεθοδολογία για τον υπολογισμό των δεικτών ανάλυσης χρησιμοποιώντας πραγματικά δεδομένα από την επιχείρηση Alta-Stroy LLC. Με βάση μια μελέτη των δραστηριοτήτων της Alta-Stroy LLC για το 2008-2010. έχει αναπτυχθεί μια πραγματική εικόνα της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης και των αλλαγών της σε διάστημα τριών ετών.

Αναλύοντας τις δραστηριότητες της Εταιρείας Περιορισμένης Ευθύνης «Alta-Stroy» για την περίοδο 2008-2010, πρέπει να σημειωθεί ότι η εν λόγω επιχείρηση ακολούθησε συστηματικά και ρυθμικά την οικονομική της πολιτική στον τομέα της υλοποίησης των έργων που είχαν ξεκινήσει.

Η σταθερότητα της οικονομικής κατάστασης της Alta-Stroy LLC χαρακτηρίζεται ως φυσιολογική, γεγονός που εγγυάται τη φερεγγυότητα της επιχείρησης.

Στο πρώτο κεφάλαιο της εργασίας, εξετάστηκαν τα θεωρητικά και μεθοδολογικά θεμέλια της ανάλυσης της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, η ουσία και η σημασία της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας στις δραστηριότητες των επιχειρήσεων, μελετήθηκαν οι κύριες προσεγγίσεις για την αξιολόγηση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας και οι κύριες κανονιστικές δόθηκαν έγγραφα που ρυθμίζουν τη χρηματοοικονομική σταθερότητα μιας επιχείρησης.

Το δεύτερο κεφάλαιο είναι αφιερωμένο στην ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Alta-Stroy LLC, δίνονται τα οικονομικά χαρακτηριστικά της επιχείρησης, πραγματοποιείται ανάλυση της φερεγγυότητάς της και αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας. Οι κύριοι δείκτες χρηματοπιστωτικής σταθερότητας που υπολογίστηκαν για την Alta-Stroy LLC δείχνουν την υψηλή φερεγγυότητα της επιχείρησης.

Στο τρίτο κεφάλαιο της εργασίας, έγιναν προτάσεις για τη βελτίωση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Alta-Stroy LLC, αξιολογήθηκε η πιθανότητα χρεοκοπίας, προτάθηκαν μέτρα για την αύξηση της κερδοφορίας της επιχείρησης και υπολογίστηκε η αποτελεσματικότητά τους. Έτσι, η χρήση της τεχνολογίας προκατασκευασμένων μονολιθικών πλαισίων, η εισαγωγή της διατήρησης των πόρων και η βελτίωση των οργανωτικών και οικονομικών παραγόντων θα επιτρέψουν την επίτευξη οικονομικού αποτελέσματος άνω των 30 εκατομμυρίων ρούβλια. ετησίως και, κατά συνέπεια, να αυξήσει τη χρηματοοικονομική σταθερότητα της επιχείρησης.

Με βάση τα υλικά της ανάλυσης, η εργασία παρέχει συστάσεις για τη βελτιστοποίηση των λειτουργικών ταμειακών ροών και προτείνει μέτρα για την αύξηση των εσόδων της επιχείρησης.

Για να βελτιωθεί η χρηματοοικονομική σταθερότητα μιας επιχείρησης, είναι απαραίτητο να βελτιστοποιηθεί η δομή των υποχρεώσεων· η σταθερότητα μπορεί να αποκατασταθεί μέσω μιας λογικής μείωσης των αποθεμάτων και του κόστους ή της αποτελεσματικής χρήσης τους.

Ένας από τους τομείς αναζήτησης αποθεμάτων για τη μείωση του κόστους παραγωγής και την αύξηση των κερδών είναι η επιλογή και η αντικατάσταση αναποτελεσματικού, δαπανηρού εξοπλισμού.

Κατάλογος πηγών που χρησιμοποιήθηκαν

Θ. νομικό πλαίσιο

1.Αστικός Κώδικας της Ρωσικής Ομοσπονδίας (Μέρος 2) με ημερομηνία 05.08.2000. (εκδ. με ημερομηνία 10 Ιανουαρίου 2006) // SPS Garant

2.Φορολογικός Κώδικας της Ρωσικής Ομοσπονδίας I, II μέρος - M.: INFRA-M, 2006 - 656 σελ.

.Διάταγμα του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσικής Ομοσπονδίας της 6ης Ιουλίου 1999 αριθ. 43n «Σχετικά με την έγκριση των κανονισμών για τη λογιστική, τις οικονομικές καταστάσεις του οργανισμού (PBU 4/99)» // Russian Courier No. 5, 2005.

.Διάταγμα του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσικής Ομοσπονδίας της 22ας Ιουλίου 2003 αριθ. 67n «Σχετικά με τα έντυπα των οικονομικών καταστάσεων του οργανισμού» // Οικονομική εφημερίδα αριθ.

II. ΒΙΒΛΙΑ, ΜΟΝΟΓΡΑΦΙΕΣ, ΣΧΟΛΙΚΑ ΒΙΒΛΙΑ ΚΑΙ ΦΡΟΝΤΙΣΤΗΡΙΑ

5.Λογιστικές διατάξεις «Λογιστικές καταστάσεις ενός οργανισμού» (PBU 4/99) // Όλες οι λογιστικές διατάξεις, 2004. - σελ. 32-44

6.Asaul A.N. Το φαινόμενο του επενδυτικού και κατασκευαστικού συγκροτήματος ή αν το κατασκευαστικό συγκρότημα της χώρας διατηρείται σε οικονομία αγοράς. Μονογραφία, 2003.

.Asaul A.N., Grakhov V.P. Μάρκετινγκ-Διαχείριση στις κατασκευές - Αγία Πετρούπολη: Ανθρωπιστική, 2006.

.Akimov V.V., Makarova T.N., Merzlyakov V.F., Ogai K.A. Οικονομικά της βιομηχανίας (κατασκευές) - Μ.: INFRA-M. 2005.

.Ansoff N. Στρατηγική διαχείριση. - Μ.: Οικονομικά, 2008. - 297 σελ.

.Arustamov E.A. Βασικά στοιχεία της επιχείρησης: σχολικό βιβλίο / E.A. Arustamov - M.: "Dashkov and K", 2007. - 232 p.

.Baranenko S.P., Dudin M.N., Lyasnikov N.V. Στρατηγική διαχείριση. - M: Tsentrpoligraf, 2010. - 319 σελ.

.Bakanov M.I., Theory of Economic analysis: Textbook - M.: UNITI, 2007. - 416 p.

.Brigham Y., Erhardt M. Ανάλυση οικονομικών καταστάσεων // Οικονομική διαχείριση / Μετάφρ. από τα Αγγλικά. κάτω από. εκδ. Ph.D. E. A. Dorofeeva.. - Αγία Πετρούπολη: Peter, 2007. - 910 p.

.Gerasimova V.D. Ανάλυση και διάγνωση των παραγωγικών δραστηριοτήτων μιας επιχείρησης: εγχειρίδιο. επίδομα / V.D. Γερασίμοβα. Μ.: Knorus, 2008. - 256 σελ.

.Glumakov V.N., Maksimtsov M.M., Malyshev N.I. Στρατηγική διαχείριση: Εργαστήριο. - Μ.: Πανεπιστημιακό εγχειρίδιο, 2006. - 187 σελ.

.Gradov S.I. Κίνδυνος και επιλογή στρατηγικής στην επιχειρηματικότητα. / Gradov S.I. - M.: MSHL, 2008. - 170 σελ.

.Goremykin, V.A., Επιχειρηματικό σχέδιο. Μεθοδολογία ανάπτυξης: Σχολικό βιβλίο - Μ.: UNITI, 2008. - 59 σελ.

.Zabelin P.V. Επιχειρηματική διαχείριση: Εκπαιδευτικό και πρακτικό εγχειρίδιο. / Zabelin P.V. [και άλλοι] - M.: Infra-M, 2007. - 224 p.

.Zakova N.K. Ο μακρύς δρόμος: Από την πραγματική λογιστική στον στρατηγικό σχεδιασμό // «Λογιστής και Υπολογιστής» Αρ. 2, 2007. - 27-28 σελ.

.Zubets A.A. Ενδοεταιρικός προγραμματισμός // «Κίνδυνος» Αρ. 1, 2008., 26-31 σελ.

.Ivanova T. Yu., Prikhodko V. I. Θεωρία οργάνωσης. - M: Knorus, 2010. - 383 σελ.

.Kovalev V.V. Ανάλυση της οικονομικής δραστηριότητας μιας επιχείρησης: εγχειρίδιο / V.V. Kovalev, O.N. Volkova - M.: TK Welby, Εκδοτικός Οίκος Prospekt. - 2008. - 424 σελ.

.Kovalev V.V. Εισαγωγή στην οικονομική διαχείριση. - Μ, 2007. - 412 σελ.

.Kovalev V.V., Kovalev Vit. V. Χρηματοδότηση οργανισμών (επιχειρήσεων) - M.: Prospekt, 2009 - 352 p.

.Kondrakov N.P. Λογιστική για μικρές επιχειρήσεις. - Μ.: Prospekt. - 2010. - 637 σελ.

.Lipsits I.V. Οικονομικά: εγχειρίδιο, για φοιτητές. - Μόσχα: Omega-L, 2007. - 656 σελ.

.Lunev V.L. Τακτική και στρατηγική της διοίκησης της εταιρείας. / Lunev V.L. - M.: Finpress, 2008. - 356 σελ.

.Lyubushin N.P. Θεωρία οικονομικής ανάλυσης / Ν.Π. Lyubushin, V.B. Lescheva, Ε.Α. Σουτσκόφ. - M: Publishing House Economist, 2007. - 480 σελ.

.Lyukshinov A.N. Στρατηγική διαχείρηση. / Lyukshinov A.N. - M.: UNITY-DANA, 2007. - 375 σελ.

.Διοίκηση οργανισμού. Σχολικό βιβλίο / Rumyantseva Z.P., Salomatin N.A., Akberdin R.Z. και άλλα - Μ.: INFRA - M, 2007. - 432 σελ.

.Meskon M.H. Βασικές αρχές διαχείρισης. / Μεσκών Μ.Χ. [και άλλοι] - Μ.: Delo, 2008. - 665 σελ.

.Panov A.I. Σύγχρονη διαχείριση: νέες τάσεις. / Panov, A.I. - N. Novgorod, 2008. - 240 σελ.

.Savchuk V.P. Οικονομική διαχείριση επιχειρήσεων. - Μ.: Binom of Knowledge, 2010. - 480 σελ.

.Στρατηγική διαχείριση / Εκδ. ΕΝΑ. Πέτροβα. - Αγία Πετρούπολη: Πέτρος, 2008. - 496 σελ.

.Timofeeva T.V. Ανάλυση ταμειακών ροών επιχείρησης. - Μ.: Infra-M, 2010. - 368 σελ.

.Διαχείριση προσωπικού. Tyuzhina T. // Trade Territory, No. 12, 2007

.Δάσκαλος Yu.G. Ανάπτυξη αποφάσεων διαχείρισης: ένα εγχειρίδιο για φοιτητές και πανεπιστήμια. / Yu.G. Δάσκαλος, Α.Ι. Ternova, Κ.Ι. Ternova. - 2η έκδ., αναθεωρημένη. και επιπλέον - Μ.: ΕΝΟΤΗΤΑ - ΔΑΝΑ, 2007. - 384 σελ.

III. ΠΕΡΙΟΔΙΚΟΣ ΤΥΠΟΣ ΚΑΙ ΑΡΘΡΑ

38.Shembakov V.A. Προκατασκευασμένη μονολιθική κατασκευή περιβλήματος πλαισίου - Cheboksary, 2005. - 62 δευτ.

39.Shcheborshch N.D., Προϋπολογισμός σε μια μεταποιητική επιχείρηση - M.: UNITY, 2008. - 215 σελ.

.Οικονομική στρατηγική της εταιρείας: Σχολικό βιβλίο / Εκδ. καθ. Α.Π. Gradova. - Αγία Πετρούπολη: Ειδική λογοτεχνία, 2008. - 959 σελ.

IV. ΙΣΤΟΣΕΛΙΔΕΣ ΔΙΑΔΙΚΤΥΟΥ

41.www.iteam.ru - Διαδικτυακή πύλη «Τεχνολογίες Εταιρικής Διακυβέρνησης», άρθρα του A. Chernov.

Παράρτημα 1

Ισολογισμός και κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων χρήσης 2010

από 1 Ιανουαρίου 2011 Κωδικός Έντυπο Νο. 1 σύμφωνα με το OKUD0710001 Ημερομηνία (έτος, μήνας, ημέρα) Οργανισμός Alta-Stroy LLC σύμφωνα με το OKPO 8585678

Ενδεικτικός κωδικός ΕΝΕΡΓΕΙΟΥ Στην αρχή του έτους αναφοράς Στο τέλος της περιόδου αναφοράς 1234I. Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Πάγια στοιχεία ενεργητικού 1203987437526 Μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις 1401010 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 14557015765 Σύνολο για το τμήμα I1904558543301 ΙΙ. Κυκλοφορούν ενεργητικό Αποθέματα21 πρώτων υλών και παρόμοια στοιχεία 39596031 έτοιμα προϊόντα και αγαθά για μεταπώληση 2144541294 αναβαλλόμενα έξοδα 21617282498 Προστιθέμενη αξία φόρος επί των αποκτηθέντων περιουσιακών στοιχείων 220481492 Εισπρακτέοι λογαριασμοί (πληρωμές για τους οποίους αναμένονται εντός 12 μηνών από την ημερομηνία αναφοράς) 24034241422 συμπεριλαμβανομένων: αγοραστών και πελατών 241535767 Μετρητά 26053055046 Λοιπά κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία 270303046 Σύνολο κυκλοφορούντος ενεργητικού 2703031 006093663086

ΠΑΘΗΤΙΚΟΣ Κωδικός γραμμής Στην αρχή του έτους αναφοράς Στο τέλος της περιόδου αναφοράς 1234 III. Κεφάλαιο και αποθεματικά Εγκεκριμένο κεφάλαιο 4109500 Πρόσθετο κεφάλαιο 4205050450476 Κέρδη εις νέον (ακάλυπτες ζημιές) 4701852420 Σύνολο για το τμήμα III 4905069853396IV. Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 51557425751 Σύνολο για το τμήμα IV 59057425751V. Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Λογαριασμοί πληρωτέοι 62044963939 συμπεριλαμβανομένων: προμηθευτών και εργολάβων 62120612183 χρέος προς το προσωπικό του οργανισμού 6221059 - οφειλή για φόρους και τέλη 624609662 λοιπούς πιστωτές 6257671094 6257671094 6257671094 6257671094 6257671094 Σύνολο για το τμήμα V6093494960000000 086

Επόπτης

Αρχιλογιστής

Παράρτημα 2

Έκθεση αποτελεσμάτων χρήσης 2010

ΚΩΔΙΚΟΙ Έντυπο Νο. 1 σύμφωνα με OKUD0710002Ημερομηνία (έτος, μήνας, ημέρα) OrganizationAlta-Stroy LLC σύμφωνα με το OKPO03286282Αριθμός φορολογικού μητρώουTIN Είδος δραστηριότητας Κατασκευή κατά OKVEDOΟργανωτική και νομική μορφή ιδιοκτησίας σύμφωνα με OKOPF/OKFO420K0Pf, 0KfS ιδιωτική Μονάδα μέτρησης χιλιάδες. rub.σύμφωνα με το OKEI384Location (διεύθυνση)

Δείκτης για την περίοδο αναφοράς Για την ίδια περίοδο του προηγούμενου έτους όνομα κωδικός 1234 Έσοδα και έξοδα για συνήθεις δραστηριότητες Έσοδα (καθαρά) από πωλήσεις αγαθών, προϊόντων, έργων, υπηρεσιών (μείον φόρους προστιθέμενης αξίας, ειδικούς φόρους κατανάλωσης και παρόμοιες υποχρεωτικές πληρωμές) 010141348112055 Κόστος πωληθέντων αγαθών, προϊόντων, εργασιών, υπηρεσιών020 (111307)(92887)Μικτό κέρδος0293004119168 Έξοδα πώλησης030(17757)(968)Κέρδη (ζημιά) από πωλήσεις260Λοιπά λειτουργικά έσοδα09032350Λοιπά λειτουργικά έξοδα100(1195)(103 9) Μη -λειτουργικά έσοδα 120240139 Μη λειτουργικά έξοδα 130 (5252) (319) Κέρδη (ζημίες) προ φόρων 140640217033 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 14163- Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 142 (9) - Τρέχοντες φόροι εισοδήματος (249) (Καθαροί φόροι 15004) της περιόδου αναφοράς 1 S0321612214 ΑΝΑΦΟΡΑ: Σταθερές φορολογικές υποχρεώσεις (ενεργητικό) 2001687-

Επόπτης

Αρχιλογιστής

Παράρτημα 3

Ισολογισμός και κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων χρήσης 2009

από 1 Ιανουαρίου 2010 Κωδικός Έντυπο Νο. 1 σύμφωνα με το OKUD0710001 Ημερομηνία (έτος, μήνας, ημέρα) Οργανισμός Alta-Stroy LLC σύμφωνα με το OKPO 8585678 Αριθμός φορολογικού μητρώου (INN) Είδος δραστηριότητας σύμφωνα με την OKVED Οργανωτική και νομική μορφή/μορφή ιδιοκτησίας εταιρεία περιορισμένης ευθύνης/ιδιωτικός σύμφωνα με μονάδα μέτρησης OKOPF/OKFSED: χιλιάδες ρούβλια/εκατομμύριο. τρίψιμο. (διαγράψτε ό,τι δεν είναι απαραίτητο) σύμφωνα με το OKEI384/385 Τοποθεσία (διεύθυνση) Ημερομηνία έγκρισης Ημερομηνία αποστολής (αποδοχή)

Ενδεικτικός κωδικός ΕΝΕΡΓΕΙΟΥ Στην αρχή του έτους αναφοράς Στο τέλος της περιόδου αναφοράς 1234I. Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Πάγια στοιχεία ενεργητικού 1203766939874 Μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις 1401010 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 14556815701 Σύνολο για το τμήμα I 1904336045585 ΙΙ. Κυκλοφορούν ενεργητικό Αποθέματα 21041, συμπεριλαμβανομένων των πρώτων υλών 21041 137593959 έτοιμα προϊόντα και αγαθά για μεταπώληση 214410454 αναβαλλόμενα έξοδα 21617011728 Αξία προστιθέμενος φόρος επί των αποκτηθέντων περιουσιακών στοιχείων 220432481 Απαιτούμενοι λογαριασμοί (οι πληρωμές για τους οποίους αναμένονται εντός 12 μηνών από την ημερομηνία αναφοράς) 24031263424 συμπεριλαμβανομένων: αγοραστών και πελατών241506535 μετρητά 26041025305Λοιπά τρέχοντα περιουσιακά στοιχεία LANBA3535012701 5689060936

ΠΑΘΗΤΙΚΟΣ Κωδικός γραμμής Στην αρχή του έτους αναφοράς Στο τέλος της περιόδου αναφοράς 1234III. Κεφάλαιο και αποθεματικά Εγκεκριμένο κεφάλαιο 41099 Πρόσθετο κεφάλαιο 4201587150504 Κέρδη εις νέον (ακάλυπτες ζημιές) 470210185 Σύνολο για το τμήμα III 4904609050698IV. Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 51570435742 Σύνολο για το τμήμα IV 59070435742V. Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις Λογαριασμοί πληρωτέοι 62037574496 συμπεριλαμβανομένων: προμηθευτών και εργολάβων 62115872061 οφειλή προς το προσωπικό του οργανισμού 6229831059 χρέος για φόρους και τέλη 624518609 λοιπούς πιστωτές 625669767 625669767 λοιπούς πιστωτές 625669767 625669767 625669767 625669767 Σύνολο για το τμήμα V6060505050505005500000000 625669767 0936

Επόπτης

Αρχιλογιστής

Παράρτημα 4

Έκθεση αποτελεσμάτων χρήσης 2009

ΚΩΔΙΚΟΣ Έντυπο αρ. 1 σύμφωνα με OKUD0710002Ημερομηνία (έτος, μήνας, ημέρα)20031231 Organisation LLC Alta-Stroy σύμφωνα με το OKPO03286282Αριθμός φορολογικού μητρώουINNNTΤύπος δραστηριότητας Κατασκευή σύμφωνα με το OKVEDOΟργανωτική και νομική μορφή ιδιοκτησίας tUFOOF0K0F00F000F4 μενχίλιες. rub.σύμφωνα με το OKEI384Location (διεύθυνση)

Δείκτης για την περίοδο αναφοράς Για την ίδια περίοδο του προηγούμενου έτους όνομα κωδικός 1234 Έσοδα και έξοδα για συνήθεις δραστηριότητες Έσοδα (καθαρά) από πωλήσεις αγαθών, προϊόντων, έργων, υπηρεσιών (μείον φόρους προστιθέμενης αξίας, ειδικούς φόρους κατανάλωσης και παρόμοιες υποχρεωτικές πληρωμές) 010112055123014 Κόστος πωληθέντων αγαθών, προϊόντων, έργων, υπηρεσιών020 (92887)(93587)Μικτό κέρδος0291916829427 Έξοδα πώλησης030(968)(1102)Κέρδη (ζημίες) από πωλήσεις05281820 λειτουργικά έσοδα0905055Λοιπά λειτουργικά έξοδα100(1039)(1201)Β μη -λειτουργικά έσοδα 120139151 Μη λειτουργικά έξοδα 130 (319) (411) Κέρδη (ζημίες) προ φόρων 1401703326916 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις 141-- Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 142-- Τρέχοντες φόροι εισοδήματος 150 (καθαρά κέρδη από 4591) η περίοδος αναφοράς 1 S01221420325 ΑΝΑΦΟΡΑ: Σταθερές φορολογικές υποχρεώσεις (ενεργητικό) 200--

Υποβάλετε την αίτησή σας υποδεικνύοντας το θέμα αυτή τη στιγμή για να μάθετε για τη δυνατότητα να λάβετε μια διαβούλευση.

Προπτυχιακή πρακτική άσκηση με θέμα:

Σχέδιο δράσης για τη βελτίωση της οικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης

(Γεράκι")

Εισαγωγή…………………………………………………………………………………..3

Μέρος 1. Θεωρητικό…………………………………………………………..5

1.1Βασικές έννοιες, στόχοι, στόχοι ανάλυσης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης……………………………………………………………………………………………… .5

1.2 Μέθοδοι για την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης…………..…..9

1.3 Λεπτομερής ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης....13

Μέρος 2. Αναλυτική………………………………………………………………………………………

2.1. Γενικά χαρακτηριστικά του Σοκόλ”…………………………………17

2.2. Ανάλυση του οργανισμού διαχείρισης Sokol”…………………….19

2.3. Ανάλυση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας της Sokol”……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………

Συμπεράσματα……………………………………………………………………………………………..35

Αναφορές…………………………………………………………………………………..37

Αιτήσεις……………………………………………………………………………………..40

Εισαγωγή

Η μελέτη των δραστηριοτήτων οποιασδήποτε επιχείρησης είναι αδύνατη χωρίς ανάλυση. Περιλαμβάνεται σε κάθε επιστημονική και πρακτική μελέτη των δραστηριοτήτων των οργανισμών.

Το θέμα είναι επίκαιρο αυτή τη στιγμή, καθώς στις συνθήκες της αγοράς το κλειδί για την επιβίωση και τη βάση για μια σταθερή θέση μιας επιχείρησης είναι η χρηματοοικονομική της σταθερότητα. Ο καθορισμός των ορίων της σταθερότητας ενός οργανισμού είναι ένα από τα σημαντικότερα οικονομικά προβλήματα. Δεδομένου ότι η ανεπαρκής χρηματοπιστωτική σταθερότητα μπορεί να οδηγήσει σε έλλειψη κεφαλαίων για την ανάπτυξη της παραγωγής, η αφερεγγυότητα και, τελικά, η χρεοκοπία και η υπερβολική οικονομική σταθερότητα θα εμποδίσουν την ανάπτυξη, επιβαρύνοντας το κόστος της επιχείρησης με πλεονάζοντα αποθέματα και αποθέματα.

Για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, απαιτείται ανάλυση της οικονομικής της κατάστασης. Τα αποτελέσματα της ανάλυσης της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης είναι υψίστης σημασίας για ένα ευρύ φάσμα χρηστών, τόσο εσωτερικού όσο και εξωτερικού. Συγκεκριμένα για διαχειριστές, εταίρους, επενδυτές και πιστωτές.

Σκοπός της εργασίας είναι η μελέτη θεωρητικού υλικού για το υπό μελέτη θέμα, καθώς και η ανάλυση της οικονομικής θέσης και κατάστασης της επιχείρησης.

Σύμφωνα με το σκοπό της εργασίας, είναι απαραίτητο να επισημανθούν τα καθήκοντα που θα επιλυθούν για την επίτευξή του, και συγκεκριμένα:

Μελέτη νομοθεσίας, κανονιστική τεκμηρίωση.

Μελέτη της μεθοδολογικής βάσης του υπό μελέτη θέματος.

Μελέτη των θεωρητικών θεμελίων για την ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της αναλυόμενης επιχείρησης.

Διεξαγωγή ανάλυσης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης.

Το αντικείμενο της δουλειάς είναι το Falcon.»

Περίοδος σπουδών: 2009-2011

Οι θεωρητικές πτυχές του υπό μελέτη θέματος μελετήθηκαν σε εργασίες τόσο εγχώριων όσο και ξένων επιστημόνων - οικονομολόγων. Ανάμεσά τους οι M., A., M., Ya., A., Lakhtionova και άλλοι.

Η έρευνα βασίστηκε στα έργα διάσημων επιστημόνων: M. I. Bakanova, I. T. Balabanov, L. V. Dontsova, V. V. Kovalev, G. V. Savitskaya, E. S. Stoyanova, A. D. Sheremet και άλλων.

Η πρακτική βάση της εργασίας διαμορφώθηκε από τα ετήσια και τρέχοντα έγγραφα αναφοράς της Sokol.»

Οι μέθοδοι που χρησιμοποιήθηκαν για τη μελέτη της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Sokol ήταν: η μέθοδος των χρηματοοικονομικών δεικτών, η οριζόντια ανάλυση και η κάθετη ανάλυση.

Έτσι, η εργασία θα εξετάσει τις θεωρητικές πτυχές του υπό μελέτη θέματος και θα αναλύσει τη χρηματοοικονομική σταθερότητα της Sokol».

Μέρος 1. Θεωρητικό

1.1 Βασικές έννοιες, στόχοι, στόχοι ανάλυσης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης

Σε συνθήκες αγοράς, το κλειδί για την επιβίωση και η βάση για μια σταθερή θέση μιας επιχείρησης είναι η χρηματοοικονομική της σταθερότητα. Για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, απαιτείται ανάλυση της οικονομικής της κατάστασης. Τα αποτελέσματα της ανάλυσης της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης είναι υψίστης σημασίας για ένα ευρύ φάσμα χρηστών, τόσο εσωτερικού όσο και εξωτερικού. Συγκεκριμένα για διαχειριστές, εταίρους, επενδυτές και πιστωτές.

Η ανάλυση της οικονομικής κατάστασης σάς επιτρέπει να προσδιορίσετε τις οικονομικές δυνατότητες της επιχείρησης, να εντοπίσετε έγκαιρα αρνητικές τάσεις στην ανάπτυξή της, συμπεριλαμβανομένης της απειλής χρεοκοπίας, να αναπτύξετε μέτρα για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης και επίσης να επιλέξετε έναν αξιόπιστο συνεργάτη από οικονομική άποψη .

Η μελέτη του θέματος της οικονομικής κατάστασης μιας επιχείρησης πρέπει να ξεκινήσει με την εξέταση των θεωρητικών πτυχών της ανάλυσης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας.

Σήμερα, προτείνονται αρκετοί ορισμοί της έννοιας της «οικονομικής κατάστασης». Ας εξετάσουμε τους ορισμούς αρκετών συγγραφέων.

Σύμφωνα με τον Π., η οικονομική κατάσταση μιας επιχείρησης είναι ένα σύνολο δεικτών που αντικατοπτρίζουν την ικανότητά της να αποπληρώσει τις υποχρεώσεις της.

Από την άποψη του Β, χρηματοοικονομική κατάσταση είναι η κατάσταση μιας οικονομικής οντότητας, που χαρακτηρίζεται από τη διαθεσιμότητα οικονομικών πόρων, την παροχή κεφαλαίων απαραίτητων για οικονομικές δραστηριότητες, τη διατήρηση της κανονικής εργασίας και ζωής και την πραγματοποίηση χρηματικών πληρωμών με άλλες οντότητες.

1.3 Λεπτομερής ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης

Για μια σαφέστερη κατανόηση της ουσίας αυτής της μεθόδου, είναι απαραίτητο να εξετάσετε την ανάλυση των χρηματοοικονομικών δεικτών, η οποία σας επιτρέπει να προσδιορίσετε κρίσιμα σημεία στις δραστηριότητες της εταιρείας, να προσδιορίσετε τις αιτίες των προβλημάτων και να σχεδιάσετε ενέργειες για την επίλυσή τους.

Η ανάλυση των χρηματοοικονομικών δεικτών αποτελείται από τέσσερα κύρια βήματα

Επιλογή δεικτών που είναι πιο κατάλληλοι για την ανάλυση στρατηγικών προβλημάτων.

Υπολογισμός αυτών των δεικτών.

Σύγκριση των λαμβανόμενων τιμών με παρόμοιους δείκτες μιας δεδομένης εταιρείας για προηγούμενα έτη, καθώς και με τις τυπικές τιμές τους.

Χρήση μετρικών στον οικονομικό προγραμματισμό για τον προσδιορισμό του τρόπου επίλυσης προβλημάτων και του προσδιορισμού μελλοντικών ευκαιριών για την επιχείρηση.

Η ανάλυση των δεικτών χρηματοοικονομικού υπολογισμού στοχεύει στη μελέτη της δομής των περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης, της ποιότητας και της έντασης της χρήσης τους και του τρόπου χρηματοδότησής τους. σας επιτρέπει να αξιολογήσετε την κερδοφορία της εταιρείας, τη φερεγγυότητα και τη ρευστότητά της, καθώς και ορισμένες άλλες πτυχές της οικονομικής ζωής της.

Η ανάλυση λογιστικών δεικτών είναι το πιο κοινό εργαλείο χρηματοοικονομικής ανάλυσης. Το μεγάλο πλεονέκτημα των δεικτών είναι ότι εξομαλύνουν τον αρνητικό αντίκτυπο των πληθωριστικών διεργασιών, γεγονός που μπορεί να στρεβλώσει σημαντικά τους απόλυτους δείκτες των οικονομικών καταστάσεων και ως εκ τούτου να περιπλέξει τη σύγκριση τους με την πάροδο του χρόνου. Μπορείτε να αποκτήσετε έναν οικονομικό δείκτη διαιρώντας ένα στοιχείο ή ποσό του ισολογισμού ή της κατάστασης λογαριασμού αποτελεσμάτων με ένα άλλο στοιχείο.

…………….

Μέρος 2. Αναλυτικό

2.1. Γενικά χαρακτηριστικά του Σοκόλ"

Εταιρεία Περιορισμένης Ευθύνης Η Sokol είναι μια νέα και δυναμικά αναπτυσσόμενη εταιρεία. Η κύρια δραστηριότητα της εταιρείας είναι η παραγωγή κινητήρων για γεωτρήσεις στη βιομηχανία πετρελαίου.

Έσοδα/Μέσοι Εισπρακτέοι Λογαριασμοί – Εμφανίζει τον μέσο αριθμό ημερών που απαιτούνται για την είσπραξη των εισπρακτέων λογαριασμών.

Κύκλος οφειλών σε προμηθευτές και εργολάβους

Έσοδα/μέσοι ετήσιοι πληρωτέοι λογαριασμοί σε προμηθευτές και εργολάβους – δείχνει το ποσοστό συσσώρευσης/εξόφλησης οφειλών

Κύκλος αποθεμάτων

Έσοδα/μέσο ετήσιο κόστος αποθεμάτων – αντικατοπτρίζει το ποσοστό μετατροπής των επενδυμένων κεφαλαίων σε μετρητά

Οικονομική σταθερότητα

Λόγος χρηματοοικονομικής εξάρτησης

Ο λόγος χρέους προς ίδια κεφάλαια αναφέρεται στον βαθμό στον οποίο τα περιουσιακά στοιχεία μιας εταιρείας χρηματοδοτούνται από δανειακά κεφάλαια.

Όσο πιο χαμηλά τόσο το καλύτερο

Αναλογία ιδίων κεφαλαίων

Ο λόγος των ιδίων κεφαλαίων προς το σύνολο του ενεργητικού - χαρακτηρίζει ποιο μέρος των περιουσιακών στοιχείων είναι ίδια κεφάλαια

0,5-0,6

Ποσοστό κεφαλαιοποίησης

Ο λόγος του χρέους και του μετοχικού κεφαλαίου είναι το ποσοστό απόδοσης του επενδυτή

>1 – υψηλότερη ανάρτηση. από δανεικά

Νυμφεύομαι

Αναλογία ιδίων κεφαλαίων

Ο λόγος του ιδίων κεφαλαίων (μείον τα μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία, τις μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις και τις ζημίες) προς τα κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία - χαρακτηρίζει τη διαθεσιμότητα του ίδιου κεφαλαίου κίνησης της επιχείρησης, απαραίτητο για τη χρηματοοικονομική της σταθερότητα

>= 0.1

Παράγοντας ευκινησίας

Λόγος των ιδίων κεφαλαίων (μείον τα μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία, τις μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις και τις ζημίες) προς τα κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία

0,2-0,5

Δείκτης χρηματοπιστωτικής σταθερότητας

Ο λόγος του μετοχικού κεφαλαίου προς το σύνολο του ενεργητικού δείχνει το μερίδιο του ενεργητικού της εταιρείας που χρηματοδοτείται από ίδια κεφάλαια.

> 60%

Κερδοφορία

Κερδοφορία των πωλήσεων

Αναλογία κέρδους πωλήσεων προς έσοδα από πωλήσεις - δείχνει το μερίδιο του κέρδους σε κάθε ρούβλι που κερδίζεται.

Οσο μεγαλύτερο τόσο καλύτερα

Κερδοφορία των βασικών δραστηριοτήτων

Ο λόγος του κέρδους από τις πωλήσεις προς το κόστος παραγωγής και πωλήσεων - δείχνει πόσο κέρδος δίνει κάθε ρούβλι του κόστους παραγωγής

Απόδοση περιουσιακών στοιχείων, ROA

Ο λόγος του καθαρού κέρδους προς τη μέση ετήσια αξία των περιουσιακών στοιχείων δείχνει την ικανότητα των περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας να παράγουν κέρδη

Απόδοση συνολικού κεφαλαίου, ROCE

Ο λόγος του κέρδους προ τόκων και φόρων, πολλαπλασιαζόμενος με τη διαφορά μεταξύ της μονάδας και του φορολογικού συντελεστή, προς το άθροισμα του δανεισμένου και του μετοχικού κεφαλαίου - δείχνει την αποτελεσματικότητα και την κερδοφορία της εταιρείας σε επενδύσεις κεφαλαίου

Απόδοση κεφαλαίου κίνησης

Ο λόγος του καθαρού κέρδους προς το κυκλοφορούν ενεργητικό χαρακτηρίζει την ικανότητα της εταιρείας να αποκομίζει κέρδη από τις βασικές της δραστηριότητες

Απόδοση ιδίων κεφαλαίων, ROE

Ο λόγος του καθαρού κέρδους προς το ίδιο κεφάλαιο χαρακτηρίζει την κερδοφορία μιας επιχείρησης για τους ιδιοκτήτες της

Παράρτημα 2

Ανάλυση περιουσίας Σοκόλ» και

πηγές σχηματισμού του

Ομάδα	2009.	2010.	2011.	Αλλαγές 2011 έως το 2009
άθροισμα, χιλιάδες ρούβλια	Ρυθμός βάρος, %	άθροισμα, χιλιάδες ρούβλια.	Ρυθμός βάρος, %	άθροισμα, χιλιάδες ρούβλια.	βάρος, %	Απόλυτο, χιλιάδες ρούβλια.	συγγενής, %
Συνολική ιδιοκτησία, συμπ.
Πάγιο ενεργητικό
Κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία, συμ.
Εισπρακτέοι λογαριασμοί
Μετρητά και βραχυπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις
Σύνολο πηγών, συμ.
Ίδιες πηγές
Δανεισμένες πηγές, συμ.
Μακροπρόθεσμες πηγές χρέους
Βραχυπρόθεσμες πιστώσεις και δάνεια
Πληρωτέοι λογαριασμοί

Η ανάπτυξη μέτρων για τη βελτίωση της χρηματοοικονομικής και οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης είναι το τελικό στάδιο της ανάλυσης, η ανάγκη της οποίας δικαιολογείται από τα αποτελέσματα της ανάλυσης των χρηματοοικονομικών και οικονομικών δραστηριοτήτων. Τα πιθανά μέτρα περιλαμβάνουν μέτρα που αποσκοπούν στην αποκατάσταση της ρευστότητας, της φερεγγυότητας και της οικονομικής ανεξαρτησίας, στην αύξηση της αποτελεσματικότητας της χρήσης του πάγιου κεφαλαίου και του κεφαλαίου κίνησης και στην πρόληψη της χρεοκοπίας, τα οποία θα διασφαλίσουν τελικά τη βελτίωση της δομής του ισολογισμού.

Τα μέτρα προτεραιότητας περιλαμβάνουν εκείνα που σχετίζονται με την αύξηση του εγκεκριμένου κεφαλαίου, καθώς και την αύξηση του κυκλοφορούντος ενεργητικού μέσω της βελτίωσης των αποτελεσμάτων των χρηματοπιστωτικών και οικονομικών δραστηριοτήτων. Η εφαρμογή αυτών των μέτρων θα οδηγήσει σε αύξηση του τμήματος III «Κεφάλαιο και αποθεματικά» του ισολογισμού.

Ταυτόχρονα, η αύξηση του κέρδους από την εφαρμογή μέτρων για τη βελτίωση των χρηματοπιστωτικών και οικονομικών δραστηριοτήτων θα πρέπει να είναι επαρκής για την κανονική υπέρβαση των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων σε σχέση με τις τρέχουσες υποχρεώσεις. Μπορείτε να σχεδιάσετε και να υπολογίσετε την απαραίτητη αύξηση των ιδίων κεφαλαίων σας (κέρδος ή αύξηση του ποσού του εγκεκριμένου κεφαλαίου, το ποσό της κρατικής οικονομικής στήριξης, το ποσό των μακροπρόθεσμων δανείων) για την αποκατάσταση της ρευστότητας και της φερεγγυότητας χρησιμοποιώντας τον τύπο της Sukhova L.F., Glaz V.N., Chernova N.A. Ανάλυση της οικονομικής κατάστασης και του επιχειρηματικού σχεδίου μιας εμπορικής οργάνωσης καταναλωτικής συνεργασίας: ένα εγχειρίδιο. - Μ.: Οικονομικά και Στατιστική, 2006 - 288 σελ. - 110 σελ.:

Απαιτούμενη αύξηση SS = Πραγματική. Μέγεθος KO * Τυπική τιμή Ktl - Πραγματικό μέγεθος TA = (σελ. 690 - 640 - 650) * Κανόνας Ktl - (σελ. 290 - 230 - 244)

Σύμφωνα με τα στοιχεία του ισολογισμού του 2008. αυτή η αύξηση θα πρέπει να είναι 4.940.474,00 RUB.

Μαζί με αυτές τις δραστηριότητες, μπορούν να προσφέρονται τα ακόλουθα:

μίσθωση αχρησιμοποίητων παγίων περιουσιακών στοιχείων ενός οργανισμού, η οποία μπορεί να προσφέρει αύξηση στο εισόδημά του και τελικά κέρδος, δηλ. αύξηση του συνόλου του τμήματος 3 του παθητικού του ισολογισμού και, κατά συνέπεια, του τμήματος 2 του ενεργητικού του ισολογισμού·

πώληση μέρους των παγίων περιουσιακών στοιχείων (αχρείαστη, αναποτελεσματικά χρησιμοποιούμενη) ως τρόπος πληρωμής των πιστωτών και τρόπος μείωσης της φορολογικής πίεσης όσον αφορά τον φόρο ακίνητης περιουσίας, αν και πρέπει να σημειωθεί ότι αυτή η μέθοδος είναι χρονοβόρα και σε ορισμένες περιπτώσεις ανεπιθύμητη , αφού οδηγεί άμεσα σε μείωση της περιουσίας και του παραγωγικού δυναμικού του οργανισμού).

λήψη μακροπρόθεσμων δανείων, που θα οδηγήσουν τελικά στην αναδιάρθρωση των υποχρεώσεων του οργανισμού. Ωστόσο, θα πρέπει να ληφθεί υπόψη ότι το μακροπρόθεσμο δάνειο είναι στοχευμένο και επομένως η βελτίωση της ρευστότητας και της φερεγγυότητας είναι τυπική.

Παράλληλα, ιδιαίτερη προσοχή θα πρέπει να δοθεί στην αποκατάσταση του ιδίου κεφαλαίου κίνησης (ΚΟΚ), δηλ. εξαλείφοντας την έλλειψή τους, εξαλείφοντας δηλαδή την ακινητοποίησή τους. Αυτό επιτυγχάνεται με τη διεξαγωγή απογραφής τόσο του πάγιου κεφαλαίου όσο και του κεφαλαίου κίνησης, προκειμένου να εντοπιστούν περιττά, περιττά, αναποτελεσματικά χρησιμοποιούμενα πάγια και κεφάλαια κίνησης, καθώς και μπαγιάτικο απόθεμα και ρευστοποίηση των πλεονάζοντων αποθεμάτων και δαπανών.

Το ποσό της ακινητοποίησης (κινητοποίησης) του κεφαλαίου κίνησης καθορίζεται από τον τύπο των Sukhov L.F., Glaz V.N., Chernova N.A. Ανάλυση της οικονομικής κατάστασης και του επιχειρηματικού σχεδίου μιας εμπορικής οργάνωσης καταναλωτικής συνεργασίας: ένα εγχειρίδιο. - Μ.: Οικονομικά και Στατιστική, 2006 - 288 σελ. - 111 σελ.:

Ποσό ακινητοποίησης (-) ή κινητοποίησης (+) = Διαθεσιμότητα SOS - Standard SOS = σελίδα 490 + 640 + 650 - 244 + 590 - 190 - 130) - NSOS

Το NSOS είναι η προβλεπόμενη ελάχιστη απαίτηση για κεφάλαιο κίνησης, που καθορίζεται με τον περιορισμό του. Ελλείψει υπολογισμών των προτύπων κεφαλαίου κίνησης, το ελάχιστο πραγματικό μηνιαίο υπόλοιπο του κεφαλαίου κίνησης για την προηγούμενη περίοδο, πολλαπλασιασμένο (προσαρμοσμένο) με τον ρυθμό αύξησης των προγραμματισμένων εσόδων σε σύγκριση με τα έσοδα για την περίοδο αναφοράς, μπορεί να ληφθεί ως πρότυπο.

Εάν η τιμή που προκύπτει είναι αρνητική, τότε έχει γίνει ακινητοποίηση στον οργανισμό, δηλ. υπάρχει έλλειψη ιδίων κεφαλαίων κίνησης και σε αυτή την περίπτωση θα πρέπει να γίνει απογραφή των πάγιων περιουσιακών στοιχείων προκειμένου να επιστραφούν τα κεφάλαια στις τρέχουσες δραστηριότητες. Αν η αξία είναι θετική, τότε μιλάμε για κινητοποίηση κεφαλαίου κίνησης, δηλ. υπάρχει πλεόνασμα ιδίων κεφαλαίων κίνησης και στην περίπτωση αυτή θα πρέπει να ληφθούν μέτρα για την εξάλειψη των πλεοναζόντων αποθεματικών.

Σημειώνεται ότι, κατά κανόνα, η χρηματοδότηση του κεφαλαίου κίνησης στο ύψος του προτύπου τους πρέπει να παρέχεται από δικές του πηγές, γι' αυτό και ονομάζονται ίδια κεφάλαια κίνησης. Αν και, εάν ένας εμπορικός οργανισμός πιστώνεται βάσει τζίρου, τότε το πρότυπο του μπορεί να χρηματοδοτηθεί έως και 50% μέσω βραχυπρόθεσμου δανείου.

Προκειμένου να αυξηθεί η αποτελεσματικότητα της χρήσης του κεφαλαίου του οργανισμού, εκτός από τα παραπάνω, είναι δυνατό να προταθούν οι ακόλουθες δραστηριότητες:

Διαλογή κεφαλαίου κίνησης, δηλ. τον προγραμματισμό της ελάχιστης απαίτησης για κεφάλαιο κίνησης για όλα τα συστατικά στοιχεία που είναι απαραίτητα για τον οργανισμό για τις κανονικές, αδιάλειπτες δραστηριότητές του·

Επιλέγοντας την πιο δικαιολογημένη μέθοδο λογιστικής απογραφής (FIFO, LIFO, μέθοδος μέσης τιμής), η οποία θα ανταποκρίνεται καλύτερα στην τρέχουσα οικονομική στρατηγική και τακτική του οργανισμού.

Βελτίωση της πειθαρχίας διακανονισμού και πληρωμών προκειμένου να μειωθεί ο κίνδυνος μη πληρωμών.

Μείωση του κόστους παραγωγής και πώλησης προϊόντων.

Επιτάχυνση του κύκλου παραγωγής. Αυτό επιτυγχάνεται κυρίως μέσω της ανακατασκευής, του εκσυγχρονισμού των υφιστάμενων και της εισαγωγής νέων παραγωγικών εγκαταστάσεων και τεχνολογιών.

Οικονομικά δικαιολογημένη επιβράδυνση των πληρωτέων λογαριασμών. Ο μέσος χρόνος που παρέχεται από τους πιστωτές για τα αγορασμένα αγαθά και υπηρεσίες πρέπει να αντιστοιχεί στον χρόνο που παρέχεται στους οφειλέτες για τα αγαθά και τις υπηρεσίες που αποστέλλονται. Μιλάμε δηλαδή για οικονομικά δικαιολογημένο ποσό εμπορικού δανείου.

Ωστόσο, θα πρέπει να ληφθεί υπόψη ότι διαφορετικοί τύποι περιουσιακών στοιχείων χρηματοδοτούνται από υποχρεώσεις, οι περίοδοι αποπληρωμής των οποίων συμπίπτουν με την περίοδο του κύκλου εργασιών των περιουσιακών στοιχείων. Αυτό παρέχει τα απαραίτητα κεφάλαια για την έγκαιρη πληρωμή των οφειλών. Συγκεκριμένα, τα σταθερά περιουσιακά στοιχεία (μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία) χρηματοδοτούνται από μέρος των ιδίων κεφαλαίων και των μακροπρόθεσμων υποχρεώσεων και τα κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία (κυκλοφορούν στοιχεία ενεργητικού) χρηματοδοτούνται από μέρος των ιδίων κεφαλαίων και τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις.

Ο Πίνακας 10 περιγράφει μέτρα για τη βελτίωση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας και το αποτέλεσμα που μπορεί να προκύψει από αυτά.

Πίνακας 10 - Μέτρα για τη βελτίωση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης

Σύνθεση γεγονότων	Εσωτερικό αποτέλεσμα που αποκτάται από την επιχείρηση
Δημιουργία αποθεματικών από καθαρά και μικτά κέρδη	Αύξηση του μεριδίου του μετοχικού κεφαλαίου στην αξία των ακινήτων, αύξηση του μεγέθους των πηγών ιδίων κεφαλαίων κίνησης
Ενίσχυση των προσπαθειών είσπραξης εισπρακτέων λογαριασμών	Αύξηση του μεριδίου των μετρητών, επιτάχυνση του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης, αύξηση της παροχής ιδίων κεφαλαίων κίνησης
Μειωμένο κόστος παραγωγής	Μείωση αποθέματος και κόστους, αύξηση της κερδοφορίας πωλήσεων
Επιτάχυνση του κύκλου εργασιών των απαιτήσεων	Ρυθμική λήψη κεφαλαίων από οφειλέτες, μεγάλο «περιθώριο ασφαλείας» όσον αφορά τους δείκτες φερεγγυότητας

Εάν ο στόχος του οργανισμού είναι να αποκτήσει μεγάλα κέρδη από το συνολικό ποσό των περιουσιακών στοιχείων, τότε θα πρέπει να γνωρίζετε ότι τα σταθερά περιουσιακά στοιχεία παρέχουν υψηλότερο ποσοστό απόδοσης από τα κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία, αλλά με τη μείωση του μεγέθους των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων, ο οργανισμός μπορεί να χάσει τη ρευστότητα και τη φερεγγυότητά του . Επιπλέον, η χρηματοδότηση των δραστηριοτήτων του οργανισμού μέσω βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων είναι συνήθως φθηνότερη και ενέχει τον κίνδυνο απώλειας ρευστότητας, ενώ οι μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις συνδέονται με μεγαλύτερη αβεβαιότητα και, ως εκ τούτου, υψηλότερο κόστος.

Επί του παρόντος, είναι σημαντικό όχι μόνο η ανάλυση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης, αλλά η πρόβλεψη της χρηματοοικονομικής σταθερότητας, καθώς και η ανάπτυξη μέτρων για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης.

Έτσι, η αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας δεν αποτελεί μόνο μέρος της ανάλυσης της χρηματοοικονομικής κατάστασης, αλλά διευκρινίζει επίσης τα ζητήματα της περιουσιακής κατάστασης της επιχείρησης, της ρευστότητας, της φερεγγυότητας, της πιστοληπτικής ικανότητας και της κερδοφορίας. Επιπλέον, μια ανάλυση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας αποκαλύπτει τις υπάρχουσες ελλείψεις και μας επιτρέπει να σκιαγραφήσουμε τρόπους εξάλειψής τους.

Οι κύριες κατευθύνσεις για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης παρουσιάζονται στο Διάγραμμα 4.

Σχήμα 4 - Βασικές κατευθύνσεις για τη βελτίωση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης

Δεδομένου ότι ένας θετικός παράγοντας χρηματοπιστωτικής σταθερότητας είναι η παρουσία πηγών για το σχηματισμό αποθεματικών και ένας αρνητικός παράγοντας είναι το ποσό των αποθεματικών, οι κύριοι τρόποι εξόδου από μια ασταθή και κρίση οικονομική κατάσταση θα είναι: η αναπλήρωση των πηγών για το σχηματισμό των αποθεματικών και βελτιστοποίηση της διάρθρωσής τους, καθώς και εύλογη μείωση του επιπέδου των αποθεματικών.

Ο πιο ακίνδυνος τρόπος για την αναπλήρωση των πηγών σχηματισμού αποθεματικών θα πρέπει να αναγνωρίζεται ως η αύξηση του πραγματικού μετοχικού κεφαλαίου μέσω της συσσώρευσης κερδών εις νέο ή μέσω της διανομής των κερδών μετά από φόρους σε ταμεία συσσώρευσης, με την επιφύλαξη της αύξησης του μέρους του αυτά τα κεφάλαια δεν επενδύονται σε μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία. Μείωση στα επίπεδα αποθεμάτων προκύπτει ως αποτέλεσμα του προγραμματισμού των υπολοίπων αποθεμάτων, καθώς και της πώλησης αχρησιμοποίητων ειδών αποθέματος Συλλογή επιστημονικών εργασιών της SevKavSTU. Σειρά «Οικονομικά», 2009, Νο. 9 [Ηλεκτρονικός πόρος]. URL: http://www.ncstu.ru.

Δραστηριότητες για συνεργασία με οφειλέτες

Οι εισπρακτέοι λογαριασμοί είναι ένας από τους τύπους περιουσιακών στοιχείων ενός οργανισμού που μπορούν να πουληθούν, να μεταφερθούν, να ανταλλάσσονται με ακίνητα, προϊόντα, αποτελέσματα εργασίας ή παροχή υπηρεσιών.

Από την οικονομική τους ουσία, οι εισπρακτέοι λογαριασμοί είναι κεφάλαια που εκτρέπονται προσωρινά από τον κύκλο εργασιών της επιχείρησης. Είναι απλά λεφτά. Χρήματα που έχει μια επιχείρηση, θεωρητικά, αλλά όχι «σε μετρητά», αλλά με τη μορφή υποχρεώσεων, εκφρασμένων με τη μια ή την άλλη μορφή. Το χρήμα, ό,τι κι αν είναι, είναι επίσης εμπόρευμα. Και τα αγαθά, όπως γνωρίζετε, μπορούν να πουληθούν. Το ερώτημα είναι εάν μπορεί να πραγματοποιηθεί μια τέτοια συναλλαγή, εάν υπάρχει αγοραστής για αυτό το προϊόν και πόσο εφικτή είναι μια τέτοια πώληση, ιδίως, σε σύγκριση με άλλες επιλογές είσπραξης οφειλών. Ανάλογα με το μέγεθος των απαιτήσεων, τον πιθανό χρόνο αποπληρωμής τους, καθώς και την πιθανότητα μη αποπληρωμής του χρέους, μπορούμε να βγάλουμε συμπέρασμα για την κατάσταση του κεφαλαίου κίνησης του οργανισμού και τις τάσεις ανάπτυξής του.

Σε σχέση με τις συνθήκες της Ρωσίας, κορυφαίοι ειδικοί στον τομέα της οικονομικής διαχείρισης προτείνουν τα ακόλουθα μέτρα για τη βελτίωση του συστήματος διαχείρισης εισπρακτέων λογαριασμών:

• -εξαίρεση επιχειρήσεων υψηλού κινδύνου από τον κατάλογο των εταίρων.
• - περιοδική αναθεώρηση του μέγιστου ποσού δανείου.
• -χρησιμοποιώντας τη δυνατότητα πληρωμής απαιτήσεων με συναλλαγματικές και χρεόγραφα.
• -διαμόρφωση των αρχών διακανονισμού της επιχείρησης με αντισυμβαλλόμενους για την επόμενη περίοδο.
• - προσδιορισμός οικονομικών ευκαιριών για την επιχείρηση να παράσχει ένα εμπόρευμα (εμπορικό δάνειο).
• - Προσδιορισμός του πιθανού ποσού των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων που εκτρέπονται σε εισπρακτέους λογαριασμούς για εμπορικές πιστώσεις, καθώς και για προκαταβολές που εκδόθηκαν.
• -διαμόρφωση προϋποθέσεων για την εξασφάλιση είσπραξης οφειλών.
• -Σχηματισμός συστήματος κυρώσεων για καθυστερημένη εκπλήρωση υποχρεώσεων από τους αντισυμβαλλομένους.
• -χρήση σύγχρονων μορφών αναχρηματοδότησης χρέους.
• - διαφοροποίηση πελατών προκειμένου να μειωθεί ο κίνδυνος μη πληρωμής από μονοπωλιακό πελάτη.

Οι στόχοι της διαχείρισης των εισπρακτέων λογαριασμών είναι:

περιορισμός του αποδεκτού επιπέδου των απαιτήσεων·

επιλογή των συνθηκών πώλησης που διασφαλίζουν την εγγυημένη λήψη κεφαλαίων·

επιτάχυνση της είσπραξης οφειλών·

μείωση των οφειλών του προϋπολογισμού·

εκτίμηση των πιθανών δαπανών που σχετίζονται με τους εισπρακτέους λογαριασμούς, δηλαδή τα διαφυγόντα κέρδη από τη μη χρήση κεφαλαίων που έχουν παγώσει στους εισπρακτέους λογαριασμούς·

καθορισμός εκπτώσεων ή δικαιωμάτων για διάφορες ομάδες αγοραστών όσον αφορά τη συμμόρφωσή τους με την πειθαρχία πληρωμών·

Ας σταθούμε στο τελευταίο από τα καθήκοντα και ας το εξετάσουμε όσον αφορά τα μέτρα που στοχεύουν στη βελτίωση της πειθαρχίας του διακανονισμού και των πληρωμών.

Για τη διαχείριση των εισπρακτέων λογαριασμών πρέπει:

Να προσδιορίζει συστηματικά την περίοδο των ληξιπρόθεσμων υπολοίπων των εισπρακτέων λογαριασμών και να συγκρίνει αυτήν την περίοδο με την τυπική περίοδο και τα στοιχεία των προηγούμενων ετών.

Εάν προκύψουν προβλήματα με τη λήψη χρημάτων, είναι απαραίτητο να λάβετε κατάθεση σε ποσό όχι μικρότερο από το ποσό στον λογαριασμό του οφειλέτη.

Χρησιμοποιήστε την ευκαιρία να πουλήσετε εισπρακτέους λογαριασμούς σε μια εταιρεία factoring, με την επιφύλαξη εξοικονόμησης πόρων από αυτήν την πώληση.

Όταν πουλάτε περισσότερα είδη, τιμολογήστε αμέσως τους πελάτες.

Προκειμένου να τονωθεί η ζήτηση και να αυξηθεί ο όγκος των πωλήσεων των αγαθών, θα πρέπει να προσφέρεται έκπτωση στα προϊόντα που πωλούνται σε οικονομικά αξιόπιστους πελάτες για πρόωρη πληρωμή για προϊόντα και πιθανώς αναβολή πληρωμής.

Για παράδειγμα υπολογισμού της οικονομικής απόδοσης μιας πολιτικής εκπτώσεων για οικονομικά αξιόπιστους οφειλέτες, με την επιφύλαξη πρόωρης πληρωμής για τα προϊόντα που αγοράζουν, θα χρησιμοποιήσουμε πληροφορίες από τις οικονομικές καταστάσεις (ισολογισμός και κατάσταση κερδών και ζημιών) για το 2007 της Tekhmarket- K LLC:

Έσοδα για το έτος (γραμμή 010 από F-2) 8352790 χιλιάδες ρούβλια.

Υπόλοιπο εισπρακτέων λογαριασμών (γραμμή 230 + 240 από F-1) 1248364 χιλιάδες ρούβλια.

Κέρδος από πωλήσεις προϊόντων (γραμμή 050 από F-2) 416.216 χιλιάδες ρούβλια.

Χρησιμοποιώντας αυτά τα δεδομένα, θα εκτελέσουμε βοηθητικούς υπολογισμούς:

Αναλογία απόδοσης πωλήσεων:

416216 / 8352790 = 0,05

Μέση διάρκεια εισπρακτέων λογαριασμών, σε ημέρες:

1248364 * 360 / 8352790 = 53,8 ημέρες ή 1,8 μήνες

Έχοντας αυτά τα δεδομένα, θα υπολογίσουμε τι θα δώσει η εκπτωτική πολιτική του οργανισμού μας στις Sukhova L.F., Glaz V.N., Chernova N.A. Ανάλυση της οικονομικής κατάστασης και του επιχειρηματικού σχεδίου μιας εμπορικής οργάνωσης καταναλωτικής συνεργασίας: ένα εγχειρίδιο. - Μ.: Οικονομικά και Στατιστική, 2006 - 288 σελ. - 114 σελ.

Αρχικά, υπολογίζουμε πόσο θα μειωθεί η μέση διάρκεια των εισπρακτέων λογαριασμών με βάση το γεγονός ότι το 10% των αγοραστών συμφωνεί να πραγματοποιήσει πληρωμές εντός των πρώτων 5 ημερών και το υπόλοιπο, όπως πριν, εντός 40 ημερών.

Η διάρκεια των εισπρακτέων λογαριασμών με τους νέους όρους πληρωμής για τα προϊόντα θα είναι:

Ή 1,23 μήνες

Επομένως, η παροχή έκπτωσης μειώνει τους εισπρακτέους λογαριασμούς από 1,8 σε 1,23 μήνες.

Η μείωση της διάρκειας των απαιτήσεων θα οδηγήσει σε αύξηση του κύκλου εργασιών των απαιτήσεων. Εάν προηγουμένως ήταν 6,7 στροφές (12 μήνες / 1,8 μήνες), τότε μετά την εισαγωγή του συστήματος έκπτωσης ο αριθμός των στροφών θα είναι 9,9 στροφές (12 μήνες / 1,23 μήνες).

8352790 / 9,9 = 843716 χιλιάδες ρούβλια.

Έτσι, το υπόλοιπο των εισπρακτέων λογαριασμών θα μειωθεί κατά:

1248364 - 843716 = 404648 χιλιάδες ρούβλια.

Στη συνέχεια θα υπολογίσουμε πόσα κέρδη θα λάβει ο οργανισμός από την επιτάχυνση του τζίρου των απαιτήσεων. Ο υπολογισμός πραγματοποιείται πολλαπλασιάζοντας τον δείκτη απόδοσης επί των πωλήσεων με το ποσό της μείωσης των εισπρακτέων λογαριασμών. Το κέρδος θα είναι:

0,05 * 404648 = 20232 χιλιάδες ρούβλια.

Στο επόμενο στάδιο υπολογίζουμε τις ζημίες από την παροχή έκπτωσης 2%, η οποία αναμένεται να χρησιμοποιηθεί από το 10% των αγοραστών. Αυτοι θα ειναι:

0,02 * 0,10 * 8352790 = 16706 χιλιάδες ρούβλια.

Συμπερασματικά, προσδιορίζουμε τα καθαρά έσοδα από την εκπτωτική πολιτική. Θα ισούται με τη διαφορά μεταξύ του κέρδους από την επιτάχυνση του κύκλου εργασιών των απαιτήσεων και των ζημιών από έκπτωση 2% επί της πώλησης αγαθών:

20232 - 16706 = 3526 χιλιάδες ρούβλια.

Όπως μπορείτε να δείτε, υπάρχει καθαρό εισόδημα. Επομένως, η παροχή έκπτωσης 2% είναι οικονομικά εφικτή.

Η εφαρμογή των προτεινόμενων μέτρων θα οδηγήσει σε βελτίωση της δομής του ισολογισμού.

Η διαχείριση των εισπρακτέων λογαριασμών περιλαμβάνει, πρώτα απ 'όλα, έλεγχο του κύκλου εργασιών των κεφαλαίων σε διακανονισμούς. Η επιτάχυνση του τζίρου στη δυναμική θεωρείται θετική τάση. Μεγάλη σημασία έχει η επιλογή των πιθανών αγοραστών και ο καθορισμός των όρων πληρωμής των αγαθών που προβλέπονται στα συμβόλαια. Η επιλογή πραγματοποιείται σύμφωνα με άτυπα κριτήρια: συμμόρφωση με την πειθαρχία πληρωμών νωρίτερα, ικανότητα του αγοραστή να πληρώσει για τα αγαθά που έχει ζητήσει, επίπεδο τρέχουσας φερεγγυότητας, οικονομικές και χρηματοοικονομικές συνθήκες της επιχείρησης που πωλεί (υπερβολικά αποθέματα, βαθμός ανάγκης για μετρητά , και τα λοιπά.).

Η πληρωμή για αγαθά σε τακτικούς πελάτες γίνεται συνήθως με πίστωση και οι όροι του δανείου εξαρτώνται από πολλούς παράγοντες. Κατά την ανάπτυξη μιας πολιτικής δανεισμού πελατών, είναι απαραίτητο να καθοριστούν οι όροι του δανείου, τα πρότυπα πιστοληπτικής ικανότητας, το σύστημα δημιουργίας αποθεματικών για επισφαλείς απαιτήσεις, το σύστημα είσπραξης πληρωμών, το σύστημα εκπτώσεων και πρόσθετων παρεχόμενων υπηρεσιών.

y δάνεια στο ποσό του συνολικού κεφαλαίου που αντλήθηκε.

K sp = DO / PC

K sp 2005 = 875 / 5266 = 0,17

K sp 2006 = 755 / 5528 = 0,14

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (-0,03).

Κατά την περίοδο αναφοράς, σημειώθηκε μείωση του μεριδίου των μακροπρόθεσμων δανείων στη διάρθρωση των προσελκυσμένων κεφαλαίων (-0,03). Ταυτόχρονα, σημειώνουμε τη γενική αύξηση των κεφαλαίων που αντλήθηκαν κατά την περίοδο αναφοράς.

8. Αναλογία ιδίων κεφαλαίων και δανειακών κεφαλαίων.

Εμφανίζει την αναλογική αναλογία των ιδίων και των προσελκυόμενων κεφαλαίων και καθορίζεται από την αναλογία του αθροίσματος όλων των αντληθέντων κεφαλαίων προς το ποσό των ιδίων κεφαλαίων.

K s = PC / SK

K από το 2005 = 5266 / 2405 = 2,19; K από το 2006 = 5528 / 2762 = 2,01;

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (-0,18).

Η αξία του δείκτη για το έτος αναφοράς δείχνει ότι για κάθε ρούβλι ιδίων κεφαλαίων υπήρχαν 2 ρούβλια 01 καπίκια δανεικών κεφαλαίων και κατά την περίοδο βάσης υπήρχαν 2 ρούβλια 19 καπίκια δανειακών κεφαλαίων ανά ρούβλι ιδίων κεφαλαίων. Η μείωση αυτού του δείκτη με την πάροδο του χρόνου δείχνει μείωση της εξάρτησης της επιχείρησης από εξωτερικές πηγές χρηματοδότησης, δηλ. για την ενίσχυση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας σε σχέση με την περίοδο βάσης.

9. Δείκτης πρόβλεψης ιδίων κεφαλαίων κίνησης.

Koss = (κυκλοφορούν ενεργητικό - βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις) / (Αποθέματα + ΦΠΑ επί των αποκτηθέντων περιουσιακών στοιχείων + εισπρακτέοι λογαριασμοί + βραχυπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις + μετρητά + άλλα κυκλοφορούν στοιχεία ενεργητικού)

K oss 2005 = 4645 - 4391 / 26 + 216 + 3420 + 1190 + 9 = 0,05

K oss 2006 = 4912 - 4773 / 16 + 190 + 3575 + 1315 + 6 = 0,03.

Ο δείκτης κεφαλαίου κίνησης χαρακτηρίζει τη διαθεσιμότητα του ίδιου κεφαλαίου κίνησης του οργανισμού, το οποίο είναι απαραίτητο για την οικονομική του σταθερότητα. Η τυπική τιμή αυτού του συντελεστή είναι 0,1. Στην περίπτωσή μας, υπάρχει αδυναμία διατήρησης της τυπικής τιμής του δείκτη, τόσο στη βάση όσο και στην περίοδο αναφοράς, επιπλέον, υπάρχει μείωση του δείκτη στην περίοδο αναφοράς.

10. Αναλογία ρεύματος

Κλικ = (κυκλοφορούν ενεργητικό - αναβαλλόμενα έξοδα) / (βρεχόμενες υποχρεώσεις - αναβαλλόμενα έσοδα - αποθεματικά για μελλοντικά έξοδα)

Κλικ 2005 = 4645 - 9 / 4391 = 1,06; Κάντε κλικ στο 2006 = 4912 - 6 / 4773 = 1,03.

Ο δείκτης τρέχουσας ρευστότητας χαρακτηρίζει τον βαθμό συνολικής κάλυψης από όλα τα κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία της επιχείρησης του ποσού των βραχυπρόθεσμων δανείων και δανείων και των πληρωτέων λογαριασμών. Στην περίπτωσή μας, κατά την περίοδο αναφοράς σημειώθηκε μείωση αυτού του δείκτη κατά 0,03, γεγονός που εξηγείται από την αύξηση της αξίας των τρεχουσών υποχρεώσεων του οργανισμού ή μάλλον των στοιχείων τους - πληρωτέων λογαριασμών, και αυτό παρά την παρόμοια αύξηση του κυκλοφορούν ενεργητικό το 2006. Η αξία του δείκτη στην περίοδο αναφοράς υπερβαίνει την τιμή κατωφλίου ίση με ένα, που σημαίνει την υπέρβαση του κυκλοφορούντος ενεργητικού έναντι των βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων. Η τυπική τιμή του τρέχοντος δείκτη ρευστότητας είναι η τιμή του ίση με 2, δηλ. η υπέρβαση του κυκλοφορούντος ενεργητικού έναντι των βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων είναι διπλάσια.

Ας παρουσιάσουμε τους υπολογισμένους δείκτες στον Πίνακα 2.7 στο πλαίσιο της περιόδου 2005-2006.

Τιμές δεικτών, χαρακτηριστικάφαγούρα χρηματοοικονομική βιώσιμοςΚαιness

Πίνακας 2.7

Ονομα προβολήμιλα	Αξίες pokΕΝΑιδρυτές	Απόκλισημιtion (+, -)	Κανονιστικές αξίεςμινια
Λόγος συγκέντρωσης ιδίων κεφαλαίων (Kksk)
Συντελεστής οικονομικής εξάρτησης (Kfz)
Δείκτης ευκινησίας μετοχικού κεφαλαίου (Km)
Συντελεστής συγκέντρωσης προσελκυόμενου κεφαλαίου (Kkp)
Συντελεστής διάρθρωσης μακροπρόθεσμων επενδύσεων (Ksv)
Λόγος μακροπρόθεσμης μόχλευσης (LLR)
Συντελεστής διάρθρωσης αυξημένου κεφαλαίου (CSP)
Αναλογία προσελκυσμένων και ιδίων κεφαλαίων (Кс)
Δείκτης πρόβλεψης ιδίων κεφαλαίων κίνησης (K oss)
Τρέχουσα αναλογία (Κλικ)

Από τα δεδομένα του πίνακα μπορείτε να δείτε την παρακάτω εικόνα. Κατά την περίοδο αναφοράς, σημειώθηκε αύξηση του δείκτη που χαρακτηρίζει τη συγκέντρωση ιδίων κεφαλαίων, λόγω αύξησης του μετοχικού κεφαλαίου του οργανισμού, το οποίο αυξήθηκε κυρίως λόγω της αύξησης του ποσού των κερδών εις νέο. Αντίστοιχα, ταυτόχρονα, παρατηρείται μείωση στους αντίθετους δείκτες που αναφέρονται παραπάνω: ο συντελεστής χρηματοοικονομικής εξάρτησης, η συγκέντρωση των προσελκυσμένων κεφαλαίων, καθώς και η αναλογία προσελκυσμένων και ιδίων κεφαλαίων. Ο δείκτης της ικανότητας ελιγμών του μετοχικού κεφαλαίου μειώνεται στην περίοδο αναφοράς σύμφωνα με τη μείωση της αξίας του ίδιου κεφαλαίου κίνησης του οργανισμού το 2005. Κατά την περίοδο αναφοράς, οι δείκτες των συντελεστών της δομής των μακροπρόθεσμων επενδύσεων, η μακροπρόθεσμη προσέλκυση δανειακών κεφαλαίων και η δομή του προσελκυμένου κεφαλαίου μειώνονται - αυτό εξηγείται από τη μείωση του ποσού του μακροπρόθεσμου οργανισμού υποχρεώσεις κατά την περίοδο αναφοράς. Επίσης, σημειώνεται μικρή μείωση στους δείκτες του δείκτη τρέχουσας ρευστότητας και της παροχής ιδίων κεφαλαίων κίνησης, ενώ προσοχή πρέπει να δοθεί στο γεγονός ότι η αξία του δείκτη τρέχουσας ρευστότητας στην περίοδο αναφοράς υπερβαίνει την τιμή κατωφλίου ίση με ένα. Ως αποτέλεσμα, μπορούμε να συμπεράνουμε ότι ο οργανισμός είναι οικονομικά εξαρτημένος (δεν διατηρούνται οι τυπικές τιμές των κύριων αναλογιών), αλλά κατά την περίοδο αναφοράς υπάρχει μια τάση προς σταδιακή μείωση αυτής της εξάρτησης, η οποία θα πάρει κάποιο χρόνο αν τα πράγματα πάνε καλά.

2.9 Ανάλυση της σύνθεσης και της δομής των απαιτήσεων και πιστωτής

χρέηρεαποδοχή

Η κατάσταση των εισπρακτέων λογαριασμών, το μέγεθος και η ποιότητά τους έχουν ισχυρό αντίκτυπο στην οικονομική κατάσταση του οργανισμού.

Για τη βελτίωση της οικονομικής θέσης του οργανισμού είναι απαραίτητο:

1) παρακολουθεί την αναλογία απαιτήσεων και υποχρεώσεων. Μια σημαντική υπέρβαση των εισπρακτέων λογαριασμών δημιουργεί απειλή για την οικονομική σταθερότητα του οργανισμού και καθιστά απαραίτητη την προσέλκυση πρόσθετων πηγών χρηματοδότησης.

2) παρακολουθεί την κατάσταση των διακανονισμών για ληξιπρόθεσμες οφειλές.

3) εάν είναι δυνατόν, επικεντρωθείτε στην αύξηση του αριθμού των αγοραστών.

Η ανάλυση των εισπρακτέων λογαριασμών γίνεται με βάση τα στοιχεία του Παραρτήματος του ισολογισμού (έντυπο αρ. 5, ενότητα 2).

Για να αξιολογήσουμε τη σύνθεση και την κίνηση των εισπρακτέων λογαριασμών, θα καταρτίσουμε αναλυτικό πίνακα (βλ. Παράρτημα Ε).

Τα στοιχεία του πίνακα δείχνουν ότι στο τέλος του έτους το υπόλοιπο των εισπρακτέων λογαριασμών αυξήθηκε κατά 4,5%. Το μερίδιο των ληξιπρόθεσμων απαιτήσεων στην αρχή του έτους αναφοράς ήταν 8,9% του συνολικού χρέους και στο τέλος της περιόδου αναφοράς αυξήθηκε σε 9,2%. Κατά συνέπεια, ο οργανισμός δεν μπόρεσε να επιτύχει την αποπληρωμή μέρους των ληξιπρόθεσμων οφειλών του. Το υπόλοιπο των απαιτήσεων με διάρκεια άνω των τριών μηνών μειώθηκε κατά 15,7%. Σημειώνουμε επίσης ότι ο οργανισμός, τόσο στην αρχή όσο και στο τέλος της περιόδου αναφοράς, δεν έχει μακροπρόθεσμες απαιτήσεις.

Τώρα ας υπολογίσουμε τον μέσο κύκλο εργασιών των απαιτήσεων του οργανισμού στο έτος αναφοράς, καθώς και στην περίοδο βάσης.

Κίνηση λογαριασμών εισπράκτεων

Ο δείκτης αυτός είναι ίσος με τον λόγο των εσόδων από πωλήσεις προς το μέσο ετήσιο ποσό των απαιτήσεων.

Ή o = B πραγματικό. /db

Ή περίπου 2005 = 26650 / 3280 = 8,1 (επαναστροφές)

Ή περίπου 2006 = 29880 / 3497,5 = 8,5 (επαναστροφές)

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (+0,4).

OR d = 360 / OR o

Ή d 2005 = 360 / 8,1 = 44,4 (ημέρες)

Ή d 2006 = 360 / 8,5 = 42,3 (ημέρες)

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (-2,1).

Κατά τη διεξαγωγή της ανάλυσης, είναι επίσης σκόπιμο να υπολογιστεί το μερίδιο των εισπρακτέων λογαριασμών στο συνολικό όγκο των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων. Ο δείκτης αυτός υπολογίζεται ως ο λόγος του ποσού των εισπρακτέων λογαριασμών προς το ποσό των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης και εκφράζεται ως ποσοστό.

DZ 2005 = 3420 / 4645 * 100% = 73,6%

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (-0,9%).

Επιπλέον, υπολογίζουμε το μερίδιο των απαιτήσεων από αγοραστές και πελάτες στο σύνολο του ενεργητικού.

DZ 2005 = 3215 / 4645 * 100% = 69,2%

DZ 2006 = 3575 / 4912 * 100% = 72,7%

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (+3,5%).

Η ανάλυση του κύκλου εργασιών των εισπρακτέων λογαριασμών θα πρέπει να πραγματοποιείται σε σύγκριση με την προηγούμενη περίοδο αναφοράς (βλ. Πίνακα 2.11).

Ανάλυση κύκλου εργασιών εισπρακτέων λογαριασμών

Πίνακας 2.11

δείκτες	Πέρυσι	Έτος αναφοράς	Αλλαγήμιtion (+, -)
Κύκλος εισπρακτέων λογαριασμών, σε κύκλο εργασιών
συμπεριλαμβανομένων των βραχυπρόθεσμων
Χρόνος αποπληρωμής απαιτήσεων, ημέρες
συμπεριλαμβανομένων των βραχυπρόθεσμων
Μερίδιο εισπρακτέων λογαριασμών στο σύνολο του κυκλοφορούντος ενεργητικού, %
συμπεριλαμβανομένου του μεριδίου των εξ αποστάσεως εξαγορών αγοραστών και πελατών στο συνολικό όγκο του κυκλοφορούντος ενεργητικού, %

Τα στοιχεία του πίνακα δείχνουν ότι η κατάσταση των διακανονισμών με τους οφειλέτες έχει βελτιωθεί κάπως σε σύγκριση με πέρυσι. Αυτό συνέβη λόγω αύξησης των εσόδων από την πώληση υπηρεσιών, ενώ σημειώνουμε ότι το ποσό των εισπρακτέων λογαριασμών σε απόλυτες τιμές για το 2006 αυξήθηκε κατά 155 χιλιάδες ρούβλια. Η μέση περίοδος αποπληρωμής των απαιτήσεων μειώθηκε κατά 2,1 ημέρες και διαμορφώθηκε σε 42,3 ημέρες. Βελτιώθηκε επίσης η κατάσταση των βραχυπρόθεσμων απαιτήσεων: το προηγούμενο έτος ήταν χειρότερο από το έτος αναφοράς. Ο τζίρος της αυξήθηκε κατά 2,8 ημέρες και ο αριθμός των στροφών για το έτος αυξήθηκε κατά 0,6 και ανήλθε σε 9,2 στροφές. Παρατηρούμε μείωση στην ποιότητα των εισπρακτέων λογαριασμών. Αν λάβουμε υπόψη ότι το μερίδιο των εισπρακτέων λογαριασμών ανήλθε στο 72,7%, και το μερίδιο του χρέους από αγοραστές και πελάτες ανήλθε επίσης στο 72,7% του συνόλου του κυκλοφορούντος ενεργητικού του οργανισμού, τότε μπορούμε να συμπεράνουμε ότι η κατάσταση των εισπρακτέων λογαριασμών επηρέασε τη μείωση των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων ρευστότητας γενικά.

Τα δανειακά κεφάλαια αντιπροσωπεύουν τις νομικές και οικονομικές υποχρεώσεις του οργανισμού στην τρίτη δυναμική.

Οι υποχρεώσεις είναι οφειλές (λογιστικές ή μη) που δημιουργήθηκαν κατά τις περιόδους αναφοράς ή προηγούμενες περιόδους, για τις οποίες υπάρχει βεβαιότητα ότι η αποπληρωμή (διακανονισμός) του θα οδηγήσει σε μείωση των οικονομικών οφελών, δηλαδή μείωση των πραγματικών περιουσιακών στοιχείων.

Μια υποχρέωση ενσωματώνει ένα συγκεκριμένο χρέος που πρέπει να αποπληρωθεί ή μια υποχρέωση να ενεργήσουμε με συγκεκριμένο τρόπο - για παράδειγμα, να διορθώσουμε ελαττώματα σε προϊόντα που πωλούνται ή να εκτελέσουμε προπληρωμένη εργασία.

Οι υποχρεώσεις περιλαμβάνουν:

· μακροπρόθεσμα δάνεια και άλλες χρεωστικές υποχρεώσεις.

· βραχυπρόθεσμα δάνεια και τραπεζικά δάνεια.

· Λογαριασμοί πληρωτέοι σε προμηθευτές, διάφορα φυσικά και νομικά πρόσωπα για κάθε είδους συναλλαγές.

· αποθεματικά εκτιμώμενων πιστώσεων.

· προγραμματισμένες πληρωμές συντάξεων και άλλες παρόμοιες οικονομικές υποχρεώσεις.

Οι υποχρεώσεις καταγράφονται μόνο όταν υπάρχει λόγος να πιστεύεται ότι ο διακανονισμός τους θα απαιτήσει ορισμένα κόστη που μειώνουν τα περιουσιακά στοιχεία ή με άλλο τρόπο οδηγούν σε μείωση των πιθανών οικονομικών οφελών. Ακολουθούν ολοκληρωμένες συναλλαγές που απαιτούν πληρωμή, και αποδοχή δικαστικής απόφασης προς εκτέλεση, και προθέσεις καταβολής προστίμου ή καταβολής φόρου στον κρατικό προϋπολογισμό.

Τα δανειακά κεφάλαια ταξινομούνται ανάλογα με το βαθμό επείγοντος της αποπληρωμής τους και τον τρόπο εξασφάλισης.

Ανάλογα με τον επείγον βαθμό αποπληρωμής, οι υποχρεώσεις χωρίζονται σε μακροπρόθεσμες και τρέχουσες. Τα κεφάλαια που συγκεντρώνονται σε μακροπρόθεσμη βάση χρησιμοποιούνται συνήθως για την αγορά μακροπρόθεσμων περιουσιακών στοιχείων και οι βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις, κατά κανόνα, αποτελούν πηγή κεφαλαίου κίνησης.

Για την αξιολόγηση της δομής των δανειακών κεφαλαίων, είναι πολύ σημαντικό να διαιρεθούν σε μη εξασφαλισμένα και εξασφαλισμένα. Η σημασία μιας τέτοιας ομαδοποίησης οφείλεται στο γεγονός ότι οι εξασφαλισμένες υποχρεώσεις σε περίπτωση εκκαθάρισης του οργανισμού και ανακοίνωσης της πτωχευτικής διαδικασίας εξοφλούνται από την πτωχευτική περιουσία.

Η μεθοδολογία για την ανάλυση των πληρωτέων λογαριασμών είναι παρόμοια με τη μεθοδολογία για την ανάλυση των απαιτήσεων.

Με βάση τα στοιχεία της Ενότητας 7 του Εντύπου Νο. 5, καταρτίζεται αναλυτικός πίνακας (βλ. Παράρτημα Ζ).

Τα στοιχεία του πίνακα δείχνουν ότι μέχρι το τέλος του έτους το ποσό του υπολοίπου των πληρωτέων λογαριασμών αυξήθηκε κατά 5%. Το μερίδιο των βραχυπρόθεσμων πληρωτέων λογαριασμών στην αρχή του έτους αναφοράς ήταν 83,4% του συνολικού χρέους και στο τέλος της περιόδου αναφοράς αυξήθηκε σε 86,3%. Κατά συνέπεια, ο οργανισμός αύξησε το χρέος του κατά την περίοδο αναφοράς. Το υπόλοιπο των πληρωτέων λογαριασμών με περίοδο αποπληρωμής άνω των τριών μηνών αυξήθηκε κατά 8,5%. Αντίθετα, το μακροπρόθεσμο χρέος του οργανισμού κατά την περίοδο αναφοράς μειώθηκε κατά 13,7%. Δομή CR

Μας ενδιαφέρουν περισσότερο οι πληρωτέοι λογαριασμοί, οι οποίοι έχουν εκκαθαριστεί από τα ποσά των μακροπρόθεσμων υποχρεώσεων, καθώς και τα βραχυπρόθεσμα δάνεια και τα δάνεια (βλ. Πίνακα 2.12)

Διάρθρωση των πληρωτέων λογαριασμών στο τέλος του 2006.

ΤραπέζιΚαιτσα 2.12

Έτσι, όπως φαίνεται από τον πίνακα, το μεγαλύτερο μερίδιο στη δομή των πληρωτέων λογαριασμών αφορά το χρέος προς τα κρατικά εξωδημοσιονομικά ταμεία (37,6%), καθώς και το υποχρεωτικό χρέος προς τον προϋπολογισμό για φόρους και τέλη (22,1%).

Τώρα ας υπολογίσουμε τον μέσο κύκλο εργασιών των πληρωτέων λογαριασμών του οργανισμού στο έτος αναφοράς, καθώς και στην περίοδο βάσης.

Ο κύκλος εργασιών των πληρωτέων λογαριασμών προσδιορίζεται διαιρώντας το ποσό του κόστους πώλησης με το μέσο ετήσιο ποσό των πληρωτέων λογαριασμών.

OKZ o = ZR / KZ

OKZ o 2005 = 22347 / 2820 = 7,9 (περιστροφές)

OKZ o 2006 = 25082 / 3333 = 7,5 (περιστροφές)

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (-0,4).

Στη συνέχεια υπολογίζουμε τον αριθμό των ημερών για να ολοκληρωθεί μια περιστροφή.

ΟΚΖ d = 360 / ΟΚΖ ο

OKZ d 2005 = 360 / 7,9 = 45,6 (ημέρες)

OKZ d 2006 = 360 / 7,5 = 48 (ημέρες)

Η απόκλιση το 2005-2006 ήταν (+2,4).

Από αυτούς τους υπολογισμούς είναι σαφές ότι η κατάσταση των πληρωτέων λογαριασμών κατά την περίοδο αναφοράς επιδεινώθηκε. Κάτι που επιβεβαιώνει την ανάπτυξή του σε απόλυτες τιμές (+547 χιλιάδες ρούβλια) φαίνεται επίσης από τους δείκτες του αριθμού των τζίρων ανά έτος (-0,4 κύκλοι εργασιών), καθώς και τη διάρκεια του κύκλου εργασιών σε ημέρες (+2,4 ημέρες).

Τώρα προτείνεται η διενέργεια συγκριτικής ανάλυσης των απαιτήσεων και των υποχρεώσεων με βάση τα στοιχεία στο τέλος της περιόδου αναφοράς (βλ. Πίνακα 2.13).

Συγκριτική ανάλυση απαιτήσεων και υποχρεώσεωνnness

Πίνακας 2.13

Η σύγκριση της κατάστασης των εισπρακτέων και των πληρωτέων λογαριασμών μας επιτρέπει να καταλήξουμε στο εξής συμπέρασμα: στον οργανισμό κυριαρχεί το ποσό των πληρωτέων λογαριασμών και ο ρυθμός ανάπτυξής του είναι υψηλότερος από τον ρυθμό αύξησης των εισπρακτέων λογαριασμών. Ο λόγος για αυτό είναι το χαμηλότερο ποσοστό κύκλου εργασιών των πληρωτέων λογαριασμών σε σύγκριση με τους εισπρακτέους λογαριασμούς. Αυτή η κατάσταση οδηγεί σε αυξημένη εξάρτηση από δανειακές πηγές χρηματοδότησης προκειμένου να αναπληρωθεί το κεφάλαιο κίνησης του οργανισμού, κάτι που τελικά μπορεί να οδηγήσει στην αφερεγγυότητα του οργανισμού.

3. Σχεδιαστικό μέρος

Με βάση την παραπάνω ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης, μπορούμε να συμπεράνουμε ότι ο οργανισμός είναι οικονομικά εξαρτημένος (δεν διατηρούνται οι τυπικές τιμές των κύριων δεικτών) και παρόλο που κατά την περίοδο αναφοράς υπάρχει μια τάση σταδιακής μείωσης Σε αυτήν την εξάρτηση, θα ήθελα να προτείνω μια σειρά μέτρων (βλ. διάγραμμα 3.1 ), με στόχο την ενίσχυση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας και τη μείωση της οικονομικής εξάρτησης.

Σχέδιο 3.1 - Πρόγραμμα δραστηριοτήτων

3.1 Μέτρο για τη διαχείριση των πληρωτέων και εισπρακτέων λογαριασμών της εταιρείας

Με βάση την ανάλυση των εισπρακτέων λογαριασμών που πραγματοποιήθηκε σε αυτήν την εργασία, μπορούμε να συμπεράνουμε ότι ο οργανισμός έχει ορισμένα προβλήματα με τους οφειλέτες και τα προβλήματα αυτά δεν μειώθηκαν κατά το έτος αναφοράς σε σύγκριση με το προηγούμενο.

1. Είναι απαραίτητο να παρακολουθείται διαρκώς η κατάσταση των διακανονισμών με πελάτες, ειδικά για τις αναβαλλόμενες οφειλές.

2. Καθιερώστε ορισμένες προϋποθέσεις για την πίστωση των οφειλετών, για παράδειγμα:

* ο αγοραστής λαμβάνει έκπτωση 2% εάν πραγματοποιηθεί πληρωμή για την παρεχόμενη υπηρεσία εντός 10 ημερών από την ημερομηνία παροχής της.

* ο αγοραστής πληρώνει το πλήρες τίμημα εάν η πληρωμή γίνει μεταξύ της 11ης και της 30ής ημέρας της περιόδου πίστωσης.

* σε περίπτωση μη πληρωμής εντός μηνός, ο αγοραστής θα πρέπει να πληρώσει επιπλέον πρόστιμο, το ύψος του οποίου εξαρτάται από τη στιγμή της πληρωμής.

3. Εάν είναι δυνατόν, στοχεύστε όσο το δυνατόν περισσότερους αγοραστές για να μειώσετε τον κίνδυνο μη πληρωμής από έναν ή περισσότερους αγοραστές.

4. Factoring, δηλ. μεταπώληση απαιτήσεων σε τράπεζα ή εταιρεία Factoring. Είναι αυτή η μέθοδος επηρεασμού των εισπρακτέων λογαριασμών της Tropic-tour LLC που μπορεί να είναι η απλούστερη και ταυτόχρονα αποτελεσματική. Παρακάτω θα εξετάσουμε την ουσία των προσφερόμενων υπηρεσιών Factoring.

Το Factoring είναι ένα σύμπλεγμα χρηματοοικονομικών υπηρεσιών που παρέχονται από μια τράπεζα σε έναν πελάτη με αντάλλαγμα την εκχώρηση απαιτήσεων. Αυτές οι υπηρεσίες περιλαμβάνουν:

· χρηματοδότηση δραστηριοτήτων προμηθειών

· ασφάλιση πιστωτικού κινδύνου

· καταγραφή της κατάστασης των εισπρακτέων λογαριασμών και τακτική παροχή σχετικών αναφορών στον πελάτη

· Έλεγχος έγκαιρης πληρωμής και συνεργασία με οφειλέτες.

Σύμφωνα με τη γενικά αποδεκτή διεθνή πρακτική, τα ακόλουθα τέσσερα κύρια στοιχεία διακρίνονται στη δομή της αμοιβής για την παροχή υπηρεσιών Factoring (στη Ρωσική Ομοσπονδία - τρία στοιχεία):

1. Πάγιο τέλος διεκπεραίωσης παραστατικών παράδοσης(συνήθως αυτό το ποσό περιλαμβάνεται στο ποσοστό προμήθειας) .

2. Το κόστος των πιστωτικών πόρων που απαιτούνται για τη χρηματοδότηση του Προμηθευτή.Στην πραγματικότητα, αυτό αντανακλά τους τόκους του δανείου και υπολογίζεται από το ποσό της διαφοράς μεταξύ των ληφθέντων ποσών για το Factoring και των υπολοίπων ποσών του χρέους. Συνήθως, τα επιτόκια τέτοιων δανείων είναι 2% - 4% υψηλότερα από τα τρέχοντα τραπεζικά επιτόκια για τα βραχυπρόθεσμα δάνεια.

3. Επιτροπή χρηματοοικονομικών υπηρεσιών.Αυτό το είδος προμήθειας προβλέπει την παροχή από τον Factor των ακόλουθων υπηρεσιών:

α) παρακολούθηση της έγκαιρης πληρωμής για υπηρεσίες που παρέχονται από οφειλέτες·

β) συνεργασία με οφειλέτες σε περίπτωση καθυστερήσεων στις πληρωμές·

γ) λογιστική για την τρέχουσα κατάσταση των εισπρακτέων λογαριασμών.

δ) παροχή αναφορών στον πελάτη·

ε) τον καθορισμό και την τακτική αναθεώρηση ορίων.

στ) έλεγχος ορίων.

ζ) αποδοχή ορισμένων κινδύνων.

η) διατήρηση ενός ορισμένου επιπέδου ρευστότητας, διασφαλίζοντας τη δυνατότητα χρηματοδότησης του πωλητή ανά πάσα στιγμή.

Η αμοιβή για χρηματοοικονομικές υπηρεσίες εξαρτάται από τον μέσο μηνιαίο κύκλο εργασιών του πελάτη για το Factoring και τον αριθμό των οφειλετών που μεταφέρονται για εξυπηρέτηση. Ο κύκλος εργασιών του προμηθευτή υπολογίζεται σύμφωνα με το γεγονός.

Το κόστος επεξεργασίας εγγράφων και η προμήθεια για χρηματοοικονομικές υπηρεσίες δεν εξαρτώνται από το μέγεθος της πρόωρης πληρωμής και από το χρόνο χρήσης των οικονομικών πόρων και επομένως δεν μπορούν να υπολογιστούν ως ποσοστό ετησίως. Το οικονομικό νόημα της χρέωσης αυτών των προμηθειών είναι η πληρωμή του Factor για υπηρεσίες ώστε να διασφαλίζεται η πολιτική δανεισμού ελάχιστου κινδύνου του παρόχου υπηρεσιών.

Στο τέλος του μήνα, η προμήθεια για τις υπηρεσίες Factoring αναθεωρείται και μπορεί να αλλάξει σύμφωνα με το πρόγραμμα τιμολογίων, ανάλογα με τα στατιστικά στοιχεία των κύριων δεικτών: ο όγκος των απαιτήσεων που μεταφέρθηκαν για υπηρεσίες Factoring, ο αριθμός των οφειλετών, ο κύκλος εργασιών απαιτήσεων . Κατά μέσο όρο, η προμήθεια είναι 0,5% - 4% των ποσών των τιμολογίων.

Οι υπηρεσίες Factoring συνδέονται με τα ακόλουθα πρόσθετα εισοδήματα και παροχέςπρομηθευτής:

1. Λήψη πρόσθετου κέρδουςλόγω της δυνατότητας αύξησης του όγκου πωλήσεων λαμβάνοντας από τον παράγοντα το απαραίτητο κεφάλαιο κίνησης για αυτό .

2. Εξοικονόμηση αδικαιολόγητων δαπανών,που σχετίζονται με τη λήψη τραπεζικού δανείου.

Σε αντίθεση με τον τραπεζικό δανεισμό με υπηρεσίες Factoring, όταν λαμβάνει χρηματοδότηση για τις πωλήσεις του, ο προμηθευτής παύει να επιβαρύνεται με τα ακόλουθα έξοδα:

α) τόκοι για τη χρήση του δανείου·

β) δαπάνες για τη λήψη δανείου, συμπεριλαμβανομένης της εγγραφής και ασφάλισης εξασφαλίσεων, πληρωμής χρόνου υπαλλήλου για εγγραφή και προετοιμασία εγγράφων για το τμήμα πιστώσεων, ειδοποίηση της φορολογικής επιθεώρησης για την πρόθεση ανοίγματος δανειακού λογαριασμού κ.λπ.

γ) δαπάνες που σχετίζονται με απροσδόκητη αύξηση των επιτοκίων στη χώρα.

δ) δαπάνες για επείγουσα κινητοποίηση κεφαλαίων κατά τη λήξη του δανείου ή τις πληρωμές τόκων, συμπεριλαμβανομένων των διαφυγόντων κερδών που συνδέονται με την απόσυρση αυτών των κεφαλαίων από την κυκλοφορία.

Επιπλέον, η χρηματοδότηση στο πλαίσιο των υπηρεσιών Factoring καταβάλλεται πέραν του ορίου τραπεζικού δανεισμού, το οποίο μπορεί να χρησιμοποιήσει ο προμηθευτής, για παράδειγμα, για το άνοιγμα πιστωτικής επιστολής χωρίς κάλυψη, την εξασφάλιση εγγύησης, έναν λογαριασμό ανταλλαγή κ.λπ.

3. Εξοικονόμηση λόγω της δυνατότητας αγοράς αγαθών από τους προμηθευτές σας σε χαμηλότερες τιμές.Αυτή η ευκαιρία προκύπτει λόγω του γεγονότος ότι ο πελάτης της εταιρείας Factoring, λαμβάνοντας σημαντικό μέρος του ποσού παράδοσης την ημέρα της παράδοσης, χάνοντας έτσι την εξάρτησή του από τη συμμόρφωση των οφειλετών του με την πειθαρχία πληρωμής, μπορεί να συντομεύσει την αναβαλλόμενη περίοδο πληρωμής κατά την αγορά αγαθών και να ζητήσει από τους προμηθευτές της τις καλύτερες συνθήκες τιμής για τα αγορασμένα αγαθά. Επιπλέον, λαμβάνει εγγύηση προστασίας από κυρώσεις από τους πιστωτές σε περίπτωση μη έγκαιρων διακανονισμών μαζί τους που προκαλούνται από χρηματικό κενό.

4. Προστασία από ζημίες λόγω μη πληρωμής ή καθυστερημένης πληρωμής από τους οφειλέτες για υπηρεσίες που τους παρασχέθηκαν.

5. Εξοικονόμηση πληρωμής για επιπλέον θέσεις(συμπεριλαμβανομένου του εξοπλισμού γραφείου) και επιπλέον χρόνο εργασίας των υπαλλήλων που είναι υπεύθυνοι για:

α) έλεγχος των εισπρακτέων λογαριασμών·

β) προσέλκυση οικονομικών πόρων.

6. Προστασία έναντι διαφυγόντων κερδών από απώλεια πελατώνλόγω της αδυναμίας παροχής ανταγωνιστικών προγραμμάτων αναβολής πληρωμής στους πελάτες σε περίπτωση έλλειψης κεφαλαίου κίνησης.

Στη Ρωσία, αυτή η αγορά άρχισε να αναπτύσσεται το 1988. Οι εμπορικές τράπεζες άρχισαν να πραγματοποιούν πράξεις Factoring. Πρέπει να σημειωθεί ότι στην αρχή αντιμετώπισαν παντελή έλλειψη πολιτισμένων τεχνολογιών factoring και αποκρουστική πειθαρχία πληρωμών των οφειλετών, που οδήγησε σε σημαντικές απώλειες. Όμως ήδη το 1994, έχοντας αποκτήσει εμπειρία και σκοπεύοντας να εισέλθει στη διεθνή αγορά factoring, η πρώτη ρωσική τράπεζα που έγινε αποδεκτή στην FCI ήταν η Tveruniversalbank, αργότερα η Most Bank. Επί σειρά ετών, η JSCB Menatep, η International Moscow Bank και πολλοί άλλοι έχουν δοκιμάσει το factoring στη Ρωσία. Σήμερα, μαζί με πολλές άλλες τράπεζες και εταιρείες, ένας από τους μεγαλύτερους φορείς εκμετάλλευσης υπηρεσιών Factoring στη Ρωσία είναι η JSB IBG NIKoil. Οι ειδικοί της εταιρείας άρχισαν να ασχολούνται με το factoring το 1995 στη Russian Credit Bank. Μετά την κρίση του Αυγούστου, η επιχείρηση αυτή συνέχισε να υφίσταται στη ΝΙΚΟΪΛ. Αυτός ο δυναμικά αναπτυσσόμενος όμιλος επενδυτικής τραπεζικής εφαρμόζει μια στρατηγική «χρηματοοικονομικών σούπερ μάρκετ» στην αγορά τραπεζικών υπηρεσιών. Το Factoring έχει γίνει ένα από τα προϊόντα με σταθερή ζήτηση τα τελευταία χρόνια. Η NIKoil συνεργάζεται όχι μόνο με μεγάλους προμηθευτές, αλλά και με μικρές εταιρείες, επειδή οι υπηρεσίες Factoring μπορούν να δεχτούν παραδόσεις ακόμη και για μικρά ποσά. Η μόνη απαίτηση είναι ο δυνητικός πελάτης να έχει διαφοροποιημένες απαιτήσεις, δηλαδή την παρουσία τουλάχιστον δώδεκα τακτικών πελατών. Φυσικά, το εμπόριο πραγματοποιείται με αναβολή πληρωμής (μια συμφωνία για την αποστολή εμπορευμάτων δεν θα λειτουργήσει). Η πληρωμή για τις προμήθειες από τους οφειλέτες πρέπει να γίνεται χωρίς μετρητά. Η συνεργασία με την JSB "IBG NIKoil" για το factoring δεν επιβάλλει στον πελάτη υποχρέωση να ανοίξει τρεχούμενο λογαριασμό σε αυτήν την τράπεζα. Ανοίγεται προσωπικός λογαριασμός για τον προμηθευτή στον λογαριασμό ισολογισμού της τράπεζας 47401 «Διακανονισμοί για πράξεις Factoring, forfaiting», όπου στη συνέχεια λαμβάνονται πληρωμές από οφειλέτες για προμήθειες. Για το άνοιγμα αυτών των προσωπικών λογαριασμών, ο προμηθευτής δεν απαιτείται να παρέχει κάθε είδους πιστοποιητικά κ.λπ., όπως όταν ανοίγει, για παράδειγμα, λογαριασμό δανείου. Η χρηματοδότηση και η μεταφορά των υπολοίπων πληρωμών μπορεί να γίνει σε οποιαδήποτε ρωσική τράπεζα, η οποία θα καθορίζεται στη συμφωνία για τις υπηρεσίες Factoring για την προμήθεια αγαθών (υπηρεσιών).

Ο Πίνακας 3.1 παρουσιάζει οργανισμούς που παρέχουν υπηρεσίες Factoring στη Μόσχα με τους πιο ευνοϊκούς όρους.

Πίνακας 3.1 - Προσφορά στην αγορά υπηρεσιών Factoring

Έτσι, έχοντας εξετάσει τις προσφορές στην αγορά υπηρεσιών Factoring (ο πίνακας δείχνει τις πιο κερδοφόρες επιλογές), μπορούμε να καταλήξουμε στο συμπέρασμα ότι η πιο συμφέρουσα προσφορά προέρχεται από την AB «IBG NIKOIL» και η Tropic-Tour LLC προτείνεται να συνάψει μια συμφωνία μαζί τους με τους ακόλουθους όρους. Η Tropic-tour LLC προτείνεται να παραδώσει προς είσπραξη όλες τις απαιτήσεις, με εξαίρεση τις ληξιπρόθεσμες άνω των τριών μηνών, αφού για την είσπραξη τέτοιων οφειλών η ΑΒ «IBG NIKOIL» θα λάβει ένα αρκετά μεγάλο ποσοστό της προμήθειας (6 %), και το επιτόκιο του δανείου θα είναι ίσο με 30%, και η εφάπαξ πληρωμή θα είναι μόνο το 60% του ποσού αυτής της οφειλής, αυτή η θέση της JSB "IBG NIKOIL" εξηγείται από την ασφάλιση έναντι του πιθανού κινδύνου που σχετίζεται με την είσπραξη ενός τόσο ληξιπρόθεσμου χρέους.

Ως αποτέλεσμα, το βραχυπρόθεσμο χρέος της Tropic-Tour LLC ύψους 3.249 χιλιάδων ρούβλια θα καλυφθεί βάσει συμφωνίας factoring με τους ακόλουθους όρους: προμήθεια για τον παράγοντα - 2% του συνολικού ποσού. Το επιτόκιο των πιστωτικών πόρων είναι 18% ετησίως. Σημειώστε ότι είναι λογικό να συναφθεί συμφωνία για την είσπραξη βραχυπρόθεσμων οφειλών που δεν είναι ληξιπρόθεσμες για όχι περισσότερο από έξι μήνες, αντίστοιχα, καταβάλλοντας 9% για τον πιστωτικό πόρο. Η εφάπαξ πληρωμή από την εταιρεία factoring θα είναι το 90% των ποσών του τιμολογίου. Το ληξιπρόθεσμο βραχυπρόθεσμο χρέος ύψους 251 χιλιάδων ρούβλια γίνεται δεκτό για είσπραξη με άλλους, πιο δυσμενείς όρους, συγκεκριμένα: προμήθεια συντελεστών - 3% του συνολικού ποσού. Το επιτόκιο των πιστωτικών πόρων είναι 21% ετησίως. Η σύμβαση συνάπτεται επίσης για έξι μήνες. Το υπόλοιπο μέρος των απαιτήσεων ύψους 75 χιλιάδων ρούβλια, το οποίο έχει καθυστερήσει περισσότερο από τρεις μήνες, δεν υποβάλλεται για είσπραξη βάσει της σύμβασης. Θα ήταν σκόπιμο να χρησιμοποιηθούν τα ποσά που λαμβάνονται από την εταιρεία factoring για την εξόφληση των πληρωτέων λογαριασμών της Tropic-tour LLC και, πρώτα απ 'όλα, των οφειλών στον προϋπολογισμό για φόρους και τέλη. Ως αποτέλεσμα αυτής της δραστηριότητας, λόγω της επιτάχυνσης του κύκλου εργασιών, η ανάγκη για πιστωτικούς πόρους θα μειωθεί, ο αριθμός του κύκλου εργασιών του κεφαλαίου κίνησης της επιχείρησης θα αυξηθεί και ο κύκλος παραγωγής θα συντομευτεί.

3.2 Μέτρα για την αύξηση του όγκου των πηγών ίδιας χρηματοδότησης

Για τη χρηματοδότηση των τρεχουσών δραστηριοτήτων της επιχείρησης, οι κύριες πηγές είναι τα έσοδα και τα κέρδη από τις κύριες δραστηριότητες της εταιρείας. Η επέκταση των βασικών δραστηριοτήτων μέσω διαφόρων δραστηριοτήτων θα επιλύσει περαιτέρω αυτό το ζήτημα.

Για την Tropic-tour LLC, οι πιο υποσχόμενες περιοχές είναι οι εξής:

Βελτίωση των υπηρεσιών της εταιρείας

Επέκταση της αγοράς

Επιτάχυνση πωλήσεων και υλοποίησης

Βελτίωση της ποικιλίας

3.2.1 Εκδήλωση με στόχο τη βελτίωση των υπηρεσιών της εταιρείας

Επί του παρόντος, οι περισσότεροι επιχειρηματίες που επιλύουν προβλήματα σχετικά με τις διακοπές και την επιλογή ταξιδιωτικού γραφείου αναγκάζονται να εμπιστευτούν ένα τόσο λεπτό ζήτημα στους βοηθούς τους, να βασίζονται στην επιλογή γνωστών ή στις συμβουλές φίλων αντί να επιλέξουν την πιο βέλτιστη επιλογή για τον εαυτό τους. Αυτό οφείλεται στη συνεχή απασχόληση και στην έλλειψη ελεύθερου χρόνου για ταξίδια στα γραφεία των ταξιδιωτικών εταιρειών. Μπορείτε να λάβετε υπόψη όλους αυτούς τους παράγοντες και να εισέλθετε στην αγορά με μια μοναδική προσφορά. Δεν θα χρειαστεί να αποσπαστείτε από τις επιχειρήσεις· οι υπάλληλοι της τουριστικής εταιρείας θα κάνουν τα πάντα για τον πελάτη. Η ιδιαιτερότητα αυτής της ιδέας είναι ότι μπορείτε να επιλέξετε την πιο κατάλληλη περιήγηση χωρίς να φύγετε από το γραφείο σας, στο σπίτι, ενώ βρίσκεστε σε επαγγελματικό ταξίδι ή απλώς χαλαρώνετε με φίλους στη χώρα. Τα περισσότερα ταξιδιωτικά γραφεία προσφέρουν να έρθετε στο γραφείο τους, να δείτε τους καταλόγους και να μάθετε όλες τις ερωτήσεις σας από τον διευθυντή προσωπικά. Τι γίνεται όμως αν απλά δεν έχετε αρκετό χρόνο για όλα αυτά; Πρέπει να ακυρώσεις ένα ταξίδι που ονειρευόσουν από καιρό ή να το αναβάλεις επ' αόριστον; Όχι, τώρα όλες οι πληροφορίες σχετικά με την ξενάγηση θα μπορούν να λαμβάνονται μέσω email και με φορητό υπολογιστή δεν θα υπάρχουν προβλήματα πρόσβασης σε αυτό, ανεξάρτητα από το πού βρίσκεται ο πελάτης. Αλλά δεν είναι μόνο αυτό. Για να αποφευχθεί η παραμικρή πιθανότητα παρεξήγησης, οι ειδικοί των τουριστικών εταιρειών μπορούν πάντα να επικοινωνήσουν με έναν πιθανό πελάτη ανά πάσα στιγμή που τον βολεύει και να πραγματοποιήσουν μια ηλεκτρονική διαβούλευση χρησιμοποιώντας τηλέφωνο, e-mail ή σελιδοποίηση ICQ Internet.

Το έργο αυτό μπορεί να πραγματοποιηθεί ως εξής. Για την υλοποίηση του έργου, θα χρειαστεί να χρησιμοποιηθούν οι υπηρεσίες προγραμματιστών που στοχεύουν στον εκσυγχρονισμό της υπάρχουσας τοποθεσίας στο Διαδίκτυο της εταιρείας, καθώς και στην προσέλκυση δύο μάνατζερ-συμβούλων στο προσωπικό της εταιρείας για να εργαστούν στον ιστότοπο της εταιρείας online όλο το εικοσιτετράωρο ( χρήση εκ περιτροπής εργασίας) και ένας ταχυμεταφορέας για πληρωμή και καταχώρηση των απαραίτητων εγγράφων και κουπονιών. Οι εργασιακές ευθύνες του διευθυντή συμβούλων θα περιλαμβάνουν τα ακόλουθα καθήκοντα:

· Απευθύνεται ηλεκτρονική αλληλογραφία (direct mail) σε τακτικούς και δυνητικούς πελάτες της εταιρείας, που περιέχει διαφημιστικές πληροφορίες για την εταιρεία, τις υπηρεσίες που παρέχει, καθώς και υπάρχουσες (Tour on credit) και νέες (Tour on-line) μοναδικές προσφορές από την εταιρεία Tropic-LLC tour» στην αγορά.

· Διαβούλευση με τους επισκέπτες της ιστοσελίδας για όλα τα θέματα που τους ενδιαφέρουν, μέσω επικοινωνίας μαζί τους μέσω chat και φόρουμ.

· Διαβούλευση με πιθανούς πελάτες μέσω email, ICQ και τηλεφώνου. Αποστολή ηλεκτρονικών καταλόγων, μπροσούρων σε πιθανούς πελάτες, βοήθεια στη λήψη εισαγωγικών και παρουσιάσεων βίντεο από την ιστοσελίδα της εταιρείας κ.λπ.

· Συντονισμός με τον πελάτη όλων των πιθανών αποχρώσεων σχετικά με την παραγγελία της εκδρομής. προετοιμασία των απαραίτητων εγγράφων που απαιτούνται για την έκδοση κουπονιού και τη μεταφορά τους στον ταχυμεταφορέα.

Στις αρμοδιότητες του courier περιλαμβάνεται η επίσκεψη στον πελάτη για την προετοιμασία των απαραίτητων εγγράφων και τη λήψη προκαταβολής (αυτή η ευθύνη εξαρτάται από την επιλογή του τρόπου πληρωμής του πελάτη) για την κράτηση.

Η διαδικασία κράτησης έχει ως εξής:

Ο πελάτης επιλέγει τον προορισμό, το ξενοδοχείο, τα γεύματα, τις ημερομηνίες ταξιδιού και άλλες υπηρεσίες που περιλαμβάνονται στο ταξίδι. Μετά από αυτό, ο διαχειριστής προετοιμάζει όλα τα έγγραφα που είναι απαραίτητα για την κράτηση και τα μεταφέρει στον ταχυμεταφορέα, ο οποίος πηγαίνει στον πελάτη σε τόπο και χρόνο που τον βολεύει. Ο πελάτης πραγματοποιεί προκαταβολή με οποιονδήποτε από τους ακόλουθους τρόπους: σε μετρητά στον ταχυμεταφορέα, με απόδειξη σε οποιοδήποτε υποκατάστημα τράπεζας, με τραπεζικό έμβασμα από λογαριασμό νομικής οντότητας, με μεταφορά σε ηλεκτρονικό λογαριασμό, χρησιμοποιώντας το Διαδίκτυο Yandex-Money σύστημα ή, αφού ειδοποιηθεί εκ των προτέρων ο διαχειριστής, εκδίδεται μια περιήγηση με πίστωση .

Στη συνέχεια, η τουριστική εταιρεία κάνει κράτηση για ξενοδοχείο, αεροπορικά εισιτήρια, μεταφορές, εκδρομές και άλλες υπηρεσίες που είχε παραγγείλει προηγουμένως ο πελάτης. Η επιβεβαίωση ολόκληρου του πακέτου ταξιδιωτικών υπηρεσιών στην πράξη θα διαρκέσει από 1 ώρα έως 2 ημέρες. Αμέσως μετά την επιβεβαίωση, ο διαχειριστής ενημερώνει τον πελάτη με κάθε βολικό τρόπο (τηλέφωνο, e-mail, icq κ.λπ.) για την επιβεβαίωση της παραγγελίας. Σε περίπτωση μη επιβεβαίωσης μιας ή περισσότερων υπηρεσιών που περιλαμβάνονται στην εκδρομή που έχει κλείσει, ο διαχειριστής θα προσφέρει πολλές εναλλακτικές επιλογές για να διαλέξει, αλλά εάν δεν ταιριάζουν στον πελάτη, μπορεί πάντα να αποσύρει το ποσό της προπληρωμής.

Ως αποτέλεσμα, μπορούμε να πούμε ότι με αρκετά χαμηλό κόστος: η αγορά εξοπλισμού γραφείου και πρόσθετων αναλώσιμων, καθώς και η εισαγωγή νέων θέσεων προσωπικού στην οργανωτική και διοικητική δομή για τις θέσεις του διευθυντή-συμβούλου και του ταχυμεταφορέα. η εταιρεία θα είναι σε θέση να επιτύχει μια σειρά από σημαντικά πλεονεκτήματα έναντι των ανταγωνιστών της εφαρμόζοντας αυτήν την καινοτόμο λύση στην αγορά, να αποκτήσει μεγαλύτερη φήμη και να επεκτείνει την αγορά των υπηρεσιών της, να αυξήσει την αποτελεσματικότητα των δραστηριοτήτων της και να ενισχύσει τη χρηματοοικονομική της σταθερότητα.

3.2.2 Γεγονός επιτάχυνση των πωλήσεων και υλοποίησης

Επί του παρόντος, το πρόβλημα της αγοράς ενός δώρου δεν είναι τόσο οξύ όσο σε περιόδους γενικής έλλειψης. Ωστόσο, πολλοί άνθρωποι θέλουν το δώρο τους να κάνει μια μόνιμη εντύπωση, να αφήσει μια ευχάριστη ανάμνηση του εαυτού τους και απλά να τους ευχαριστήσει. Σύμφωνα με μια κοινωνιολογική έρευνα, οι περισσότεροι άνθρωποι δυσκολεύονται να επιλέξουν ένα δώρο. Τα ταξίδια είναι ένα από τα καλύτερα και ταυτόχρονα ασυνήθιστα δώρα για αγαπημένα πρόσωπα, συγγενείς και φίλους, καθώς και ο πιο αποτελεσματικός τρόπος επιβράβευσης των εργαζομένων. Ως εκ τούτου, προτείνω να οργανώσουμε την έκδοση ταξιδιωτικών δωροεπιταγών και έτσι να δώσουμε στους ανθρώπους μια μοναδική ευκαιρία να ξεχάσουν το πρόβλημα της επιλογής μια για πάντα.

Αυτή η μορφή συγχαρητηρίων θα είναι ευεργετική και θα διαφέρει ευχάριστα από τα τυπικά και παραδοσιακά δώρα. Με τη βοήθειά του, μπορείτε να συγχαρείτε επιχειρηματικούς συναδέλφους, υπαλλήλους, συνεργάτες ή απλώς στενούς φίλους για τις διακοπές. Ένα επιπλέον μπόνους για μια ταξιδιωτική εταιρεία θα είναι όχι μόνο η πώληση δωροεπιταγών, αλλά και η προσέλκυση νέων πελατών που, αφού λάβουν ένα τέτοιο δώρο, θα μπορούν να γίνουν τακτικοί πελάτες.

Οφέλη από πιστοποιητικό δώρου ταξιδιού για πελάτες

Ευστροφία
Ένα PTS είναι ένα καλό δώρο για κάθε άτομο, ανεξαρτήτως φύλου, ηλικίας και θέσης, επειδή ένα τέτοιο δώρο αφήνει στον ιδιοκτήτη του την ελευθερία να επιλέξει την ώρα του ταξιδιού, τη χώρα, το θέρετρο, τη μεταφορά κ.λπ.

Ευελιξία Το κόστος του δώρου μπορεί να είναι οτιδήποτε, ανάλογα με τη σημασία του δώρου. Καθορίζεται επίσης ο χρόνος ισχύος του πιστοποιητικού. Η απόσβεση του PTS μπορεί να χρησιμοποιηθεί ως μπόνους κατά τη διάρκεια διαφημιστικών εκστρατειών και προωθήσεων πωλήσεων (λαχεία, κληρώσεις, διαγωνισμοί, κ.λπ.) Η κινητικότητα του PTS μπορεί να χρησιμοποιηθεί από οποιονδήποτε - φίλο, συγγενή, γνωστό του πελάτη. Το PTS μπορεί επίσης να είναι ένα προσωπικό έγγραφο. Ελαφρύ και συμπαγές Ένα φύλλο χαρτιού ζυγίζει ελάχιστο και δεν καταλαμβάνει σχεδόν καθόλου χώρο. Ειδική στάση Τα ταξίδια είναι ένα νέο και πρωτότυπο δώρο, και συχνά επίσης πολύτιμο. Το να δώσετε μια δωροεπιταγή τουριστών είναι πολύ πιο αξιοπρεπές από το να δώσετε απλά χρήματα (ή, ακόμη περισσότερο, από το να δώσετε ένα ακριβό αντικείμενο που στη συνέχεια θα μαζέψει σκόνη στη ντουλάπα). Δίνοντάς το, ο πελάτης δείχνει την ιδιαίτερη στάση σας. Και ο παραλήπτης δεν θα ξεχάσει ποτέ ένα τέτοιο δώρο! Το στοιχείο της έκπληξης Ένα άλλο επιχείρημα υπέρ του PTS: σε αντίθεση με την αγορά ενός τουριστικού πακέτου, δεν χρειάζεται να αποκαλύψετε τις προθέσεις σας εκ των προτέρων. Μπορείτε απλά να δώσετε ένα Δωροτουριστικό Πιστοποιητικό.

Το Δωροτουριστικό Πιστοποιητικό είναι ένα έγγραφο με συγκεκριμένη ονομαστική αξία, που χρησιμοποιείται ως μέσο πληρωμής κατά την αγορά μιας περιήγησης ή αεροπορικού εισιτηρίου από μια εταιρεία. Το μέγεθος της ονομαστικής αξίας παραγγέλνεται από τον αγοραστή - από 300 $ έως το πλήρες κόστος της περιήγησης. Κατά την παραγωγή μιας δωροεπιταγής, θα ληφθούν υπόψη όλες οι επιθυμίες του πελάτη σχετικά με το σχεδιασμό του.

Το Gift Tourist Certificate μπορεί να σχεδιαστεί πολύχρωμα, να γίνει σε αριθμημένο χαρτί με υδατογραφήματα και, κατόπιν αιτήματος του πελάτη, να εξατομικευτεί. Θα είναι επίσης δυνατή η συσκευασία δώρου.

Για οργανισμούς που επιθυμούν να αγοράσουν ένα Δωροτουριστικό Πιστοποιητικό για να ενθαρρύνουν ή να παρακινήσουν το προσωπικό, μπορεί να προσφερθεί ατομική συμφωνία για τους όρους και σύναψη συμφωνίας.

Πλεονεκτήματα έκδοσης δωροεπιταγής ταξιδιού για ταξιδιωτική εταιρεία

Το πιο ορατό πλεονέκτημα είναι, φυσικά, τόσο η ίδια η πώληση του PTS όσο και η προσέλκυση νέων πελατών. Αφού λάβει ένα τέτοιο απροσδόκητο δώρο, ένα άτομο θα εκτιμήσει αναμφίβολα τα πλεονεκτήματα της συνεργασίας με την Tropic-tour LLC και μπορεί στη συνέχεια να γίνει τακτικός πελάτης της εταιρείας.

Εξίσου σημαντικό είναι ότι η πώληση PTS αποτελεί εξαιρετικό παράγοντα εξομάλυνσης των εποχικών διακυμάνσεων, όταν τα τουριστικά πακέτα δεν έχουν ιδιαίτερη ζήτηση (Νοέμβριος-Απρίλιος). Το πιστοποιητικό θα έχει περιορισμένη περίοδο ισχύος, για παράδειγμα, 3 μήνες.

Επιπλέον, εάν η υπηρεσία που θα επιλεγεί στη συνέχεια αποδειχθεί φθηνότερη από το κόστος του πιστοποιητικού, η διαφορά κόστους δεν θα επιστραφεί σε μετρητά. Και, αντίθετα, εάν η υπηρεσία κοστίζει περισσότερο, θα πρέπει να πληρώσετε επιπλέον για αυτήν. Εάν χαθεί, η δωροεπιταγή δεν μπορεί να αποκατασταθεί. Κάτι που, πάλι, είναι εξαιρετικά επωφελές για μια ταξιδιωτική εταιρεία.

3.2.4 Μέτρο για βελτίωση της εμβέλειας. Άνοιγμα νέας τουριστικής διαδρομής

Προκειμένου να διευρυνθεί η γκάμα των προσφερόμενων δρομολογίων, καθώς και να προσελκύσει νέους πελάτες, να εξομαλύνει τις εποχιακές διακυμάνσεις και να ενισχύσει κατ' αυτόν τον τρόπο την οικονομική σταθερότητα της εταιρείας, προτείνεται η δημιουργία νέας τουριστικής διαδρομής. Οι περισσότερες ταξιδιωτικές εταιρείες, συμπεριλαμβανομένης της Tropic Tour LLC, ειδικεύονται στην οργάνωση εκδρομών στην Ευρώπη, τη Βόρεια Αφρική και τη Μέση Ανατολή, ενώ η ίδια η επικράτεια της Ρωσίας έχει αρκετούς ψυχαγωγικούς πόρους και είναι γεμάτη με πολλές ανεξερεύνητες ομορφιές. Τέτοιες τυπικές εκδρομικές διαδρομές όπως ένα ταξίδι κατά μήκος του Χρυσού Δακτυλίου, στη λίμνη Βαϊκάλη, στην Καρελία, στην Αγία Πετρούπολη και στα θέρετρα του Καυκάσου είναι επίσης σχεδόν υποχρεωτικές για πολλές ταξιδιωτικές εταιρείες. Ως εκ τούτου, αναπτύσσοντας τη δυνατότητα ανοίγματος μιας νέας διαδρομής, δεδομένου του υψηλού ανταγωνισμού στην τουριστική αγορά, επέστησα την προσοχή στη δυνατότητα ανοίγματος μιας νέας διαδρομής σε μια όμορφη, αξέχαστη και μακρινή γωνιά της πατρίδας μας - τη χερσόνησο της Καμτσάτκα.

Παρουσιάζονται οι πελάτες.........

Σελίδες: | | | | |

Στείλτε την καλή δουλειά σας στη βάση γνώσεων είναι απλή. Χρησιμοποιήστε την παρακάτω φόρμα

Φοιτητές, μεταπτυχιακοί φοιτητές, νέοι επιστήμονες που χρησιμοποιούν τη βάση γνώσεων στις σπουδές και την εργασία τους θα σας είναι πολύ ευγνώμονες.

Παρόμοια Έγγραφα

Γενικά χαρακτηριστικά της υπό μελέτη επιχείρησης, η διοικητική της δομή. Μεθοδολογία για την ανάλυση των οικονομικών καταστάσεων, την ερμηνεία των αποτελεσμάτων. Αξιολόγηση του ισολογισμού και της κατάστασης λογαριασμού αποτελεσμάτων. Τρόποι βελτίωσης της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας.

εργασία μαθήματος, προστέθηκε 03/08/2016


Θεωρητικές πτυχές της ανάλυσης της φερεγγυότητας και της χρηματοοικονομικής σταθερότητας. Ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας εταιρείας μεταφοράς επιβατών. Τύποι πολιτικών εμπορικού δανεισμού. Συστάσεις για τη βελτίωση της οικονομικής σταθερότητας του οργανισμού.

εργασία μαθήματος, προστέθηκε 16/03/2013


Η ουσία και το περιεχόμενο της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας. Χαρακτηριστικά των απόλυτων και σχετικών δεικτών του. Ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Svetlana LLC. Αποτελεσματική χρήση των οικονομικών πόρων. Μέτρα για την ενίσχυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης.

εργασία μαθημάτων, προστέθηκε 03/10/2010


Η έννοια και τα είδη της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης. Η ουσία της χρηματοοικονομικής ανάλυσης, απόλυτοι και σχετικοί δείκτες χρηματοπιστωτικής σταθερότητας. Ολοκληρωμένη αξιολόγηση της ρευστότητας και της φερεγγυότητας της ARS LLC. Μέτρα για την ενίσχυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της εταιρείας.

εργασία μαθήματος, προστέθηκε 03/01/2015


Η ουσία και οι στόχοι της ανάλυσης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης. Παράγοντες που επηρεάζουν την οικονομική σταθερότητα μιας επιχείρησης. Ανάλυση και αξιολόγηση απόλυτων δεικτών χρηματοπιστωτικής σταθερότητας. Τρόποι βελτιστοποίησης της δομής του ισολογισμού χρησιμοποιώντας το παράδειγμα της Tatkomneftekhim LLC.

διατριβή, προστέθηκε 09/02/2012


Έννοια, ταξινόμηση της βιωσιμότητας της επιχείρησης και παράγοντες που την επηρεάζουν. Τύποι χρηματοπιστωτικής σταθερότητας, τα χαρακτηριστικά τους. Μεθοδολογία για την ανάλυση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας με βάση απόλυτους και σχετικούς δείκτες χρησιμοποιώντας το παράδειγμα της AF Vozrozhdenie LLC.

εργασία μαθήματος, προστέθηκε 08/08/2010


Η οικονομική ουσία της ανάλυσης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, εντοπίζοντας τους κύριους παράγοντες που την επηρεάζουν. Δείκτες φερεγγυότητας και ρευστότητας του ισολογισμού, τομείς ανάλυσης. Γενική αξιολόγηση και τρόποι βελτίωσης της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας.

διατριβή, προστέθηκε 25/11/2014